1、 南环路、笋江路道路及景观提升 改造工程 PPP 项目 财政承受能力论证报告（送审稿）实施机构：泉州市鲤城区交通和市政公用事业管理局 咨询机构：福建省招标采购集团有限公司 二一七年五月 目目 录录 第一章第一章 项目概述项目概述.1 1、项目基本情况.1 2、项目运作方式.2 3、风险分配.5 4、回报机制.12 第二章第二章 论证编制目的和依据论证编制目的和依据.21 1、编制目的.21 2、编制依据.21 3、编制流程.24 第三章第三章 项目政府支出责任识别项目政府支出责任识别.25 1、股权投资.25 2、运营补贴.25 3、风险承担.26 4、配套投入.26 第四章第四章 项目政府支2、出责任测算项目政府支出责任测算.28 1、股权投资支出.28 2、运营补贴支出.28 3、风险承担支出.30 4、政府财政年度支出总额.32 第五章第五章 财政承受能力评估与论证结果财政承受能力评估与论证结果.34 1、财政支出能力评估.34 2、领域均衡性评估.36 3、项目财政承受能力论证结果.37 4、信息披露.37 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 1 页 第一第一章章 项目概述项目概述 1、项目基本情况 1.1 项目概况 项目名称：项目名称：南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目（以下简称“本项目”）。建设范围及内容建设范围及内容3、：本项目包含两个子项目。子项目一：南环路道路及景观提升改造工程 项目起点接泉州展览城，路线向西延伸，途经现状常兴路、笋江路、池峰路、站前大道、常泰路，终点接南安四黄，道路全长约 7.4Km，红线宽度 44m，道路等级城市主干路，沥青路面，设计时速 50Km/h。具体情况分述如下：路线全长：7.5Km，道路全线均为改建；车道数：双向六车道；道路标准横断面宽度：44m；道路交叉：全线设灯控交叉口 7 处；桥涵：设置人行天桥 1 座；江南花园城设置 113m 梁桥一座；道路两侧设置市政配套设施，包括雨水、污水、照明等。主要建设内容包括道路、桥梁工程、雨水管道、污水管道、道路照明、交通工程及附属设施、4、景观绿化工程等。子项目二：笋江路道路及景观提升改造工程 本项目设计起点起于南环路，路线向东延伸，途经繁荣大道、兴贤路、江滨路、笋江大桥，终点止于临漳门旱闸，道路全长约 2.807Km，红线宽度 40m，道路等级城市主干路，沥青路面，设计时速 40Km/h。具体情况分述如下：路线全长：2.807Km，道路全线均为改建；车道数：双向四车道；道路标准横断面宽度：40m；道路交叉：全线设灯控交叉口 3 处；桥涵：现状 12南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 2 页 20m 笋江桥；现状 220m 梁桥 1 座；现状 116m 梁桥 2 座。道路两侧设置市政配套设5、施，包括给水、雨水、污水、电力、照明等。主要建设内容包括道路、桥梁工程、雨水管道、污水管道、道路照明、交通工程及附属设施、景观绿化工程等。项目投资项目投资规模规模：项目合计纳入 PPP 投资范围的估算总投资 34645.92 万元，其中工程费用 29025.03 万元，工程建设其他费用 3032.61 万元（含征地拆迁费用 724.39 万元，详见附件二），预备费为 2588.28 万元。以上均为估算价，其中建安费用最终结算及工程建设其他费用以政府公文形式认可或指定职能部门最终出局的审核报告为准。其中，子项目一纳入 PPP 投资范围的估算总投资 24137.46 万元，其中工程费用20187.6、33 万元，工程建设其他费用 2147.76 万元（含征地拆迁费用 606.83 万元），预备费为 1802.37 万元。子项目二纳入 PPP 投资范围的估算总投资 10508.46 万元，其中建安工程费 8837.7 万元，工程建设其他费用 884.85 万元（含征地拆迁费用 117.56 万元），预备费为 785.91 万元。运营维护范围及运营维护范围及内容内容：包括项目红线范围内路面工程、桥涵工程、雨水道路、污水管道、道路照明、交通工程及附属设施、景观绿化工程等。建设建设期：期：1 年 6 个月（自监理工程师下发开工令起至项目竣工验收合格之日止）项目项目性质性质：改扩建，属市政基础设施类7、项目。所处阶段：所处阶段：可行性研究报告已编制完成。2、项目运作方式 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 3 页 2.1 运作模式选择 鉴于：本项目为改建项目，且笋江路的初步设计和施工图设计将一并交由项目公司负责（南环路的设计政府方负责），故合作范围包括投融资、设计、建设和运营维护，社会资本通过“政府付费”收回建设成本和投资回报后将项目移交无偿政府。因此，本项目采用建设（含笋江路设计）-运营-移交模式（即 BOT+EPC 模式）实施，由社会资本与政府出资人代表泉州鲤城城市交通开发有限公司组建项目公司，由项目公司对本项目进行投融资、建设和运营维护，以此提供8、公共产品及配套公共服务。泉州鲤城城市交通开发有限公司泉州市鲤城区人民政府社会资本项目公司南环路、笋江路道路及景观提升改造工程PPP项目泉州市鲤城区交通和市政公用事业管理局财政部门公众授权政府出资人代表占股10%占股90%投资建设运营维护政策支持、无偿移交金融机构债权资金投入公共产品与服务监督股东协议拨付款项 申请款项 贷款、还本付息PPP项目合同根据绩效考核结果支付可用性服务费和运营维护服务费授权实施机构 图 1-1 项目交易结构图 说明：说明：（1）泉州市鲤城区人民政府授权区交通和市政局作为实施机构，由其负责本项目的准备、采购、监管和移交等工作。（2）泉州市鲤城区人民政府授权泉州鲤城城市交通9、开发有限公司作为政府出资人代表。（3）区交通和市政局通过招标方式确定中标社会投资人，中标投资人、南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 4 页 政府出资人代表与区交通和市政局草签PPP 项目合同。（4）中标社会投资人与泉州鲤城城市交通开发有限公司签订 股东协议，并合资成立项目公司，股东协议主要说项目公司的治理结构、决策机制和收益分配原则。（5）区交通和市政局与项目公司重新签署 PPP 项目合同 或者签署关于继承PPP 项目合同的补充合同。（6）项目公司对本项目进行投资、融资、设计（仅笋江路）、建设和运营维护，项目合作期结束后，项目公司将项目资产无偿移交给泉州10、市鲤城区政府或其指定机构。（7）项目公司结合中标结果、调价机制等因素在支付时点前 2 个月向区交通和市政局申请支付政府付费，区交通和市政局根据项目运维考核结果审核确认后在支付时点前 1 个月向鲤城区人民政府提出支付申请，鲤城区人民政府按照相应程序确认支付，财政拨付款项给区交通和市政局，区交通和市政局再支付给项目公司。