1、铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包 PPP 项目实施 方 案（送审稿）深圳市万德公共咨询有限公司 二一六年八月目录一、项目概况2（一）项目基本情况2（二）经济技术指标9二、风险分配框架20（一）风险分配基本原则21（二）风险分配基本框架21三、项目交易模式22（一）项目运作方式23（二）项目投资融结构24（三）项目回报机制27（四）股东利润分配30（五）项目公司治理31（六）相关配套安排36四、项目合同体系37（一）合同体系构成37（二）项目边界条件38五、项目监管架构54（一）权责关系55（二）监管结构56（三）监管内容56（四）监管方式57六、采购方式选择58（一）采购方式比较58（二2、）预审资格要求59（三）资格预审程序61（四）评审小组组建62（四）具体评审标准62（五）评标委员会组建62（六）中标人确定方式63（七）谈判小组组建64七、采购工作程序64八、下一步工作计划65附件 1 项目考核评分标准67附件 2 详细采购评分标准（暂定）71附件 3 项目财务测算报告72铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP 项目实施方案完善铜川新区城市道路网络，推进新区地下综合管廊建设，是深 入贯彻落实中央、全省以及铜川市城市工作会议精神，进一步完善城 市基础设施和服务功能的具体行动，有利于消除“马路拉链”和“空 中蜘蛛网”等问题，促进地下空间资源合理开发，提高城市综合承载 能力3、，提升新型城镇化发展质量，打造经济发展新动力，对提升城市 品位、扩大对外影响力、打造“四个铜川”均具有重要意义。为响应 中央和省级政策号召，缓解地方财政压力，增强社会资本活力，变革 政府治理模式，项目拟采用政府和社会资本合作（PPP）模式实施运 作。按照中华人民共和国政府采购法、中华人民共和国政府采 购法实施条例等法律法规，国务院关于创新重点领域投融资机制 鼓励社会投资的指导意见（国发201460 号）、国务院办公 厅关于加强城市地下管线建设管理的指导意见（国办发201427 号）、国务院办公厅转发财政部、发展改革委、人民银行关于在公 共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见的通知（国办发4、 201542 号）、国务院办公厅关于推进城市地下综合管廊建设的指 导意见（国办发201561 号）等行政法规，财政部关于推广 运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知（财金201476）、 财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行（财金 2014113 号）、财政部关于印发的通知（财库2014215）、国家发展改革委 住房和城9乡建设部城市地下综合管廊实行有偿使用制度的指导意见（发改 价格20152754 号）等部门规章，并结合铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）道路工程可行性研究报告、铜川市新区 西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊工程可行性研究报告、铜川市新区长兴路（华原5、西道-鸿基西路）道路工程可行性研究报 告、铜川市新区金泰路（华夏南道-长虹南路）道路工程可行性 研究报告、铜川市新区开元路（正阳路-鸿基东路）道路工程可 行性研究报告、铜川市新区恒春东路（规划路-东环路）道路工 程可行性研究报告等项目前期文件，制定本 PPP 实施方案。实施 方案主要从项目概况、风险分配框架、项目交易结构、项目合同体系、 项目监管架构、采购方式选择、采购工作程序、下一步工作计划等方 面内容出发，对项目采用 PPP 模式运作的实施内容和步骤进行详细 地说明。一、项目概况（一）项目基本情况本节将从项目实施背景、项目实施机构、公共产品和服务内容、 项目采取PPP模式的必要性和可行性、6、项目运作的目标和意义对本项 目的基本情况进行介绍。1、项目实施背景“十三五”（2016 年-2020 年）时期，以区域发展总体战略为基 础，以“一带一路”建设，发挥城市群辐射带动作用，优化发展京津 冀、长三角、珠三角三大城市群，形成东北地区、中原地区、长江中游、成渝地区、关中平原等城市群。也是铜川市新区以科学发展观统领经济发展全局，转变发展观念、创新发展模式、提高发展质量，坚 持以人为本，加快建设资源节约型、环境友好型社会，构建社会主义 和谐社会的重要时期，努力实现跨越式发展、全面建成小康社会的关 键时期。在此期间，加快新区的建设与发展，有利于铜川资源型城市 的经济转型和产业结构的调整，增强铜7、川经济实力，形成支撑和带动 全市乃至渭北地区快速发展的重要增长；有利于西部大开发和关中 天水经济区的战略实施，建设新区、带动铜川、引领渭北发展；同时 承接东中部地区与西安关中地区的产业转移，促进铜川经济协调发 展；有利于构建开放合作、招商引资的新格局，推动铜川经济振兴， 加快新耀一体化进程，进一步完善城市功能的总体要求，严格执行城 市布局规划，统筹基础设施建设和产业发展布局，全面实施城市拓展 工程。2015 年 7 月 28 日国务院总理李克强主持召开了国务院常务会议， 部署推进城市地下综合管廊建设，扩大公共产品供给提高新型城镇化 质量。对我国长期存在的城市地下基础设施落后的突出问题，要求从 8、我国国情出发，借鉴国际先进经验，在城市建造用于集中敷设电力、 通信、广电、给排水、热力、燃气等市政管线的地下综合管廊，作为 国家重点支持的民生工程。也是创新城市基础设施建设的重要举措， 不仅可以逐步消除“马路拉链”、“空中蜘蛛网”等问题，用好地下 空间资源，提高城市综合承载能力，满足民生之需，而且可以带动有 效投资、增加公共产品供给，提升新型城镇化发展质量，打造经济发展新动力。会议要求，一是各城市政府要综合考虑城市发展远景，按照先规划、后建设的原则，编制地下综合管廊建设专项规划，在年度 建设中优先安排，并预留和控制地下空间。二是在全国开展一批地下 综合管廊建设示范，在探索取得经验的基础上，城市9、新区、各类园区、 成片开发区域新建道路要同步建设地下综合管廊，老城区要结合旧城 更新、道路改造、河道治理等统筹安排管廊建设。已建管廊区域，所 有管线必须入廊；管廊以外区域不得新建管线。加快现有城市电网、 通信网络等架空线入地工程。三是完善管廊建设和抗震防灾等标准， 落实工程规划、建设、运营各方质量安全主体责任，建立终身责任和 永久性标牌制度，确保工程质量和安全运行，接受社会监督。四是创 新投融资机制，在加大财政投入的同时，通过特许经营、投资补贴、 贷款贴息等方式，鼓励社会资本参与管廊建设和运营管理。入廊管线 单位应交纳适当的入廊费和日常维护费，确保项目合理稳定回报。发 挥开发性金融作用，将管廊10、建设列入专项金融债支持范围，支持管廊 建设运营企业通过发行债券、票据等融资。通过城市集约高效安全发 展提升民生福祉。铜川市委市政府通过近年的努力，决定在全市范围内逐步完善改 造建设城市综合管廊，西北环线综合管廊是新区的主管廊，亦是 2016 年的工作目标和实施惠民工程的举措。同时，在推进新区城市路网建 设方面，决定启动铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）道路、 新区长兴路（华原西道-鸿基西路）道路、新区金泰路（华夏南道-长 虹南路）道路、新区开元路（正阳路-鸿基东路）道路、新区恒春东路（规划路-东环路）道路等项工程，着力实现年度工作目标，大力推进实施惠民工程。