1、 财政承受能力论证的主要测算指标和方法 本项目为黄石市黄金山餐厨废弃物处理厂 PPP 项目。项目基本情况为：处理厂总用地面积11977.78（约18亩），总建筑面积4736.44，容积率 0.27，绿地率 40.18%。主要服务范围为黄石市中心城区及大冶市。黄石市中心城区含铁山及下陆区、开发区、黄石港区和西塞山区。处理量 100t/d。项目实施机构为黄石市城市综合管理执法局。为了科学评估项目实施对当前及今后年度财政收支平衡状况的影响，并为 PPP 项目财政预算管理提供依据，需要对项目的各项财政支出责任能够清晰识别和测算。一、评价思路一、评价思路 财政部政府和社会资本合作模式操作指南（试行）财金2、2014113 号第二章第九条指出：为确保财政中长期可持续性，财政部门应根据项目全生命周期内的财政支出、政府债务等因素，对部分政府付费或政府补贴的项目，开展财政承受能力论证，每年政府付费或政府补贴等财政支出不得超出当年财政支出的一定比例。根据财金201521 号文，每一年度全部 PPP 项目需从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过 10%。本项目在物有所值评价的基础上，得出项目适宜采用 PPP 模式。在 PPP 模式下，根据近五年黄石市本级一般公共财政预算支出情况，采用线性预测法预测2016-2045年项目全生命周期财政预算支出情况，按照政府拟对本项目的每年投入，测算其占当年3、一般公共财政预算支出的比例，据此判断黄石市级财政是否能承受对项目的投入。二、责任识别二、责任识别 在本项目的整个特许经营期内，政府承担的支出责任主要包括股权投资、运营补贴、风险承担、配套投入等。1、股权投资支出责任 股权投资支出责任指在政府与合作方共同组建项目公司的情况下，政府承担的股权投资责任。本项目由政府方与社会资本合资成立项目公司，政府方承担股权投资支出责任。（该部分资金来源为项目已获得的试点城市中央财政补助资金。）2、运营补贴支出责任（购买服务）运营补贴支出责任指在 PPP 项目运营期内，由政府承担的直接付费责任。本项目的回报方式为可行性缺口补助，即政府承担部分运营补贴支出责任。3、风4、险承担支出 本项目的风险分配机制以最优分配原则为核心，按照风险分配优化、风险收益对等和风险可控等原则，综合考虑政府风险管理能力、项目回报机制、市场风险预测能力、项目公司风险管理能力等要素，在政府和项目公司间合理分配项目风险。原则上，政治风险、土地使用风险主要由政府承担，建设风险、运营风险、收益风险主要由社会资本承担，法律风险、宏观经济风险、其他风险主要由双方共同承担。风险承担成本为项目建设运营成本的20%，其中：自留风险承担成本比例为 5%，可转移风险承担成本比例为 15%。4、配套投入支出 配套投入支出责任是指政府承诺将提供的配套工程等其他投入责任，包括土地征收和整理、建设部分项目配套设施、5、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的对接、投资补助、贷款贴息。项目涉及的资产功能相对完善，所需配套较少，土地费用已算入总投资。因此，对于政府承担的配套支出测算，项目中可忽略不计。三、支出测算三、支出测算 经测算，在特许经营期内，政府承担的运营服务费支出总额为29152.92 万元，其中运营期第一年支付购买服务费 744.78 万元，第二年支付购买服务费 851.18 万元，第三年支付购买服务费 957.58 万元，其后每年需支付购买服务费 1063.98 万元。经计算，项目运营期内，政府每年对项目的投入占当年地方财政的支出的比例在 0.02%-0.10%之间，均满足每一年度全部 PPP 项目6、需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过10%的要求（财金201521 号）。可见，本项目对黄石市财政预算支出的影响较小，在财政预算支出能力范围内。表 5-3 本项目全生命周期每年度占财政支出比例 年份年份 股权投资（万股权投资（万元）元）风险承担风险承担支出（万支出（万元）元）运营支出运营支出（万元）（万元）合计（万合计（万元）元）一般公共预算一般公共预算支出（万元）支出（万元）本项目占财政本项目占财政一般公共预算一般公共预算支出比例（支出比例（%)2016 年 625.500 175.891 0.000 801.391 803904.00 0.10%2017 年 1517、.361 0.000 151.361 852138.24 0.02%2018 年 43.943 744.783 788.726 903266.53 0.09%2019 年 46.688 