（8）泉州市鲤城区政府对本项目提供相应政策支持。2.2 投资、融资 项目资金通过股权融资和债务融资获得。（1）股权融资：根据国务院关于调整和完善固定资产投资项目资本金制度的通知（国发201551 号）中“其他项目的最低资本金比例为 20%”的规定，设定政府出资人代表与社会资本须根据11、股权比例提供不少于投资总额20%的自有资金，自有资金按建设进度逐步到位。（2）债务融资：除自有资本金外的资金由项目公司贷款，项目资本金外南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 5 页 建设资金解决方式：一是该项资金由项目公司负责筹措，可通过项目公司申请银行贷款或其他融资方式解决，但所获资金仅限用于本项目建设使用；二是该项资金筹措过程中所需融资担保，由社会投资人自行负责并承担办理融资担保所需的一切费用；三是项目公司不得以本项目的固定资产以任何形式为其他项目的融资提供担保；四是该项资金应按照项目资金需求计划要求及时到位，若资本金外的建设资金未及时到位，则由社会投12、资人注入。（3）在项目建设期间，由于设计变更、物价上涨等原因造成项目总投资增加的，由社会投资人负责项目自有资金的增加。项目合作期限内，政府或政府出资人代表不对项目公司的融资提供任何形式的担保或承诺。2.3 项目合作期限 2.3.1 项目合作期 项目合作期为建设期和运营期，其中建设期 1 年 6 个月（自监理工程师下发开工令起至项目竣工验收合格之日止），运营期 12 年（自竣工验收合格次日起至移交日止），项目合作期共 13 年 6 个月。若建设期延长/缩短，运营期年限不变，整体项目合作期相应延长/缩短。2.3.2 项目合作期延长（1）发生可归责于政府方的原因导致的建设期延误。（2）由于法律变更、13、政府行为、不可抗力导致社会资本在合作期内受到影响并使社会资本遭受实质影响。发生上述事件后，经政府确认后可延长项目合作期。3、风险分配 3.1 风险分配原则 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 6 页 按照风险分配优化、风险收益对等和风险可控等原则，综合考虑政府风险管理能力、项目回报机制和市场风险管理能力等因素，在政府与社会资本之间合理分配项目风险，确定项目风险分配原则：（1）风险分配应包括项目勘察、设计、融资、建造、运营、维护至终止移交的完整周期，并以具体条款形式体现在合同文件上。（2）风险分配应可减少风险发生的概率、降低风险发生后造成的损失及风险管理的14、成本，使得项目对参与各方总体吸引力最大化。（3）应按照风险收益对等原则合理分配项目风险，承担风险的程度和所得收益应成正比。（4）项目各方承担的最大风险有上限。（5）本项目融资、勘察（仅笋江路）、设计（仅笋江路）、工程建设、运营维护风险由中标的投资人承担，勘察（仅南环路）、设计（仅南环路）、法律、政策风险由政府承担，不可抗力等风险由各方共同承担。3.2 风险分担方案 本项目投资额较大，实施周期长，涉及的利益相关者较多，社会影响面较大，全面识别和妥善处理项目全生命周期中的各种风险是实现项目落地、维护公共利益的重要保障。根据风险分配的原则，确定风险分担的方案及应对措施如表 1-1 所示。南环路、笋江15、路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 7 页 表 1-1 项目风险分配及应对措施 风险风险类别类别 序号序号 风险因素风险因素 主要分担主要分担 解释解释 应对措施应对措施 政府政府 1 政府干预 政府 政府过度干预项目内部管理事务 社会资本在确认PPP 项目合同时需明确政府部门在参与事务中的参与时点和方式，且在争议解决/赔偿机制等相关条文中涉及该项风险。2 征用/公有化 政府 因为政策原因被政府征收 在PPP 项目合同中明确政府选择终止的处理方式。3 政府信用 政府 政府依靠其手中权利优势不履行或拒绝履行合同中约定的条款和义务 在PPP 项目合同中明确政府方违约的情16、形。法律法律 4 法律及监管体系完善 政府 现行政府采购法的相关规定对 PPP 项目不具备兼容性或争端纠纷处理无法可依 在PPP 项目合同方面可以将争端解决程序、双方的权利义务等关键内容描述清楚，尽可能减少风险所致的危害。5 法律变更 政府/共担 已发生或即将发生的法律变更对项目的正常运营产生影响 因本级政府层面的法律变更引起项目公司在项目建设、运营阶段变更，造成建设成本、运营成本或资本性支出增加，由政府承担；除本级政府层面以外的法律变更可以通过协议的方式，明确补偿方式，双方共担。6 税收调整 社会资本 国家对本项目的税收法律的相关调整 根据税收调整情形，在PPP 项目合同中明确税收调整的情形17、。市场市场 7 招标 竞争不充分 政府 项目缺乏市场响应度 本项目采用公开招标方式进行社会投资人招标。8 利率风险 共担 利率的波动会直接或间接影响到融资成本和项目的价值，是项目面临收益损失的风险 社会资本可以通过相应的金融工具来规避利率风险。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 8 页 风险风险类别类别 序号序号 风险因素风险因素 主要分担主要分担 解释解释 应对措施应对措施 合同合同 9 合同文件冲突/不完备 政府 在项目订立合同时，未考虑周全、完备，导致后期项目不能正常运行 PPP 项目合同中明确签订协议变更、补充协议相关内容。不可不可抗力抗力 1018、 战争、暴动、骚乱等社会异常现象 政府 不能预见、不能避免并不能克服的风险，通常无法通过技术、经验、预先判断或者小心对待来规避 在PPP 项目合同中需对该类不可抗力风险做明确定义，明确发生不可抗力风险后的共同应对措施。11 自然不可抗力（地震、台风、暴雨等）风险 共担 不能预见、不能避免，但可通过技术、经验、预先判断或者小心对待来规避 在PPP 项目合同中需对该类不可抗力风险做明确定义，明确该类不可抗力风险发生时双方存有共同应对风险的义务，并各发挥所长，做好应对风险准备。融资融资 12 融资风险 社会资本 主要指项目不被金融机构看好，资金来源困难、项目公司融资能力不高，金融市场条件不理想和融资19、成本高 要求项目公司做出融资手续完成保证，此外政府部门可以在PPP 项目合同中明确社会资本完成融资工作的期限，并交付所签署文件复印件及其相关证明文件。勘察勘察设计设计 13 勘察资料、设计方案对项目施工造成的影响 社会资本或政府 由于勘察资料、设计方案问题导致项目施工质量受影响。由于本项目南环路的勘察、设计是由政府方完成，笋江路的勘察、设计是由项目公司完成，两个子项目的责任单位不同，应在 PPP 项目合同中给予明确界定。14 政府部门要求改变项目功能性要求 政府 由于政府方原因，需改变原有设计方案。在PPP 项目合同中明确项目公司因严格按照经审查的施工图纸进行建设任务，若因政府方要求改变设计方20、案导致项目功能性要求发生变化，相关责任由政府方承担。