2、项目实施机构 铜川市新区管11、委会授权新区建设局为本项目的实施机构，牵头负责铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP项目的招标、特许 经营权授予以及项目监管等工作。3、公共产品和服务内容本项目提供的公共产品包括铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）道路、新区西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊、新区长兴路（华原西道-鸿基西路）道路、新区金泰路（华夏南道-长虹南路）道路、新区开元路（正阳路-鸿基东路）道路、新区恒春东路（规划路-东环路）道路和新区恒春东路（规划路-东环路）综合管廊几项内容，提供的公共服务主要是为保持上述公共产品在合作期内可用性而进行的道路和管廊运营维护服务。4、采用 PPP 模式的必要性 总体来看，采12、用PPP模式是促进区域经济增长、合理财政安排和优化管理效率等方面的必然要求。具体来说，本项目采用PPP模式的 必要性表现在以下几个方面。首先，采用PPP模式是促进区域内经济发展的现实诉求。项目所 包含的几条道路和地下综合管廊，是近年来铜川新区甚至铜川市的重 大惠民工程，在原有城市规划布局下，难以满足铜川新区耀州一体化 的整体需求，成为铜川市经济发展和结构转型的瓶颈。选用PPP模式完成本项目的建设和运营维护，对促进我市交通运输业发展、城市转型和城镇化建设均具有十分重要的作用，将带来明显的经济社会效 益。其次，采用PPP模式是缓解短期内财政压力的重要途径。在传统 政府采购模式下，公共产品和服务购买13、的支出全部由政府财政负担。 在目前经济新常态、经济结构转型和财政支出项目增多的情况下，铜 川新区财政面临诸多压力和挑战。然而，采用PPP模式能够通过市场 化运作引入社会资本，开辟多元化融资渠道，在很大程度上缓解新区 财政压力，从而能腾出更多资金提供更多、更优质的公共产品和服务。 最后，采用PPP模式是提高道路、管廊建设运营效率的优化路径。在传统政府采购模式下，由于投资、融资、建设、运营一系列环节单 独进行，从而导致融资渠道难以打开、建设质量难以保证等诸多问题。 PPP模式的引入可以解决传统政府采购模式的弊端，它将建设、运营 等一系列环节都交由社会资本完成，并定期对项目运营进行可量化的 绩效考核14、，有利于将各环节外部效应内在化，提升项目全生命周期运 行效率。5、采用PPP模式的可行性财政部关于印发 的通知（财金2014113号）规定，对投资规模较大、需求长期稳定、 价格调整机制灵活和市场化程度较高的基础设施和公共服务类项目， 适宜采用政府和社会资本合作模式。具体来说，本项目采用PPP模式 运作有如下几个方面可行性。一是国家政策大力支持。国务院办公厅关于推进城市地下综合管廊建设的指导意见（国办发201561号）规定，“鼓励由企业 投资建设和运营管理地下综合管廊。创新投融资模式，推广运用政府 和社会资本合作（PPP）模式，通过特许经营、投资补贴、贷款贴息 等形式，鼓励社会资本组建项目公司参15、与城市地下综合管廊建设和运 营管理，优化合同管理，确保项目合理稳定回报”。同时，财政部、 交通部等部门均大力倡导采用PPP模式推进交通领域基础设施建设。 二是项目投资规模较大。经批复的可研报告显示，本项目总投资 规模为67886.81万元，若运用传统模式进行建设，新区财政难以在几 年内承担如此规模的财政支出，若采用PPP模式进行运作，可以平滑 新区在本项目上每年的财政支出。同时，财政部要求的PPP项目总体 投资规模较大，从前几批国家财政部PPP示范项目来看，原则上每个项目投资额不能低于1亿元，本项目完全满足财政部对投资规模的要 求。三是产品需求长期稳定。新区西北环线（华夏北道-华原西道） 道路16、及其地下综合管廊、长兴路（华原西道-鸿基西路）道路、金泰 路（华夏南道-长虹南路）道路、开元路（正阳路-鸿基东路）道路和 恒春东路（规划路-东环路）道路均为推进新区城镇化建设、打造新 耀一体化、实现新区城市转型的重要内容，在未来对该等管廊和道路 养护和维修的需求亦长期稳定，符合公众对该等公共产品和服务的长 期需求。四是价格调整机制灵活。一方面，本项目中包含地下综合管廊入廊费和日常维护费，目前国家相关价格部门正在制定入廊费和日常维护费标准，在国家宏观政策的指导下，可预期本项目中所涉及到的价 格具有较强弹性。另一方面，本实施方案也会根据未来市场可能出现 的一些不确定性条件，制定可调节的可行性缺口补17、贴方案，确保合作 期内各方面价格调整具有较强灵活性。五是市场化程度较高。随着国家市场化改革的深入，中央、陕西 省和铜川市政府纷纷出台相应地鼓励社会资本进入公共产品和服务 领域的政策，培育了一批有市场竞争力和遵守市场规则的社会投资 人，可实现社会投资人之间的良性竞争。6、项目运作的目标和意义 本项目的实施可以进一步完善城市基础设施和服务功能，采用PPP模式有利于缓解政府财政压力，促进新型城镇化建设和提升政府 治理能力，具体有以下几个方面的意义。第一，有利于深化财税体制改革、构建现代财政制度。本项目采 用PPP模式是一种跨期性的财政安排模式，它符合建立跨年度预算平 衡机制、实行中期财政规划管理、编18、制完整的体现政府资产负债状况 的综合财务报告等现代财政制度要求。因此，它在一定程度上能促进 区财政从以往单一年度的预算收支管理，逐步转向强化中长期财政规 划，这与国家深化财税体制改革的方向和目标高度一致。第二，有利于促进经济转型升级、支持新型城镇化建设。铜川市 新区建设局通过政府和社会资本合作模式提供道路及相关设施建设 和运营服务，可以拓宽该行业建设融资渠道，形成多元化、可持续的资金投入机制，有利于整合社会资源，盘活社会资本存量，激发民间投资活力，拓展企业发展空间，提升经济增长动力，促进经济结构调 整和转型升级。第三，有利于加快转变政府职能、提升政府治理能力。党的十八 届三中全会提出促进国家治19、理体系和治理能力现代化的要求，采用 PPP模式有利于政府职能的转变，促使政府将发展规划、市场监管、 公共服务职能，与社会资本的管理效率、技术创新动力有机结合，减 少政府对微观事务的过度参与，提高公共服务的效率与质量。同时， PPP模式的引进有利于简政放权，更好地实现政府职能转变，体现现 代国家治理理念。（二）经济技术指标1、项目地理区位由于本项目包括新区西北环线（华夏北道-华原西道）道路及其 地下综合管廊、长兴路（华原西道-鸿基西路）道路、金泰路（华夏 南道-长虹南路）道路、开元路（正阳路-鸿基东路）道路和恒春东路（规划路-东环路）道路等部分内容，因此分项对子项目地理区位进 行说明。（1）西北20、环线（华夏北道-华原西道）道路 西北环线（华夏北道-华原西道）道路建设地址位于铜川市新区西北部，道路东起华夏北道，向西南依次途经规划一路、长宁北路、 规划二路、香山路、文昌西路、咸丰西路、华原西道，终点接西环路 设计；用地现状为西北高东南低，道路沿线穿过上高埝村、任家庄村，构筑物拆迁量较大；华夏北道交叉口西侧有三道 110KV 高压输电线与道路相交，1 座高压塔位于道路红线内；K02+645-K4+918 有一道110KV 高压输电线位于道路红线范围内。（2）西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊 铜川市新区西北环线综合管廊工程按规划为主管廊，建设地址位于铜川市新区西北部，起点为华夏北道，向西21、南依次途经规划一路、 长宁北路、规划二路、香山路、文昌西路、咸丰西路，终点至华原西 道；用地现状为西北高东南低，道路沿线穿过上高埝村、任家庄村， 构筑物拆迁量较大；华夏北道交叉口西侧有三道 110KV 高压输电线 与道路相交，1 座高压塔位于道路红线内；K2+645-K4+918 有一道 110KV 高压输电线位于道路红线范围内。