851.180 897.868 957462.53 0.09%2020 年 49.138 957.578 1006.716 1014910.28 0.10%2021 年 51.294 1063.975 1115.269 1075804.89 0.10%2022 年 49.795 1063.975 1113.770 1140353.19 0.10%2023 年 48.207 1063.975 1112.182 18、208774.38 0.09%2024 年 46.531 1063.975 1110.506 1281300.84 0.09%2025 年 44.767 1063.975 1108.742 1358178.89 0.08%2026 年 71.768 1063.975 1135.743 1439669.63 0.08%2027 年 41.137 1063.975 1105.112 1526049.80 0.07%2028 年 40.503 1063.975 1104.478 1617612.79 0.07%2029 年 40.503 1063.975 1104.478 1714669.56 0.9、06%2030 年 40.503 1063.975 1104.478 1817549.73 0.06%2031 年 107.103 1063.975 1171.078 1926602.72 0.06%2032 年 40.843 1063.975 1104.818 2042198.88 0.05%2033 年 39.630 1063.975 1103.605 2164730.81 0.05%2034 年 39.630 1063.975 1103.605 2294614.66 0.05%2035 年 39.630 1063.975 1103.605 2432291.54 0.05%2036 年 610、8.292 1063.975 1132.267 2578229.03 0.04%2037 年 39.630 1063.975 1103.605 2732922.78 0.04%2038 年 39.630 1063.975 1103.605 2896898.14 0.04%2039 年 39.630 1063.975 1103.605 3070712.03 0.04%2040 年 39.630 1063.975 1103.605 3254954.75 0.03%2041 年 39.630 1063.975 1103.605 3450252.04 0.03%2042 年 39.630 1063.911、75 1103.605 3657267.16 0.03%2043 年 39.630 1063.975 1103.605 3876703.19 0.03%2044 年 39.630 1063.975 1103.605 4109305.38 0.03%2045 年 39.630 1063.975 1103.605 4355863.71 0.03%合计 625.500 1633.827 29152.916 31412.243/四、行业和领域均衡性评估四、行业和领域均衡性评估 项目属于市政公用基础设施，是公共服务领域的 PPP 项目，是国家鼓励采用 PPP 模式的行业和领域范围。随着经济社会发展需要和12、公众对公共服务的需求提高，垃圾处理、污泥处置、供水、供热、供气、城市景观等均可适应 PPP 模式建设，整个公共服务领域还有很大的发展空间。在项目规划安排上，黄石市充分考虑了当地经济社会发展需要和公众服务的需求，分别在市政工程、体育场馆、片区开发等公共服务领域规划了不同行业的 PPP 项目，在决策阶段避免了某一行业和领域 PPP 项目过于集中的可能性。目前，黄石市规划的 PPP 项目不多。本项目的实施基本不会影响到目前市场的供需平衡关系，不会造成项目投资过度、超出餐厨废弃物总产量的实际需要，符合行业和领域的均衡性要求。五、论证结论五、论证结论 本项目政府支出责任主要包括股权投资支出、运营期付费支出和风险承担支出，从附表可以看出，黄石市政府每年对本项目的投入占当年黄石市公共财政支出的比例在 0.02%-0.10%之间，所占比例很小。综合考虑黄石市目前已经实施和拟实施的 PPP 项目不多，本项目作为黄石市第二个启动的 PPP 项目。因此，项目满足财金201521号文中第二十五条“每一年度全部 PPP 项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过 10%”的要求，如果没有其他不可控风险出现，政府能够承受对项目的资金投入。财政补贴在财政承受能力范围内，项目适宜采用 PPP 模式。