建造建造 15 土地获取风险 政府 土地的获取延误对项目建设进度产生影响 在PPP 项目合同中明确土地由政府负责。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 9 页 风险风险类别类别 序号序号 风险因素风险因素 主要分担主要分担 解释解释 应对措施应对措施 16 项目审批延误 共担 项目在开工建设前要经历很多审批程序，如果不能及时拿到审批许可，会影响项目开工时间 可以在PPP 项目合同中明确要求政府部门协助项目公司完成相应的审批程序，项目公司应确保 17 工程/运营变更 社会资本 项目公司有权对已经获批准的项目21、工程/运营设计提出变动，在变更过程中或变更后产生的风险 双方在PPP 项目合同中应该明确对工程建设和运营变更的通知、答复、确认、批准实施等过程流程和期限。18 完工风险 社会资本 该项风险是工程项目最普遍的风险事件，项目推迟完工对项目公司意味着利息支出增加，机会成本的提高。社会资本可以通过施工总承包等方式将完工风险转移专业施工单位。19 技术风险 社会资本 主要指项目建造技术及项目在生产建造过程中引起的相关问题 在项目前期选择最为合适的技术方案，并在PPP 项目合同中将所选用的方案、应遵循的技术规范和要求等技术细节都明确规定。20 气候/地质条件 共担 发生合理勘测外的气候/地址问题（如工程建22、设用地上发现考古文物、化石、古墓及遗址、艺术历史遗物等具有考古学、地质学和历史意义的任何其他物品）应在PPP 项目合同中明确说明，发生上述情况时处理办法。21 环保风险 共担 项目公司的建设、运营和维护中都要遵守环境保护的法律、法规的规定 环保问题所遭受或产生的损害、费用、损失、根据归责原则，由过错那一方做出相应的赔偿。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 10 页 风险风险类别类别 序号序号 风险因素风险因素 主要分担主要分担 解释解释 应对措施应对措施 运营运营 22 社会资本能力不足 社会资本 如：项目公司发生债务危机、在实际完工日的当日或之前没有实23、现实际完工、没有按照协议规定进行运营 PPP 项目合同中应明确规定构成项目公司违约事件的范围，以及发生这些违约事件之后政府部门应该采取的通知、答复、处理等措施。23 运营成本超支 社会资本 缺乏全过程成本控制，和尚未形成合理的成本控制体系，导致项目运营成本超支 在PPP 项目合同中应明确说明，政府部门有权对社会资本的经营成本进行监督，并对其经营状况评估。24 费用支付风险 政府 未建立规定的支付机制和延期责任导致费用的支付无法得到保证 在PPP 项目合同中应明确费用的支付时间和延期责任，保证社会资本能够支付运营成本和还本付息。25 政府/公众反对 政府 项目的建设或运营引起公众反对 在PPP 24、项目合同中明确政府选择终止项目的赔偿责任。关系关系 26 组织协调风险 社会资本 项目中有供应、承购、运输等多个环节，若单独由社会资本协调起来相对较为困难 社会资本在项目实施时，可以争取政府部门在本项目建设和运营过程中协助项目公司协调与项目设施场地周边所涉及的有关单位的关系。27 第三方延误 共担 项目中政府或社会资本聘请的第三方的失误可能会使得项目不能完工，或者正常运行 PPP 项目合同中应明确规定双方在工程或其他任何部分与所规定的质量或安全要求严重不符时，有权自己进行或令第三方进行纠正，有权就延误或违约向第三方索赔。28 项目财务监管不足 共担 财务监管不足，容易产生建设中成本较高，超概，25、财务管理效率有待加强等问题 在PPP 项目合同中需明确，引起超概的原因及责任。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 11 页 风险风险类别类别 序号序号 风险因素风险因素 主要分担主要分担 解释解释 应对措施应对措施 移交移交 29 技术要求 政府 项目移交时不能满足即时的新要求 在PPP 项目合同中应明确要求社会资本在运营阶段的定期维护，明确移交的范围、移交标准等。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 12 页 4、回报机制 按根据 关于规范政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2015156 号）的附件26、PPP 项目合同指南中明确“在政府付费机制下，政府通常会依据项目的可用性、使用量和绩效可用性、使用量和绩效中的一个或多个要素组合向项目公司付费”。本项目属于非经营性项目，采用政府支付“建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费”的形式。按照“基于可用性的绩效”模式，由政府向项目公司购买本项目可用性（符合竣工验收标准的公共产品）以及为维持本项目可用性所需的运营维护服务（符合运营维护要求的公共服务），即政府需向项目公司支付可用性服务费和运维服务费，二者统称为政府购买服务付费，具体而言，本项目的政府付费主要包括“建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费”。说明：运营期间，项目公司自主开发的或有27、经营项目的经营利润（扣除经营成本后）与项目实施机构按六四比例分成，政府分成部分可用于扣除政府付费。运营期第（n+1）年的经营利润较第 n 年上浮 10%（含）以上，较第 n 年增长的经营利润的 50%作为项目公司的运营奖励。（备注：项目公司提出区域范围内的或有经营性项目需经项目实施机构书面同意方可实施；若发生亏损，政府方不承担亏损责任。）4.1 建设期融资补贴 根据国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见（国发201460 号）“在同等条件下，政府投资优先支持引入社会南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 13 页 资本的项目，根据不同项目情况28、，通过投资补助、基金注资、担保补贴、贷款贴息等方式，支持社会资本参与重点领域建设”、国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）“优化政府投资方向，通过投资补助、基金注资、担保补贴、贷款贴息等多种方式，优先支持引入社会资本的项目”等相关文件精神，从吸引社会投资人，缓解前期投入大等角度考虑，设置建设期融资补贴。本项目建设期融资补贴以建安费用结算价和实际发生的工程建设其他费之和为计算基数（建安费用最终结算及工程建设其他费用以政府公文形式认可或指定职能部门最终出局的审核报告为准），年利率按中国人民银行公布的五年期以上贷款基准利率 i(利率 i=建设期间各个年度 29、1 月1 日的五年期以上贷款基准利率的算数平均值)上浮 10%计取，计算公式为：建设期融资补贴=（建安费用结算价+工程建设其他费）i1.1实际计息天数3652。