（3）长兴路（华原西道-鸿基西路）道路长兴路（华原西道-鸿基西路）道路建设地址位于铜川市新区中 部，北起华原西道，向南依次经过朝阳路、规划路、终点至鸿基西路。 用地现状地势起伏较大，道路穿过郭家村，有一定构筑物拆迁量。（4）金泰路（华夏南道-长虹南路）道路金泰路（华夏22、南道-长虹南路）道路建设地址位于铜川市新区， 西起华夏南道，东至长虹南路。该工程沿线地貌属渭北黄土原地带， 地势起伏不大，道路西低东高，高差约 2.0m，沿线两侧大多为农田， 构筑物拆迁量较小。（5）开元路（正阳路-鸿基东路）道路开元路（正阳路-鸿基东路）道路建设地址位于铜川市新区中部，10北起正阳路，南至鸿基东路。用地现状地势起伏不大，西北高东南低。道路沿线两侧大多为农田，构筑物拆迁量较小。（6）恒春东路（规划路-东环路）道路 铜川市新区恒春东路道路工程按新区路网规划为城市次干路，建设地址位于铜川市新区东部，起点为规划路，终点至东环路；用地现 状为东高西低，该工程沿线地貌属渭北黄土原地带，地23、势起伏不大， 高差约 1.2m，沿线两侧大多为农田，构筑物拆迁量较小。2、项目投资估算经估算，本项目估算总投资为 67886.81 万元，其中 5 条道路估算总投资为 38386.24 万元，地下综合管廊总投资为 29500.57 万元。5 条道路包括西北环线（华夏北道-华原西道）道路、长兴路（华原西 道-鸿基西路）道路、金泰路（华夏南道-长虹南路）道路、开元路（正 阳路-鸿基东路）道路、恒春东路（规划路-东环路）道路，地下综合 管廊包括西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊和恒春东路（规 划路-东环路）地下综合管廊。具体各子项目总投资估算和工期见表 1。表 1 各子项目总投资估算及工期子项目24、名称投资估算（万元）工期（月）西北环线（华夏北道-华原西道）道路26594.824西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊27478.2524长兴路（华原西道-鸿基西路）道路4805.216金泰路（华夏南道-长虹南路）道路4789.6816开元路（正阳路-鸿基东路）道路1484.4416恒春东路（规划路-东环路）道路712.1214恒春东路（规划路-东环路）综合管廊2022.32（1）西北环线（华夏北道-华原西道）道路 西北环线（华夏北道-华原西道）道路子项目总投资为 26594.819万元，其中建设工程安装费 17076 万元（不含拆迁费 23000 万元；其中约 750 米道路已经完工，投资25、额约 4000 万元，最终以审计决算为准），其他费用 1708 万元，预备费 1366 万元，征地费 6444.8 万元。 具体见表 2。表 2西北环线（华夏北道-华原西道）道路子项目总投资估算表序号费用名称数量单位投资估算（万元）备注1道路工程5038米106262排水工程9871.6米58463绿化工程110476平方米26694照明工程287盏688高压钠灯5标志标线及信 号灯工程3216征地费6444.8总计26594.8（2）西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊 西北环线（华夏北道- 华原西道） 综合管廊子项目总投资为27478.25 万元，其中建设工程安装费 22050 万元，其26、他费用 2205.05万元，预备费 1764 万元，征用土地费 1459.2 万元。具体见表 3。表 3 西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊子项目总投资估算表工程名称单价（元/m）总长（m）估算（万元）华夏北道-文昌西路段（双舱）460003769.517339.7文昌西路-咸丰西路段（双舱）55000474.52609.75咸丰西路-华原西道段（三舱）720008436069.6征用土地费1459.2合计508727478.25（3）长兴路（华原西道-鸿基西路）道路长兴路（华原西道-鸿基西路）道路子项目总投资为 4805.2 万元。其中建设工程安装费 3527 万元，其他费用 445 万27、元，预备费 260万元，征地费 573.2 万元。具体见表 4。表 4 长兴路（华原西道-鸿基西路）道路子项目投资估算表序号费用名称数量单位投资估算（万元）备注1道路工程1213.8米10702排水工程2493.58米16353电力通讯工程2521.59米4704照明工程43盏154LED 灯5绿化工程4068平方米1406标志标线及信号灯工程587其他费4458预备费2609征地费573.2总计4805.2（4）金泰路（华夏南道-长虹南路）道路金泰路（华夏南道-长虹南路）道路子项目总投资为 4789.68 万元。其中建设工程安装费 2975 万元，其他费用 357 万元，预备费 238 万元28、，征地费 439.68 万元，拆迁费 780 万元。具体见表 5。表 5 金泰路（华夏南道-长虹南路）道路子项目投资估算表序号费用名称数量单位投资估算（万元）备注1道路工程898.27m8252排水工程1758.32m14983电力通讯工程1817.09m3504照明工程39盏115高压钠灯5绿化工程2825.6m21146标志标线及信号灯工程737其他费3578预备费2389征地费34.35亩439.6810拆迁费780总计4789.68（5）开元路（正阳路-鸿基东路）道路开元路（正阳路-鸿基东路）道路子项目总投资为 1484.44 万元。其中建设工程安装费 1031 万元，其他费用 11329、.73 万元，预备费 72.19万元，征地费 267.52 万元。具体见表 6。表 6 开元路（正阳路-鸿基东路）道路子项目投资估算表序号费用名称数量单位投资估算（万元）备注1道路工程572.63m473.192排水工程1263.27m361.033电力通讯工程1339.14m262.664照明工程25盏86.56LED 灯5绿化工程315m2216标志标线及信号灯工程12.487征地费267.5212.8 万元/亩总计1484.44（6）恒春东路（规划路-东环路）道路和管廊 恒春东路（规划路-东环路）道路子项目总投资为 2734.44 万元（管廊工程 2022.32 万元，道路工程 712.30、12 万元）。其中建设工程安装费2119.7 万元，其他费用 254.52 万元，预备费 169.5 万元，征地费 190.72万元。具体见表 7。表 7 恒春东路（规划路-东环路）道路子项目投资估算表序号费用名称数量单位投资估算（万元）备注1道路工程297.62m356.42排水工程471.1m803综合管廊工程297.4m2022.324照明工程16盏40高压钠灯5绿化工程349m2136标志标线及信号灯工程327征地费190.72总计2734.443、项目产出说明（最终以施工图设计为准） 本项目产出包括建设期产出和运营期产出。在项目建设期的主要产出包括新区西北环线（华夏北道-华原西道）道31、路及其地下综合管 廊、长兴路（华原西道-鸿基西路）道路、金泰路（华夏南道-长虹南 路）道路、开元路（正阳路-鸿基东路）道路和恒春东路（规划路-东 环路）道路等分项产出内容，在项目运营期的主要产出包括为保持上 述公共产品在合作期内可用性而进行的道路和管廊维护服务产出（运 营期具体产出标准见附件 1）。以下是各子项目具体产出标准：（1）西北环线（华夏北道-华原西道）道路产出标准西北环线（华夏北道-华原西道）道路子项目产出主要包括道路 工程、排水工程、照明工程、绿化工程和标志标线及信号灯工程等内 容。各项产出标准如下：道路工程设计道路等级为城市主干路，道路设计全长 4918m，修 建长度 5038m32、，红线宽度 63m，征地面积 335677 ；排水工程设计采用承插式钢筋混凝土圆管，其中雨水工程设计管 径 d800-2200mm ，主线管长 L=4927.4m ； 污 水 工 程 设 计 管 径 d300-600mm，主线管长 L=4944.2m；照明工程采用路灯杆高为 12m 的高压钠灯，在两侧人行道对称 布置，路灯间距 35m 左右，照明路灯共计 287 盏；绿化工程包括中央隔离带绿化、路侧带绿化与行道树绿化，其中 中央隔离带绿化采用以灌乔结合、分层种植，灌木绿化总面积为 90031m2，乔木 3724 棵；两侧绿化带选用龙柏、红叶石楠球、红花酢浆草等植株组团布置，绿化总面积 224933、5 ；行道树绿化选用国槐， 间距 5m，共种植 2018 棵；标志标线及信号灯工程包括警示和提示标志、车道划分标线和信 号灯，其中道路标线涂料采用热熔反光路用涂料涂划，车道划分线共 长 55420m，各类导向箭头及标识共 233 个；为保证车辆和路人的通 行安全，在道路两侧及交叉口处设置了 86 套标志版和 75 组信号灯。（2）西北环线（华夏北道-华原西道）地下综合管廊产出标准 西北环线（华夏北道-华原西道）地下综合管廊子项目产出主要包括包括：综合管廊工程及其附属工程等内容。项目设计综合管廊设置于道路西北侧，为避免综合管廊的配套构筑物占用人行道，管廊管位以侧壁距车行道边线 3.5m 为准，结34、构形式采用钢筋混凝土结构， 设计全长 5087m，按管廊断面形式分为三段：第一段：华夏北道-文昌西路段综合管廊收纳四种市政管线（给 水、中水、电力、通信），采用单侧双舱布置形式。综合舱安装给水 管道、中水管道、通信缆线，净宽 2.2m，净高 4.0m；电力舱安装电 力缆线，净宽 2.3m，净高 4.0m，设计长度为 3769.5m；第二段：文昌西路-咸丰西路段综合管廊收纳五种市政管线（热 力、给水、中水、电力、通信），采用单侧双舱布置形式。综合舱安 装热力管道、给水管道、中水管道、通信缆线，净宽 4.3m，净高 4.0m； 电力舱安装电力缆线，净宽 2.3m，净高 4.0m，设计长度为 47435、.5m；第三段：咸丰西路-华原西道段综合管廊收纳五种市政管线（热 力、给水、中水、电力、通信），采用单侧三舱布置形式。综合舱 A 安装热力管道、给水管道、中水管道，净宽 4.3m，高 4.0m；综合舱 B 安装给水管道净宽 2.3m，净高 4.0m；电力舱安装电力缆线，净 宽 2.3m，净高 4.0m，设计长度为 843m。（3）长兴路（华原西道-鸿基西路）道路产出标准 长兴路（华原西道-鸿基西路）道路子项目主要产出包括道路工程、排水工程、电力通讯工程、照明工程、绿化工程和标志标线及信 号灯工程等内容。主要产出标准如下：道路工程设计道路等级为城市支路，道路设计全长 1322.99m， 修建长度36、 1213.8m，红线宽度 24m，征地面积 29854.7 ；排水工程设计采用承插式钢筋混凝土圆管，其中雨水工程设计管径 d2200-2400mm，主线管长 L=1299.78m；污水工程设计管径 d300-400mm，主线管长 L=1162.16m；电力通 讯工程其中电力工程设计采用防水式砖砌通行管沟，管沟规格 12001800mm（宽高），设计主线管沟全长 1256.12m，管沟壁厚 240mm； 通讯工程采用 12 孔 PVC 排管，分别为326/110mm8 七孔梅花 管及90/100mm4 的单孔波纹管，主管线设计全长 1265.47m；照 明工程采用路灯杆高为 10m 的 LED37、 灯，在两侧人行道交错布置，路 灯间距 30m 左右，照明路灯共计 69 盏；绿化工程包括路侧带绿化与行道树绿化，其中路侧带绿化选用小 叶女贞、金叶女贞、龙柏、红叶石楠球、红花酢浆草等植株组团布置， 绿化总面积 4068 ；行道树绿化选用国槐，间距 6m，共种植 388 棵；标志标线及信号灯工程包括警示和提示标志、车道划分标线和信 号灯，其中道路标线涂料采用热熔反光路用涂料涂划，车道划分线共 长 6069m，各类导向箭头及标识共 43 个；为保证车辆和路人的通行 安全，在道路两侧及交叉口处设置了 22 套标志版和 21 组信号灯。（4）金泰路（华夏南道-长虹南路）道路产出标准 金泰路（华夏南道38、-长虹南路）道路子项目产出主要包括：道路工程、排水工程、电力通讯工程、照明工程、绿化工程和标志标线及 信号灯工程等内容。具体产出标准如下：道路工程设计道路等级为城市支路，道路设计全长 964.36m，修 建长度 898.27m，红线宽度 24m，征地面积 22900.2 ；排水工程其中雨水工程设计采用钢筋混凝土，箱涵规格 A=3.22.6m，主管线全长 869.52m；污水工程设计采用承插式钢筋混凝土圆 管设计管径 d800d1350mm，主管线全长 888.8m；电力通讯工程其中电力工程设计采用防水式砖砌通行管沟，管沟 规格 14001400mm（宽高），设计主线管沟全长 904.75m，管39、沟 壁厚 370mm；通讯工程采用 9 孔 PVC 排管，分别为326/110mm6 七孔梅 花管及90/100mm3 的单孔波纹管，主管线设计全长 912.34m；照明工程采用路灯杆高为 10m 的 LED 灯，在两侧人行道交错布 置，路灯间距 30m 左右，照明路灯共计 39 盏；绿化工程包括路侧带绿化与行道树绿化，其中路侧带绿化选用月 季、麦冬等植株组团布置，绿化总面积 2825.6 ；行道树绿化选用 七叶树，间距 6m，共种植 271 棵；标志标线及信号灯工程包括警示和提示标志、车道划分标线和信 号灯其中道路标线涂料采用热熔反光路用涂料涂划，车道划分线共长 4490m，各类导向箭头及标40、识共 44 个；为保证车辆和路人的通行安全，在道路两侧及交叉口处设置了 23 套标志牌和 25 组信号灯。（5）开元路（正阳路-鸿基东路）道路产出标准 开元路（正阳路-鸿基东路）道路子项目主要产出包括道路工程、排水工程、电力通讯工程、照明工程、绿化工程和标志标线及信号灯 工程等内容。具体产出标准如下：道路工程设计道路等级为城市支路，道路设计全长 697.62m，修建长度 572.63m，红线宽度 24m，征地面积 13937.3 ； 排水工程设计采用承插式钢筋混凝土圆管，其中雨水工程设计管径 d800 d1000mm，主线管长 L=633.35m； 污水工程设计管径 d300mm，主线管长 L41、=629.92m；电力通讯工程其中电力工程设计采用防水式砖砌通行管沟，管沟 规格 12001400mm（宽高），设计主线管沟全长 669.73m，管沟 壁厚 240mm；通讯工程采用 12 孔 PVC 排管，分别为326/110mm7 七孔 梅花管及90/100mm5 的单孔波纹管，主管线设计全长 669.41m； 照明工程采用路灯杆高为 10m 的 LED 灯，在两侧人行道交错布置，路灯间距 30m 左右，照明路灯共计 25 盏； 绿化工程为行道树绿化，其中灌木选用红花酢浆草，绿化总面积315 ；行道树绿化选用法桐，间距 6m，共种植 186 棵； 标志标线及信号灯工程包括警示和提示标志、车42、道划分标线和信号灯，其中道路标线涂料采用热熔反光路用涂料涂划，车道划分线共 长 2863m，各类导向箭头及标识共 7 个；为保证车辆和路人的通行安 全，在道路两侧及交叉口处设置了 5 套标志版和 4 组信号灯。（6）恒春东路（规划路-东环路）道路和管廊产出标准 恒春东路（规划路-东环路）道路子项目主要产出包括道路工程、排水工程、电力通讯工程、照明工程、绿化工程和标志标线及信号灯 工程等内容。