建设期内，按实际占用时间计算，不计复利，在进入运营期前一次性支付。【备注：若发生项目分段或分部进入运营期情形，如 4.2.3 中的（3）情形，则建设期融资补贴分别计算，以分段或分部工程的实际投资总额作为计算基数，利率 i=分段或分部工程建设期间各个年度 1 月 1 日的五年期以上贷款基准利率的算数平均值，实际计息天数为分段或分部工程的约定可计息天数】说明：a、当建设期延长时，建设期融资补贴的计算原则：(i)由于征地拆迁等政府方原因导致建30、设期延长的（由政府方和项目公司共同确认延期的认定事实），延长期间的建设期融资补贴按以上原则计算，政府方应向项目公司支付建设期融资补贴；南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 14 页(ii)由于项目公司原因导致建设期延长的（由政府方和项目公司共同确认延期的认定事实），延长期间的建设期融资补贴政府方将不予以支付；(iii)由于不可抗力原因导致建设期延长的，延长期间的建设期融资补贴由双方按风险分配原则共担（按前述计算方式计算建设期融资补贴，但政府方只承担一半的建设期融资补贴）。4.2 可用性服务费 4.2.1 可用性服务费定义及构成 指项目公司为本项目建设符合适31、用法律及相关协议规定的竣工验收标准的公共资产，所应得的服务收入。主要包括：全部建安费用、工程建设其他费、设备及工器具购置费及投资收益。4.2.2 可用性服务费付费机制 可用性服务费的计算公式如下：各期可用性服务费=（P/N）+P-(n-1)P/Ni-调整值 其中：P P 为建安费用结算价和实际发生的工程建设其他费之和（建安费用最终结算及工程建设其他费用以政府公文形式认可或指定职能部门最终出局的审核报告为准）。若国家或省市专项资金款项（或上级财政奖补资金、捐赠资金）在项目建设期到位，且专项资金款项在建设期支付给项目公司统筹使用，则计算可用性服务费时在 P 中予以核减，建设期融资补贴的计算基数中也32、予以核减；若国家或省市专项资金款项（或上级财政奖补资金、捐赠资金）在项目运营期到位，则该项资金可用于支付本项目的可用性服务费。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 15 页 建安下浮率：建安下浮率：投标报价投标报价时时建安下浮率要求在建安下浮率要求在 6%（含（含）-10%（含（含）之间之间，由投标人通过竞争确定。，由投标人通过竞争确定。（按照闽建筑200916 号和闽建筑函201039 号文件中对不可竞争项目的规定不可竞争项目不参与下浮）N 为可用性服务费支付次数，本项目运营期 12 年，自项目进入运营期后，每 12 个月支付一次，可用性服务费支付次数为33、 12 次；n 为第 n 次支付可用性服务费，本项目运营期为 12 年，自项目进入运营期后，每 12 个月支付一次，故 n=1,2,3,412；i 为合理利润率：由于每 12 个月支付一次，故 i 即为年合理利润率，投标报价时投标报价时年合理利润率要求在年合理利润率要求在 4.0%（含（含）-6.0%（含（含）之间之间，由投，由投标人通过竞争确定。标人通过竞争确定。在可用性服务费的某个支付周期内，当运营维护考核分数60 分时，调整值为 P/N10%；当 60 分运营维护考核分数70 分时，调整值为 P/N5%；当运营维护考核分数70 分时，调整值取 0。4.2.3 可用性服务费支付（1）支付周34、期：自项目进入运营期的 12 年间，每 12 个月支付一次。说明：若至服务费支付节点，项目公司实际总投资额还未最终确定，暂以经相关职能部门审核确认的预算工程费用和经实施机构确认的实际发生的工程建设其他费之和为基数计算支付。（2）支付程序：由项目公司结合中标结果、调价机制等因素在支付时点前 2 个月向区交通和市政局申请支付可用性服务费，区交通和市政局根据项目运维考核结果审核确认后在支付时点前 1 个月向鲤城区人民政府提出支付申请，鲤城区人民政府按照相应程序确认支付，财政拨付款南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 16 页 项给区交通和市政局，区交通和市政局再35、支付给项目公司。（3）在建设期内，局部区域因非项目公司责任因素导致未能按期建设完工，使整个工程施工工序的连贯性和经济性受影响，导致项目工程超出项目合同规定的建设工期（累计超过 90 个日历日），项目无法整体竣工验收的，已通过竣工验收的部分按已累计计量的投资金额进行支付可用性服务费，则该部分从通过竣工验收的次日即为进入运营期的起始日。因非项目公司原因无法建设的区域，待影响建设因素解决后继续由项目公司负责投资建设。4.2.4 可用性服务费调整机制（1 1）总投资变化引起的调整：）总投资变化引起的调整：项目竣工验收合格后，由项目实施机构委托的具备相应资质的工程造价咨询机构编制结算，由项目实施机构按鲤36、城区规定提交相关职能部门审核，建安费用最终结算及工程建设其他费用以政府公文形式认可或指定职能部门最终出局的审核报告为准，结合投标竞争的建安下浮率、合理利润率计算出每期支付的可用性服务费金额。（2 2）贷款基准利率变化引起的调整：贷款基准利率变化引起的调整：进入运营期后，每年根据 5 年期以上贷款基准利率调整合理利润率，若运营期每年的 5 年期以上贷款基准利率变化范围在10%以内，则不调整合理利润率，若变化范围超过10%，则按以下公式调整合理利润率，根据调整后的合理利润率支付当期可用性服务费。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 17 页）（当中标的合理利润37、率）（当中标的合理利润率调整后的合理利润率0000009.01.01.11.0iiiiiiiiiinnnn 其中：in为运营期每第 n 年 1 月 1 日的 5 年期以上贷款基准利率；i0为投标截止当日 5 年期以上贷款基准利率；4.2.5 可用性服务考核指标（1）项目工程质量、工期、环境保护、安全生产等方面设定可用性运营维护考核指标，如表 5-1 所示。表 5-1 可用性服务考核指标 指标类别指标类别 指标要求指标要求 质量 符合现行国家、福建省及其他有关规范合格标准等，并验收合格 工期 开工日：年 月 日（实际开工日期以监理工程师的开工令为准）竣工验收日：自前述实际开工时间起算 1 年 638、 个月内。环境保护 符合建筑施工现场环境与卫生标准（J10796-2006）及环境管理部门的要求。安全生产 建筑施工安全文明工地标准DBJ13-81-2006、建筑安全文明工地文件选编（福建省建设厅）等有关的法律、法规和标准规范的规定。（2）项目公司满足上述指标并通过竣工验收后，项目实施机构根据约定支付可用性服务费；项目公司未能达到上述指标的，项目实施机构有权提取项目公司提交的建设期履约保函项下的相应金额，敦促整改并通过考核。