具体产出标准如下：道路工程设计道路等级为城市次干路，道路设计全长 354.26m，修建长度 297.62m，红线宽度 30m，渠化段宽度 40m，征地面积 9928.4；排水工程设计采用承插式钢筋混凝土圆管43、，其中雨水工程设计管 径 d500-600mm，主线管长 L=245.1m；污水工程设计管径 d300mm， 主线管长 L=226m；综合管廊工程断面形式为单侧三舱，综合舱 A 安装热力管道、 给水管道，净宽 3.5m，高 2.9m；综合舱 B 安装中水管道、通信缆线， 净宽 2.8m，净高 2.9m；电力舱安装电力缆线，净宽 2.3m，净高 2.9m， 设计全长 297.4m；照明工程采用路灯杆高为 10m 的高压钠灯，在人行道或两侧隔 离带（渠化段）对称布置，间距 37m，照明路灯共计 16 盏；绿化工程包括行道树绿化和两侧隔离带绿化，其中行道树绿化灌 木选用红花酢浆草，绿化面积 169 44、，乔木选用垂柳，间距 6m，共 种植 100 棵；两侧隔离带绿化龙柏、红叶石楠交错布置，绿化面积180 ；标志标线及信号灯工程包括警示和提示标志、车道划分标线和信 号灯，其中道路标线涂料采用热熔反光路用涂料涂划，车道划分线共 长 2550m，各类导向箭头及标识共 24 个；为保证车辆和路人的通行 安全，在道路两侧及交叉口处设置了 4 套标志版和 2 组信号灯。二、风险分配框架本项目采用 PPP 模式运作的一个很大优势在于，可以实现风险 在政府和社会资本方之间的合理分担，从而促进本项目的良性发展。20本部分根据基本的风险分担原则，对政府、社会资本方以及双方共同承担的风险进行详细的规划，以便促进项45、目风险的最优分配。（一）风险分配基本原则按照财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行） 的通知（财金2014113 号）规定，需要按照风险分配优化、风险 收益对等和风险可控等原则，综合考虑政府风险管理能力、项目回报 机制和市场风险管理能力等要素，在政府和社会资本间合理分配项目 风险。具体来说，有如下五点基本风险分配原则：承担风险的一方应 该对该风险具有控制力；承担风险的一方能够将该风险合理转移(例 如通过购买相应保险)；承担风险的一方对于控制该风险有更大的经 济利益或动机；由该方承担该风险最有效率；如果风险最终发生，承 担风险的一方不应将由此产生的费用和损失转移给合同相对方。（二）风46、险分配基本框架原则上，项目建造、财务和运营维护等商业风险由社会资本承担， 法律、政策和最低需求等风险由政府承担，不可抗力等风险由政府和 社会资本合理共担。本项目具体风险分配和风险管控措施见表 8。表 8 本项目风险分配和风险管控措施类别主要风险政府社会资本风险管理措施融 资未筹足所需资金将融资风险纳入 PPP 项目协议体系， 本项目衍生的一切融资手段仅限于用 于本项目需要的目的融资成本超过预期再融资不确定性融资利率波动设 计 和 建开工许可/批准社会资本方应配合公共部门，提交履 约保函和维护保函等由金融机构出具 的可兑付承诺，并由社会资本方购买 保险，进行保险等费用的承担方式；落实建设用地配套47、建设（红线外）成本超支29类别主要风险政府社会资本风险管理措施造建设审批手续政府负责协调国土等主管部门，满足 项目建设的条件工程质量欠佳工期延期（社会资本方原因）不可抗力（可保险）不可抗力（不可保险）环境影响评价运 营 和 养 护共享共建设施通过建立有效合理的绩效考核机制， 依据绩效考核机制进行政府购买服务 费用的调整，达到运营和养护风险的 管理运行管理费用超支养护费用超过预算达不到服务标准辅助材料供应风险技术落后过时通货膨胀引起的费用上涨造成环境污染或破坏不可抗力（可保险）不可抗力（不可保险）调价协议之外的价格变更入廊费即日常维护费收入不足移 交没有达到移交条件通过合同体系约定移交条件，并在48、移 交前进行可用性评估移交费用超预算法 律 和 政 策针对项目的地方政策法规变更通过动态的合同体系调整，可进行签 订补充协议的形式进行此类风险的管 理和规避公共部门越权签订合同因政府方原因提前收归国有政府换届政府部门调整和负责人变更作为政府方参与 PPP 项目的 相关单位调整和负责人变更全国性法律和政策变更超出地方政府的权限三、项目交易模式本项目实施 PPP 模式的总体思路是：由铜川市新区管委会授权 新区建设局为本项目的实施机构，通过公开招标程序，选择一家具有 较强资本实力和管廊、道路建设运营经验的社会资本，由政府方出资 代表和社会资本方共同合资组建项目公司（SPV），由组建的项目公司负责筹资49、融资、建设，并在经营期（不含建设期）内负责项目的 运营维护。运营维护期满，项目公司无偿将全部项目设施完好无损并 不附带任何他方权利地移交给新区管委会或其指定的机构。新区管委 会或实施机构在运营期限内对项目公司的运营和维护进行考核监督， 根据考核监督情况向项目公司支付可行性缺口补贴和运营维护服务 费。项目具体的交易结构见图 1。授权政府出资代表授 权 其 为 实 施 机 构社会投资方政府方出资代表金融机构公 开 招 标 程 序80%20%分红分红特许经营协议授权特许权并监管新区建设局项目公司财政部门PPP 项目协议绩效付费合作期投资建设满移交建 设管廊：使用者付费+政府补贴道路：政府购买服务（50、政府付费）运营维护入廊费+日常维护费出租管线廊道管线单位合资合同 合资公司章程地下综合管廊5 条道路铜川市新区 管委会图 1 项目交易结构图（一）项目运作方式按照 PPP 项目运作方式分类，主要包括委托运营（O&M）、管 理合同（MC）、租赁-运营-移交（LOT）、建设-运营-移交（BOT）、 建设-拥有-运营（BOO）、购买-建设-运营（BBO）、移交-运营-移 交（TOT）、改建-运营-移交（ROT）、区域特许经营（Concession）， 以及这些方式的组合等。综合考虑本项目的项目进度、项目回报机制、风险分配基本框架、融资需求以及期满处置等因素，本项目采取 BOT 方式进行运作。该方式下51、，社会资本将承担项目的投资、建设等方面责任，以及在 PPP项目协议期内的指定资产的运营维护责任。政府保证社会资本在 PPP 项目协议期内拥有项目资产的独家运营权；合同期结束，社会资本需 保障所运营项目设施的完整性，并将项目运营权移交给政府或政府指 定机构。在项目合作期限制定方面，综合考虑城市道路和地下综合管廊行 业特点、公众对本项目公共产品服务的需求、城市道路和地下综合管 廊的生命周期、项目投资回收期以及新区财政可承受能力等因素，将 本项目合作期限定为 17 年（含 2 年建设期），该合作期限下政府付 费额见附件 3。（二）项目投资融结构1、项目投资结构 为便于政府在运营期间对项目资产安全及运52、营质量进行监管，中标社会资本方和政府方出资代表按照中华人民共和国公司法，依 法合资成立一家项目公司（SPV），独立于政府与社会资本方运作， 负责项目投资、融资、建设和运营等相关工作，并约定项目公司（SPV） 成立时间不晚于铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包 PPP 项 目协议签署后的 1 个月。本项目投资估算为 67886.81 万元，市财 政在建设期给予补贴 10000 万元，约占总投资的 14.73%。项目公司 注册资本金 12000 万元，约占需社会资本方投资额的的 20.73%，其 中，政府方出资代表和社会资本方出资代表均以现金出资，政府方出 资代表出资 2400 万元，占股 2053、%，社会资本方代表出资 9600 万元，占股 80%。剩余投资额由项目公司通过银行贷款、PPP 基金、股东借款、资产证券化等方式进行债权融资，融资额度为 45886.81 万元， 约占总投资的 67.59%。项目公司成立后的半年内，须首先支付西北环线（华夏北道-华原西道）道路已经完工的投资额（约 4000 万元，最终以审计决算为准）。表 9 本项目投融资结构表市财政建设期补贴股权投资债权融资政府方出资代表社会资本方投融资额（万元）100002400960045886.81占比14.73%3.54%14.14%67.59%2、项目融资安排（1）融资方式 项目公司可采用股东借款、金融机构贷款、铜川54、市 PPP 基金融资、资产支持证券（ABS，即资产证券化）等方式，以解决投资总额 和注册资本之间的差额。