上述指标的考核由项目实施机构牵头，结合项目竣工验收情况进行评定，通过则满足上述指标，有一项未通过则视为不满足上述指标。4.3 运营维护服务费 南环路、笋江路道路及景观提升39、改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 18 页 4.3.1 运营维护服务费的定义 运营维护服务费指项目公司为维持本项目可用性之目的提供符合相关规定及考核标准的运营维护服务所应得的服务收入，主要指项目设施设备的日常养护管理费（不含动力费用和大中修费用）。4.3.2 运营维护服务费上限值 本项目的运营维护内容主要包括项目范围内的路面工程、桥涵工程、雨水道路、污水管道、道路照明、交通工程及附属设施、景观绿化工程等项目全部设施设备的运营维护。根据 全国市政工程设施养护维修估算指标 计算本项目设施设备的日常养护管理费。参照 鲤城区南环路道路及景观提升改造工程可行性研究报告 及 鲤城区笋江路道路40、及景观提升改造工程可行性研究报告 中日常养护管理费的测算（90 万元/km）及泉州地区相关运营维护费用水平，设定本项目年度运营维护费用单价（即日常养护管理费单价）上限值为 40万元/km，年度运营维护费用总价上限值=40(7.5+2.807)=412.28 万元，最终运营维护服务费单价由投标人竞争确定。（运营维护费用结算价=竞争确定的运营维护费用单价实际管养道路公里数）说明：a、运营维护内容若有增减，运营维护费用相应调整（增减费用由项目实施机构和项目公司共同依法选择第三方评估机构评估确定）；b、维持道路沿线路灯正常运营所需要动力费用由政府方承担，不包含在运营维护费用中；c、属项目公司运营维护范41、围内的维护更换工作由项目公司负责（费用包含在项目实施机构支付的运营维护费用中），若项目公司拒绝承担，相关工作可由项目实施机构或其他政府授权单位代为完成，南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 19 页 相关费用从政府付费中扣回；d、运营期间，因非项目公司或中标社会本原因造成的达到需进行大、中修的损坏（由项目公司和项目实施机构共同选择第三方机构予以评估认定），大、中修工作由项目公司负责，相应的维修费用（按甲方认可的实际发生金额计取）由政府方承担，与下一期的运营维护服务一并支付。4.3.3 绩效付费机制 运营维护期内（即从项目竣工验收合格之日的次日进入正式运营期42、），项目实施机构主要通过常规考核和临时考核的方式对项目公司运维服务水平进行考核，并将考核结果与运营维护服务费支付挂钩。当运营维护考核评分90 分，支付比例为 100%；90 分总分80 分，支付比例为 90%；80 分总分70 分，支付比例为 70%；70 分总分60 分，支付比例为60%；当总分60 分的，不予支付运营维护费，要求整改，如果不整改，按造成的损失扣减相应可用性服务费，运营维护服务费每 12 个月支付一次，与可用性服务费一同支付。4.3.4 运营维护服务费调整 在项目运营期间，年度运营维护费用根据通货膨胀情况（泉州市统计局公布的当期 CPI 数值）调整。以三年为周期，进行定期调价43、。调价公式如下：P3n=P3n-3 CPI3n-3 CPI3n-2 CPI3n-1 10-6(n=1,2,3)P3n为年度运营绩效服务费；P3n-3为第 3n-3 个财务年度起适用的年度运营绩效服务费（每三年调价一次）；南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 20 页 CPI3n-3为第 3n-3 个财务年度由泉州市统计局公布的第 3n-3 个财务年度泉州市居民消费物价指数；CPI3n-2为第 3n-2 个财务年度由泉州市统计局公布的第 3n-2 个财务年度泉州市居民消费物价指数；CPI3n-1为第 3n-1 个财务年度由泉州市统计局公布的第 3n-1 个财44、务年度泉州市居民消费物价指数。4.3.5 运营维护考核方案 由区交通和市政局或其他政府授权单位牵头，组建联合考评小组根据南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目运营考核方案（详见附件一）对运营维护服务进行考评。【进入正式运营期前，项目实施机构或其他政府授权单位和项目公司可根据实际情况和项目自身需求向对方申请调整运维考核方案（之后每三年可申请调整一次），双方协商一致后运维考核方案方可调整；若双方在其中一方提出申请后的 30 个日历日内仍未能就运维考核方案达成一致则仍按合同约定运维考核方案（或原方案）执行。】4.4 相关配套安排（1）政府将负责本项目工程建设用地的征用及拆迁工作（若有）。45、（2）政府应协助中标社会资本做好项目前期工作，协助中标社会资本办理项目审批手续，以使其获得履行本协议所需的各种批文。4.5 政府提供条件 将本项目的政府付费纳入政府跨年度财政预算。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 21 页 第二第二章章 论证编制目的和依据论证编制目的和依据 1、编制目的（1）按财政部 关于印发政府与社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）中“为确保政财中长期可持续性，财政部门应根据全生命周期内的财政支出、政府债务等因素，对政府付费和政府补贴的项目，开展财政承受能力论证，每年政府或政府补贴等财政支出不得超过当年财46、政收入的一定比例”，要求本项目在项目识别阶段开展财政承受能力论证。（2）按国务院国务院办公厅转发财政部发展改革委人民银行的通知（国办发201542 号）中“开展财政承受能力论证，统筹评估和控制项目的财政支出责任，促进中长期财政可持续发展”，要求本项目需编制财政承受能力论证报告。（3）按照财政部关于印发的通知（财金201521 号）中“通过识别、测算政府和社会资本合作项目各项财政支出责任，科学评估项目实施对当前及今后年度财政支出的影响，为 PPP 项目财政管理提供依据，且每一年度全部 PPP 项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过 10%”，只有“通过财政承受能力论证”47、的项目采用PPP 模式才是可行的，“未通过论证”的项目，则不宜采用 PPP 模式。