就是否需要股东提供担保而言，有以下几种方式可供探讨：股东 担保融资、有限追索项目融资或无追索项目融资等方式筹集本项目债 权资金。1）采用股东担保融资的，由社会资本方对项目公司的债务融资 提供担保；2）采用有限追索项目融资的，在项目建设期，建议由社会资本 方项目公司的债务融资提供担保，项目建设完工后，转为无追索项目 融资，各股东方撤销在建设期提供的担保；3）采用无追索项目融资的，项目公司以自身拥有的资产或权益作为融资担保，项目公司各股东方仅以资本金为限承担相应的责任或风险。项目公司可以为本项目55、融资之目的，将其在 PPP 项目协议项 下的各项权益（如 PPP 项目协议项下的预期收益权、保险受益权等） 抵押、质押给银行。在本项目中，建议先行尝试无追索的项目融资，但如果项目公司 不能顺利完成项目融资的，则由社会资本方通过股东贷款、补充提供 担保等方式解决，以确保项目公司的融资足额及时到位。就金融工具创新而言，有以下两种方式可供选择：铜川市 PPP基金融资和资产支持证券。1）采用铜川市 PPP 基金进行融资的，不仅可以进行债权融资， 还可以进行股权融资，该融资方式也是铜川市政府今年以来力推的融 资模式，可有力解决本项目的融资问题。2）资产支持证券（ABS）即资产证券化，是以一定现金流为依 56、托，将其进行结构化包装，形成可以上市交易的证券化产品的过程。 PPP 项目资产证券化是指以项目未来收益权或特许经营权为保证的 一种融资方式。在资产证券化过程中，所出售的并不是企业的某项资 产，而是未来的现金流量，更确切地说是收取某项费用的债权。在上述两项金融创新方式中，建议尝试资产证券化方式，可联系 国内知名券商（如国信证券）进行前期调研尝试，以引领我市乃至行 业金融创新探索。（2）直接介入权 为保障项目债权人的利益，当项目出现重大经营或财务风险，威胁或侵害债权人利益时，债权人可依据项目协议中的直接介入条款代位行使项目公司股东权利和经营管理权利，要求项目公司改善管理、 增加投入，或指定新区管委57、会认可的合格机构接管项目。3、项目资产权属 一般而言，项目建设期内投资建设形成的项目资产权属，以及本项目运营期内因更新重置或升级改造投资形成的资产，根据本项目土 地使用权的归属来确定。如果项目公司享有本项目的划拨土地使用 权，则项目公司相应拥有项目设施或资产的所有权；如果政府只是将 项目涉及的土地无偿提供给项目公司使用，而不划转土地使用权，则 项目公司无法标记对本项目设施/资产的权属，但项目公司和社会资 本的项目收益权不受影响。鉴于无偿将土地划拨给项目公司的手续较为繁复，建议将本项目 项下的资产权属设置为始终归属于政府方相关部门。（三）项目回报机制尽管本项目中道路子项目属于非收费公路，没有稳定58、的经营收入 来源，一般来说应该采用“政府付费”的回报模式，但考虑到该等5 条道路属于本项目包中的一部分，而且地下综合管廊涉及管线入廊费 和管廊日常维护费等收入，因此本项目采用“可行性缺口补贴”的回 报模式。（注：但为了财务测算方便，在道路子项目财务测算过程中仍然称为可用性服务费和运营维护服务费。在社会资本方报价过程中所称的可行性缺口补贴包括道路可用性服务费和管廊可行性缺口补贴，所称的运营维护费包括道路运营维护费和管廊日常维护费）。1、政府付费内容 本项目的付费内容包括可行性缺口补贴和管廊日常维护费/道路运营维护服务费。其中，可行性缺口补贴是指使用者付费不足以满足 社会资本或项目公司成本回收和合59、理回报，而由政府以财政补贴、股 本投入、优惠贷款和其他优惠政策的形式，给予社会资本或项目公司 的经济补助，其具体支付金额以中选社会资本方投标金额为准（该项 报价的最高限价见附件3，最终以工程决算审计调整后的付费额为 准）。政府支付社会资本方可行性缺口补贴的内容包括项目建设总投 资、融资成本、相关税费以及必要合理的回报。可行性缺口补贴付费 金额以中标社会资本方最终中标报价为准。表10 政府付费内容及付费主体序号费用名称付费主体1管线入廊费管线单位（建议由政府代收）2可行性缺口补贴财政部门3管廊日常维护费管线单位（建议由政府代收）4道路运营维护费财政部门管廊日常维护费/道路运营维护服务费是指购买项60、目公司为维持 项目可用性所需的运营维护服务（符合绩效要求的公共服务），具体 支付金额以运营养护成本加上税费和必要的合理回报以及运营维护 绩效考核结果为准（最终支付标准以附件3测算值结合绩效考核后的 结果为准）。2、付费绩效考核 政府绩效付费考核内容主要包括可行性缺口补贴考核和运营维护服务费考核。政府付费绩效考核的主体为铜川市新区管委会建设 局。交工验收合格后，政府方即按照PPP项目协议的约定向项目公司支付可行性缺口补贴。待竣工验收合格后，按照工程决算审计额针对 投资额的变动相应“多退少补”前述可行性缺口补贴数额。同时，交 工验收合格后政府方每年（共2年）支付的可行性缺口补贴金额需扣 除当期可行61、性缺口补贴的百分之五作为质量保证金，于项目竣工验收 合格后与第三年的可行性缺口补贴一起支付给社会资本方。管廊日常维护费/道路运营维护服务费绩效考核分为常规考核和 临时考核，常规考核每季度进行一次（半年度考核结果以两次季度考 核平均分为准），临时考核可由建设局随机进行（可纳入年度考核结 果），考核结果与每半年支付给项目公司的运营维护服务费挂钩。运 维服务费的支付与运维绩效考核挂钩的具体评价标准（见附件1）为： 当考核总分在90，100区间时，支付当期管廊日常维护费/道路运营 维护服务费的100%；当考核总分在80，90）区间时，支付当期管廊 日常维护费/道路运营维护服务费的95%；当考核总分在762、0，80）区 间时，支付当期管廊日常维护费/道路运营维护服务费的90%；当考核 总分在60，70）时，支付当期管廊日常维护费/道路运营维护服务费 的85%；当考核总分在60分以下（不含60分）时，政府酌情考虑支付 当期管廊日常维护费/道路运营维护服务费，且双方协商是否继续合 作。3、政府支付方式 可行性缺口补贴每年支付一次，运维服务费每半年支付一次（每次支付年运维绩效服务费的1/2）。其中，可行性缺口补贴的第一个 支付时点为项目交工验收合格之日起30日内，政府方按照约定支付的费用结合相关考核标准进行支付。运维服务费的第一个支付时点在项目建成验收合格正式投入运营使用起的第6个月届满后的10日内，63、政 府方按照实际发生的费用结合相关绩效考核标准进行支付。4、政府付费保障 本项目将会按照财金2015167号文和财金201521号文件的相关要求，进行物有所值评价和财政承受能力论证，保证本项目物有所 值和新区财政具有可承受力。为增加社会投资人信心，保证本项目采 购的顺利推进，建议新区财政局争取部分市级资金（不低于每年度可 行性缺口补贴的40%），并将该部分市级资金纳入市级中长期财政预 算和年度财政预算。同时，建议管廊日常维护费由政府方向管线单位收取，然后通过绩效考核方式支付给项目公司。（四）股东利润分配1、政府方股东回报机制 政府方出资代表的资本性投入主要通过项目公司的利润分红收回。通常情况下64、，政府方出资代表可按其在项目公司所占股权比例获 得分红。在采用利润分配调节机制对社会资本方股东进行投资收益补 贴的情况下，政府方出资代表获得的利润分配比例可根据其在项目公 司所占股权比例确定，本项目建议政府方出资代表参与项目公司利润 分配，具体以PPP项目协议的约定为准。2、社会资本方股东回报机制 本项目中，政府方拟通过招标方式选择本项目社会资本，其同时具备相应的施工总承包资质、能力及经验，社会资本方除按章程的约30定获得作为股东的分红外，还可以通过与项目公司签署施工总承包合同的方式获得相应的施工利润等。（五）项目公司治理1、项目公司股东会（1）股东会组成 项目公司设股东会，股东会由全体股东组65、成，股东会是公司的最高权力机构。