2、编制依据 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 22 页（1）国务院办公厅关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见（国办发201542 号）；（2）国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见(国发201460 号)；（3）中共中央关于制订国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议；（4）国务院关于调整和完善固定资产投资项目资本金制度的通知（国发201551 号）；（5）国务院关于加强地方政府性债务管理的意见（国发201443 号）；（6）国务院关于固48、定资产投资项目试行资本金制度的通知（国发199635 号）；（7）六部委基础设施和公用事业特许经营管理办法（第 25号）；（8）财政部关于政府和社会资本合作示范项目实施有关问题的通知（财金2014112 号）；（9）财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）；（10）财政部关于规范政府和社会资本合作合同管理工作的通知（财金2014156 号）；（11）财政部 政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库2014215 号）；南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 23 页（12）财政部 政府和社会资本合作项目财政承受49、能力论证指引（财金201521 号）；（13）财政部关于进一步做好政府和社会资本合作项目示范工作的通知（财金201557 号）；（14）财政部地方政府存量债务纳入预算管理清理甄别办法（财预2014351 号）；（15）财政部、住建部关于市政公用领域开展政府和社会资本合作项目推介工作的通知（财建201529 号）；（16）国家发改委关于开展政府和社会资本合作的指导意见(发改投资20142724 号)；（17）国家发改委关于进一步做好政府和社会资本合作项目推介工作的通知(发改投资2015805 号)；（18）福建省人民政府关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点的指导意见（闽政201447 号）；50、（19）福建省人民政府关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点扶持政策的意见(闽政办201569 号)；（20）泉州市人民政府 关于推广运用政府和社会资本合作（PPP）模式的实施意见（泉政文2015128 号）。（21）财政部 政府和社会资本合作项目财政承受能力论证指引（财金201521）；（22）财政部关于印发的通知(财金201692 号)；南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 24 页（23）南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目实施方案。（24）其他项目相关资料。3、编制流程 目前，本项目处于项目识别阶段，对本项目进行财政承受能力评估的流51、程如下图所示。图 2-1 编制流程南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 25 页 第三第三章章 项目项目政府政府支出责任识别支出责任识别 本论证报告坚持合理预测、公开透明、从严把关等原则，从定量和定性两个维度进行财政承受能力论证。本项目的全生命周期包括规划、设计、采购、建设、运营、维护等，项目的规划、勘察（仅南环路）、设计（仅南环路）由政府负责，项目的融资、勘察（仅笋江路）、设计（仅笋江路）、工程建设、运营维护由项目公司完成。在项目全生命周期过程中的财政支出责任，主要包括股权投资、运营补贴（建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费）、风险承担、配套投入52、等。1、股权投资 股权支出责任是指在政府和社会资本共同组建项目公司的情况下，政府承担的股权支出责任。若社会资本单独组建项目公司，政府不承担股权支出责任。由于本项目由政府出资人代表泉州鲤城城市交通开发有限公司和中标社会资本合资共同组建项目公司，所以鲤城区政府需承担股权支出责任。2、运营补贴 运营补贴支出责任是指在项目运营期间，政府承担的直接付费责任。不同付费模式下，政府承担的运营补贴支出责任不同。政府付费模式下，政府承担全部运营补贴支出责任；可行性缺口补助模式下，政府承担部分运营补贴支出责任；使用者付费模式下，政府不承担运南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第53、 26 页 营补贴支出责任。本项目属于非经营性项目，采用政府支付“建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费”的形式。按照“基于可用性的绩效”模式，由政府向项目公司购买本项目可用性（符合竣工验收标准的公共产品）以及为维持本项目可用性所需的运营维护服务（符合运营维护要求的公共服务），即政府需向项目公司支付可用性服务费和运维服务费，二者统称为政府购买服务付费，具体而言，本项目的回报机制主要包括“建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费”。3、风险承担 项目风险是指项目建设、运营、维护、移交等阶段里发生损失的可能性。PPP 项目实施之前，按照风险分配优化、风险与收益对等以及风险可控等原则，综合54、考虑政府风险管理能力、项目回报机制和市场风险管理能力等要素，在政府和社会资本间合理分配项目风险，并设计和安排如何有效控制、规避和分担风险的措施。风险承担支出责任是指项目实施方案中政府承担风险带来的财政或有支出责任。政府需承担 PPP 合同中约定的法律风险、政策风险、最低需求风险以及因政府方原因导致合同终止等突发情况，产生的财政或支持责任。本项目政府按风险分担原则承担一定的风险支出责任。4、配套投入 政府提供的项目配套工程等其他投入责任，包括土地征收和整理、建设部分项目配套措施、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 2755、 页 对接、投资补助、贷款贴息等。本项目为道路及景观提升改造项目，是在原有的道路红线范围内进行改造提升，建设相关配套均较完善，因此，政府并无额外的配套投入支出责任。综上所述，根据本项目基本情况，本项目全生命周期过程的财政支出责任，主要包括股权投资支出责任、运营补贴（建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费）支出责任和风险承担支出责任三个方面。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 28 页 第四章第四章 项目政府支出责任测算项目政府支出责任测算 1、股权投资支出 本项目纳入 PPP 投资范围的估算总投资约为 34645.92 万元。要求项目自有资金占投资56、总额的 20%（政府出资人代表与中标社会资本按 10%：90%的股权比例共同筹措），自有资金以外的其他资金由项目公司通过银行贷款、社会资本股东借款方式或其他方式解决。本项目调整后总投资 32,904 万元（不含建设期利息，考虑建安下浮 6%后），得到项目自有资金为 6,581 万元。建设期 1 年 6 个月内，假定项目 2017 年 7 月份开工建设、建安投资按每月均等投入、工程建设其他费（前 6 个月完成 33%投资，后 1 年完成 67%投资）、征地拆迁费在前 6 个月内都完成，可测算得到 2017 年、2018 年的投资比例为 34%：66%。得到区财政的年度股权投资支出如下表所示。表 57、4-1 建设期内股权投资计划表（单位：万元）序号序号 项目项目 合计合计 占比占比 2017 2018 投资比例 34%66%项目总投资 32,904 11,344 21,561 1 项目资本金 6,581 20%2,269 4,312 1.1 社会资本 5,923 90%2,042 3,881 1.2 政府出资人代表 658 10%227 431 2、运营补贴支出 2.1 建设期融资补贴 本项目建设期为 1 年 6 个月，假定本项目的建设期为 2017 年 7月至 2018 年 12 月，则政府方应在 2018 年 12 月份支付建设期融资补南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目58、财政承受能力论证报告 第 29 页 贴。根据第一章 4.1 条款的建设期融资补贴支出方案设定，可测算得到区财政需要支付的建设期融资补贴如表 4-2 所示。表 4-2 建设期融资补贴支出责任（单位：万元）项目项目 2017 2018 建设期融资补贴补贴支出 0 1330 2.2 可用性服务费 根据以下公式计算：各期可用性服务费=（P/N）+P-(n-1)P/Ni-调整值 测算假定：P 取建安下浮 6%后的估算投资额为 32,904 万元；N 为可用性服务费支付次数。项目运营期为 12 年，可用性服务费每 12 个月付费一次，故 N=12；n 为第 n 次支付可用性服务费，n=1,2,3,4,2；59、i 为合理利润率。以年合理利润率 6%进行测算；调整值按 0 计算。可计算得到区财政需要支付的可用性服务费如表 4-3 所示。2.3 运营维护费 假定本项目在 2019 年初正式进入运营期，即从 2019 年底政府方需要支付运营维护费，测算时暂以运营维护费上限值 412 万元计取，得到区财政需要支付的运营维护费如表 4-3 所示。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 30 页 表 4-3 项目运营期内年度政府付费支出测算表（单位：万元）年份年份 可用性付费可用性付费 运营维护服务费运营维护服务费 年度政府付费年度政府付费 2017 0 0 0 2018 060、 0 0 2019 4716 412 5128 2020 4552 412 4964 2021 4387 412 4799 2022 4223 412 4635 2023 4058 412 4470 2024 3894 412 4306 2025 3729 412 4141 2026 3565 412 3977 2027 3400 412 3812 2028 3236 412 3648 2029 3071 412 3483 2030 2907 412 3319 3、风险承担支出 3.1 风险分担原则 由于项目的风险概率和风险后果值难以预测，因此风险承担成本结合本项目实际，按照可转移风险、可分担61、风险以及不可转移（分担）风险进行分类，采用分类比例法进行测算。第一类可转移风险包括：项目建设期间可能发生的组织机构、施工技术、工程、投资估算、资金、市场、财务等风险，项目公司通过参加商业保险后，大部分风险可以有效转移，风险承担成本按项目建设成本的 3%考虑，其中项目公司自留风险占 20%，可转移给保险公司风险占 80%，自留风险按股权比例（政府出资人代表占股 10%，社会资本占股 90%）进行分配。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 31 页 第二类可分担风险包括：项目建设和运营期间可能发生的法规政治风险、自然灾害等不可抗力风险等，需要政府和社会投资人共62、担的风险。建设期按照项目年均建设投资的 1%考虑，运营期按照年度运营补贴支出的 1%考虑，社会投资人和政府方各分担 50%。第三类不可转移（分担）风险包括：主要项目运营期间受消费物价指数、劳动力市场指数等影响可能发生的价格调整和利润率对可行性缺口补助支出风险责任，不可转移和分担，由政府承担风险支出。按照项目年度运营维护费用的 5%考虑，影响成本增长超过 5%时，可以按照程序申请调整服务费价格，具体调价方式在项目管理合同中双方协商确定。3.2 风险承担支出测算方法 风险承担支出是在充分考虑各类风险出现的概率和带来的支出责任基础上计算得出，可采用比例法、情景分析法及概率法。比例法适宜在各类风险支出63、数额和概率难以进行准确测算的情况下，可以按照项目的全部建设成本或一定时期内运营成本的一定比例确定风险承担支出。本项目的风险支出数额和概率均较难确定，因此，本项目较为适宜采用比例法计算风险承担支出。3.3 项目风险支出责任测算结果 测算得到各年度的风险支出如下表所示。南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 32 页 表 4-4 项目合作期内年度风险支出情况（单位：万元）年份年份 可转移风险可转移风险支出支出 可分担风险可分担风险支出支出 不可转移不可转移（分担）风（分担）风险支出险支出 风险支出总风险支出总额额 2017 7 57 0 64 2018 13 164、08 0 121 2019 0 2 21 23 2020 0 2 21 23 2021 0 2 21 23 2022 0 2 21 23 2023 0 2 21 23 2024 0 2 21 23 2025 0 2 21 23 2026 0 2 21 23 2027 0 2 21 23 2028 0 2 21 23 2029 0 2 21 23 2030 0 2 21 23 4、政府财政年度支出总额 根据测算结果，汇总求和得到政府财政对本项目各年度支出责任如下表所示。