（2）股东会职权 股东会行使下列职权： 1）决定公司的经营方针和投资计划；2）选举和更换非由职工代表担任的董事、监事，决定有关董事、 监事的报酬事项；3）审议批准董事会的报告；4）审议批准监事的报告；5）审议批准公司的年度财务预算方案、决算方案；6）审议批准公司的利润分配方案和弥补亏损方案；7）经营期限的延长；8）对股东转让股权作出决议；9）对公司拥有的土地使用权或土地使用的权利进行任何形式的 处置行为；10）对发行公司债券作出决议；11）对公司增加或者减少注册资本作出决议；3912）对公司合并、分立、解散、清算或者变更公司形式作出决议；13）决定公司的融资限额66、及负债规模、对外重大担保事宜；14）修改公司章程；15）公司章程规定的其他职权。 股东会会议由股东按实缴出资比例行使表决权。股东会决议内容不得违反我国法律、法规及公司章程。上述各项权利根据公司法 规定，需要经过股东会表决的，结合项目实际情况与本协议进行约定。2、项目公司董事会 董事会应于公司成立之日成立，并根据合资合同及合资公司章程的规定，决定项目公司的重大事宜。（1）董事会组成 董事会由5名董事组成，其中政府方委派2名，中选社会资本委派3名。董事会设董事长1名。董事长可由政府方或社会资本方委派。董 事会的2/3董事（其中包括政府方和中选社会资本至少各1名董事）构 成合作公司董事会会议的法定人67、数。董事每届任期三（3）年，可连任。第一届董事的任期自董事会 成立之日起算。如果在任董事的职位因其退休、辞职、生病、伤残、 丧失工作能力或死亡等而空缺，则由原委派方委派新董事继任其余下 的任期。任何一方均可经提前十（10）日书面通知对方和董事会撤换由其 委派的任何董事会成员。不论委派还是撤换董事，该方均应书面通知 另一方，并向登记管理机构备案。（2）董事会职权董事会对股东会负责，依法行使下列职权：1）召集股东会会议，并向股东会报告工作；2）执行股东会的决议；3）决定公司的经营计划和投资方案；4）制订公司的年度财务预算方案、决算方案；5）制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；6）制订公司增加或者68、减少注册资本以及发行公司债券的方案；7）制订公司合并、分立、解散或者变更公司形式的方案；8）决定公司内部管理机构的设置；9）决定聘任或者解聘公司经理及其报酬事项，并根据经理的提 名决定聘任或者解聘公司副经理、财务负责人及其报酬事项；10）制定公司的基本管理制度；11）决定公司的员工薪酬、福利及奖励制度；12）审议批准与公司股东发生的关联交易；13）对公司聘用、解聘会计师事务所作出决议；14）决定公司除应由股东会作出决议之外的其他一般担保事项；15）公司章程规定的其他职权。 董事会会议实行一人一票的表决制度。上述各项权利根据公司法规定，需要经过董事会表决的，结合项目实际情况与本协议进行 约定。政69、府方委派的董事对影响公共利益或公共安全的事项享有一票否决权。总经理、财务总监列席董事会会议。在董事会会议过程中，经任 何1名董事提出要求，总经理或财务总监应当对其所作出的任何决定 或行为向董事会作出解释并解答任何董事就此提出的问题。（3）董事长职权 董事长是项目公司的法定代表人，其职权如下： 1）主持公司的生产经营管理工作，组织实施董事会决议；2）组织实施公司年度经营计划和投资方案；3）拟订公司内部管理机构设置方案；4）拟订公司的基本管理制度；5）制定公司的具体规章；6）提请聘任或者解聘公司副经理、财务负责人；7）决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负 责管理人员；8）董事会授予70、的其他职权。 董事长因故不能履行职责时，应由其他董事代为履行职责，但中国法律规定必须由董事长行使的职权除外。 董事长应在董事会规定的授权范围内行使其权力。未经董事会授权，不得用合同约束项目公司或代表项目公司采取其它行动。 3、经营管理机构 项目公司经营管理机构由一（1）名总经理（建议由中选社会资本推荐并经董事会任命）、两（2）名副总经理和一（1）名财务总监（建议由政府方推荐并经董事会任命）组成。总经理、副总经理，财务总监每届任期三（3）年，可以连任。除合资合同和合资公 司章程明确规定由董事会行使的权利外，经营管理机构全权负责公 司的日常经营管理工作。总经理对董事会负责，执行董事会各项决议，组织71、及领导项目公 司的日常营运管理工作。包括但不限于下列职权：1）主持公司的生产经营管理工作，组织实施董事会决议；2）组织实施公司年度经营计划和投资方案；3）拟订公司内部管理机构设置方案；4）拟订公司的基本管理制度；5）制定公司的具体规章；6）提请聘任或者解聘公司副经理、财务经理；7）决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负 责管理人员；8）董事会授予的其他职权。 副总经理在总经理的领导下分工协作，对总经理负责，但总经理处理重要问题时，应当同分管副总经理协商。总经理因故不能行使其 职权时，可临时授权分管副总经理代为行使总经理的职权。总经理未 明确授权且不能行使其职权时，由分管副总经理代72、为行使相应职权。4、项目公司监事（1）项目公司监事 建议项目公司不设监事会，由政府方委派监事一（1）名。（2）监事职权 监事应拥有如下职权： 1）检查公司财务；2）对董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督，对违 反法律、行政法规、公司章程或者股东会决议的董事、高级管理人员 提出罢免的建议；3）当董事、高级管理人员的行为损害公司的利益时，要求董事、 高级管理人员予以纠正；4）提议召开临时股东会会议，在董事会不履行本法规定的召集 和主持股东会会议职责时召集和主持股东会会议；5）向股东会会议提出提案；6）对违反法律、行政法规或者公司章程的规定，损害股东利益 的董事、高级管理人员提起诉讼；7）公73、司章程规定的其他职权。（六）相关配套安排根据财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行） 的通知（财金2014113号）规定，项目以外的相关机构应适时给项 目公司提供土地、水、电、气和道路等配套设施和项目所需的上下游 服务。具体来说包括如下配套安排：1、涉及的征地拆迁工作原则由当地政府先行启动实施，包括负 责征地、拆迁和补偿工作、管线迁改及办理相关的审批手续等，按照 预定的开工时间分期向项目公司提供满足开工条件的建设用地。2、政府协助解决施工所需的临时道路、临时用水、用电设施以 及道路、上水、外供电和通讯等问题。3、区建设局及政府相关主管部门根据各自职责，对本项目涉及 的发改、财政、国74、土、规划、建设、税收、环境保护等管理和审批事 项，为项目公司提供相应的协调支持和保障。四、项目合同体系本部分对铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP项目的 合同体系进行介绍，包括合同体系构成和项目边界条件两部分。（一）合同体系构成本项目的合同体系主要由铜川新区城市道路+地下综合管廊整 体打包PPP项目特许经营协议、铜川新区城市道路+地下综合管 廊整体打包PPP项目协议、铜川新区城市道路+地下综合管廊整 体打包PPP项目合资合同及项目公司章程四份法律文件构成。1、铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP项目特许经 营协议。该协议由新区建设局与项目公司签署，主要约定与特许经 营相关的内容75、，包括特许经营期的授予、特许经营期限、特许经营的 业务范围以及政府监管等内容。2、铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP项目协议。 