表 4-5 项目全生命周期内政府财政支出情况（单位：万元）年份年份 股权投资支出股权投资支出 运营补贴支运营补贴支出出 风险承担65、支风险承担支出出 财政支出总财政支出总额额 2017 227 0 64 290 2018 431 1330 121 1882 2019 0 5128 23 5151 2020 0 4964 23 4986 2021 0 4799 23 4822 2022 0 4635 23 4657 2023 0 4470 23 4493 2024 0 4306 23 4328 2025 0 4141 23 4164 2026 0 3977 23 3999 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 33 页 年份年份 股权投资支出股权投资支出 运营补贴支运营补贴支出出 风险承66、担支风险承担支出出 财政支出总财政支出总额额 2027 0 3812 23 3835 2028 0 3648 23 3670 2029 0 3483 23 3506 2030 0 3319 23 3341 合计 658 52011 456 53125 南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 34 页 第五章第五章 财政承受能力评估与论证结果财政承受能力评估与论证结果 1、财政支出能力评估 财政支出能力评估，是根据 PPP 项目预算支出责任，评估 PPP 项目实施对当前及今后年度财政支出的影响。评价的标准是，每一年度全部 PPP 项目需要从预算中安排的支出责任67、占一般公共预算支出比例应当不超过 10%。根据本项目具体情况，本项目全生命周期过程的政府财政支出责任主要包括股权支出责任、运营补贴（建设期融资补贴+可用性服务费+运营维护服务费）支出责任和风险承担支出责任三个方面。上述三项支出均需纳入政府当年的一般公共预算列支。1.1 鲤城区财政支出情况分析 鲤城区财政提供的 2012-2016 年一般公共财政预算支出数据如表 5-1 所示。表 5-1 鲤城区财政近 5 年一般公共预算支出 年度年度 一般公共预算支出一般公共预算支出 （万元）（万元）增长率增长率 2012 91488-2013 115498 26.24%2014 100389-13.08%2068、15 122172 21.70%2016 122955 0.64%鲤城区财政近年一般公共预算支出的平均年增长率为 8.88%。结南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 35 页 合鲤城区实际经济发展状况，假定鲤城区财政 2017 年一般公共预算支出增长率为 8%，2018 年至 2022 年的一般公共预算支出增长率为12%，2023 年至 2027 年的一般公共预算支出增长率为 10%，2028 年至 2030 年的一般公共预算支出增长率为 8%。测算出 2017 年-2030 年的预测财政支出数额如下表。表 5-2 鲤城区财政未来一般公共预算预测 年份年份69、 一般公共预算支出一般公共预算支出 （万元）（万元）增长率增长率 2017 132,791 8.00%2018 148,726 12.00%2019 166,574 12.00%2020 186,562 12.00%2021 208,950 12.00%2022 234,024 12.00%2023 257,426 10.00%2024 283,169 10.00%2025 311,486 10.00%2026 342,634 10.00%2027 376,898 10.00%2028 407,050 8.00%2029 439,613 8.00%2030 474,783 8.00%1.2 鲤70、城区财政支出能力评估 根据上述一般公共预算支出预测和每年鲤城区财政对本项目的支出责任，得到年度支出比例如下表。表 5-3 PPP 项目年度支出占一般公共预算支出比例（单位：亿元）年份年份 本项目支出本项目支出责任小计责任小计 全部已实施全部已实施PPP 项目支项目支出责任数额出责任数额 全部拟实施其全部拟实施其他他 PPPPPP 项目支项目支出责任数额出责任数额 年度一般公共年度一般公共预算支出数额预算支出数额 占比占比 2017 290 458 0 132791 0.56%2018 1882 648 0 148726 1.70%南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论71、证报告 第 36 页 年份年份 本项目支出本项目支出责任小计责任小计 全部已实施全部已实施PPP 项目支项目支出责任数额出责任数额 全部拟实施其全部拟实施其他他 PPPPPP 项目支项目支出责任数额出责任数额 年度一般公共年度一般公共预算支出数额预算支出数额 占比占比 2019 5151 562 0 166574 3.43%2020 4986 301 0 186562 2.83%2021 4822 5340 0 208950 4.86%2022 4657 5126 0 234024 4.18%2023 4493 4913 0 257426 3.65%2024 4328 4699 0 2831672、9 3.19%2025 4164 4486 0 311486 2.78%2026 3999 4272 0 342634 2.41%2027 3835 4059 0 376898 2.09%2028 3670 3849 0 407050 1.85%2029 3506 3636 0 439613 1.62%2030 3341 3423 0 474783 1.42%通过测算，可以看出在本项目的 13 年 6 个月中，鲤城区所有 PPP项目政府年度支出责任占年度一般公共预算支出的比例最大不超过4.86%，可见本项目的实施并不会导致 PPP 项目年度支出责任占一般公共财政预算支出比例超过 10%。而且，73、随着时间的推移，财政支出逐年上升，现有 PPP 项目的支出责任占一般公共预算总支出比例呈逐年减少趋势，可见鲤城区财政有能力承担对本项目的支出责任。2、领域均衡性评估 行业和领域均衡性评估，是根据 PPP 模式适用的行业和领域范围，以及经济社会发展需要和公众对公共服务的需求，平衡不同行业和领域 PPP 项目，防止某一行业和领域 PPP 项目过于集中。在鲤城区范围内，目前这是第一个市政道路基础设施类 PPP 项目，并未造成南环路、笋江路道路及景观提升改造工程 PPP 项目财政承受能力论证报告 第 37 页 在市政道路基础设施类领域内 PPP 项目过于集中。3、项目财政承受能力论证结果 财政承受能力74、评估包括财政支出能力评估以及行业和领域平衡性评估。从上面测算结果表明鲤城区财政有能力承担对本项的财政支出责任，此外经过行业和领域均衡性评估可知，本项目的实施并未造成在市政道路基础设施类领域 PPP 项目过于集中。综合以上分析，本项目在鲤城区的财政承受能力论证结果为“通过论证”。4、信息披露 本项目通过了财政承受能力论证，鲤城区财政局应在编制年度预算和中期财政规划时，将本项目的财政支出责任纳入预算统筹安排。鲤城区 PPP 中心（或其他责任机构）应当通过官方网站及报刊媒体，每年定期披露 PPP 项目目录、项目信息及财政支出责任情况。对于本项目而言，应披露的财政支出责任信息包括：项目的财政支出责任数额及年度预算安排情况、财政承受能力论证考虑的主要因素和指标等。