该协议由新区建设局与项目公司签署，主要约定双方的权利和义务、 项目的融资、项目用地、项目的建设、运营维护、回报机制、履约保 函等内容。3、铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP项目合资合同。该合同由新区管委会授权政府方出资代表与社会资本方签署， 约定项目公司的出资方式、治理结构、决策机制、收益分配等事项， 以及股东的退出机制、融资责任和风险承担事项（如融资费用超支）， 和政府给予的政策支持等。该合同在签订PPP项目协议和特许经营协 议时一并签署。4、项76、目公司章程。约定项目公司的出资方式、治理结构、决策 机制、收益分配等事项，以及股东的退出机制、融资责任和风险承担 等事项。（二）项目边界条件项目边界涉及到项目各方的权利义务边界、履约保障边界和调整 衔接边界等三方面，从这三种类型边界出发，对本项目的主要核心边 界条件进行界定。1、权利义务边界（1）政府方权利 在本项目中，政府方主要拥有如下权利：1）制定项目的建设标准（包括设计、施工和验收标准），在PPP项目协议中予以明确。2）建设期内，根据需要或法律变更情况对已确定的工程建设标 准进行修改或变更，对项目公司的投资建设过程实施监管，包括项目 融资及资金到位和使用情况、项目建设进度、工程质量、安全77、防范措 施等。3）在遵守、符合适用法律要求的前提下，新区建设局有权对项目公司履行PPP项目协议项下的建设期及运营期的义务进行监督和检查。4）要求项目公司定期或临时报告项目建设、运营相关情况。5）在发生PPP项目协议约定的项目公司严重违约或发生紧 急事件时，新区建设局有权利（但不得被要求）介入，暂代项目公司 运营和维护项目设施。6）特许经营期满，无偿取得项目相应设施的所有权。7）如果发生项目公司违约的情况，要求项目公司纠正违约、向 项目公司收取违约金、提前终止或采取PPP项目协议规定的其他 措施。（2）政府方义务1）在项目公司提出适当的要求和承担费用的前提下，新区建设 局有义务协助项目公司从有关78、政府部门获得、保持和续延所需的与项 目有关批准。2）新区建设局应尽最大努力协助项目公司取得中国适用法律规 定的可适用于项目公司的各项减、免税和优惠政策，并协助项目公司 取得政府有关部门承诺的与履行PPP项目协议相关的其他优惠。 3）在特许经营期，负责项目所涉及的征地拆迁工作，筹集相关 补偿资金，并以符合适用法律规定的方式提供项目设施占地的土地使用权，在工程开工建设前向项目公司交付本项目所需场地。4）负责完成如下前期工作：项目规划选址方案及报批等工作； 本项目建设用地规划许可证、建设工程规划许可证和土地使用权证等报批工作。5）因新区建设局要求或原因导致项目建设投资或运营维护成本 增加时，给予项目79、公司合理补偿。6）因政府方原因项目提前终止时，根据PPP项目协议对项 目公司进行补偿。7）新区建设局各相关部门应行使法律、法规及PPP项目协议 赋予的其他权利并履行其规定的其他义务。（3）项目公司权利1）按照PPP项目协议等法律文件的约定，享有在特许经营 其内投资、建设、运营和维护本项目所涉及地下综合管廊及新建道路 工程，并收取管线入廊费和维护费、获得政府给予的可行性缺口补贴 以及随管廊新建道路（含其上附属设施）的政府购买服务费等费用的 独家和排他权利。2）在政府协调下，可按照入廊管线单位的要求建设管线，并按 照合理价格向管线单位出租一定使用年限管廊内某一空间使用权的 权利。3）在征得新区建设80、局同意的情况下，有权为项目融资目的将项 目经营权进行抵押或质押。4）因新区建设局要求或法律变更导致项目公司建设投资或运营 成本增加时，根据PPP项目协议约定获得相应合理补偿。5）因政府方原因导致本项目提前终止时，根据PPP项目协议 约定获得补偿。406）在新区建设局违反PPP项目协议相关条款情况下，根据PPP项目协议约定获得补偿或赔偿。7）特许经营其结束后，如新区建设局继续采用特许经营方式选 择经营者，项目公司享有在同等条件下的优先权。（4）项目公司义务1）根据PPP项目协议的约定，项目公司自行负责进行本项 目全部投资、建设、运营和维护，自行承担相关费用、责任和风险。2）项目公司应按照适用法律81、以及经相关政府部门审批的本项目 可行性研究报告、初步设计文件、施工图设计文件的要求，按进度计 划组织管理工程建设，并承担相关的一切费用、责任和风险，应在本 项目的建设期及缺陷责任期内按照适用法律和PPP项目协议的规 定对工程购买保险。3）执行因新区建设局要求或法律变更导致的工程建设标准的变 更。4）筹集项目的建设资金，按工程进度计划投资建设，并确保投 入资金满足工程实施的需要。5）在建设期向新区建设局提交不可撤销且随时可以兑取的银行 保函（履约保函），在运营期向新区建设局提交不可撤销且随时可以 兑取的银行保函（维护保函）。6）项目公司应接受新区建设局及相关政府部门根据适用法律和PPP项目协议的82、规定对工程建设进行的监督和检查，项目公司应 为新区建设局及相关政府部门履行上述监督检查权利提供相应的工49作条件，并提供相关资料（包括但不限于施工文件、投资及财务统计 报表、竣工材料等）。7）在运营期内，项目公司必须遵守国家和省、市政府的各项法 规政策，依法经营，认真履行经营管理责任。经营期内未经新区建设 局同意，项目公司不得擅自决定中断项目设施运营和维护、解散、歇 业。8）遵守相关的安全规定，制定安全生产管理制度，制定应急措 施和应急预案，保证道路和综合管廊的安全运行。9）最大限度地使所有用户获得公平普遍的供应和服务，不得以 非正当理由或以高价等手段，人为设置障碍限制用户（包括潜在用户） 享83、有正当的权益。10）接受新区建设局依照适用法律进行的临时接管和其他管制措 施。11）如果违约，项目公司向新区建设局缴纳约定的违约金并按规 定改正。12）在特许经营期结束后，按规定将项目设施无偿完好移交新区 建设局或其指定机构，保证项目设施处于良好可使用状态，且全部项 目设施上未设有任何抵押、质押等担保权益或产权约束，亦不得存在 任何种类和性质的索赔权。此外，项目公司应行使法律、法规、当地政府的政策和文件、及PPP项目协议赋予的其他权利并履行规定的其它义务。（5）社会资本方权利1）按照合作协议约定收回投资成本取得投资回报的权利。2）拥有组织、指导、监督、协调项目公司各项经营活动的权利。3）在与政84、府方协商一致后，有权重整项目公司内部董事会和经 理层等治理结构。（6）社会资本方义务1）按照合作协议的约定组建并注册设立项目公司的义务。2）负责本项目建设所需部分债务资金的融入的义务。3）根据合作协议约定与项目公司签订本项目施工总承包合同， 承担施工质量等原因造成的维修维护支出的义务。4）在组织、指导、监督、协调项目公司的各项经营活动过程中， 如出现由于项目公司或社会投资人原因引起项目公司无法履行PPP 项目协议等法律文件规定的权利和义务的情况，社会投资人有义务 负责重整项目公司继续履行PPP项目协议等法律文件约定的权利 和义务。2、履约保障边界 为了保障本项目能够顺利实施，在项目前期招标和建85、设运营过程中需要进行强制保险和履约担保，具体方案如下。（1）强制保险方案 项目建设运营期间可能遇到不可预期或者是不可控制的风险，项目公司应该按照行业国家管理规定办理和维持合理的建设和运营保 险，从而实现本项目全过程中风险控制的目的，降低政府和社会资本 方的风险。在本项目建设期应投险种主要包括建筑安装工程一切险、第三者责任险和环境责任险，在项目运营期应投险种主要包括财产一 切险、第三者责任险和环境责任险。除上述强制险种以外，项目公司 应该根据谨慎运营惯例购买相应险种。（2）履约担保方案 为了更好地保障本项目引入合格的社会投资人，督促项目公司积极履行相关义务，确保项目招标、工程进度、工程质量、运营86、维护质 量和项目移交后的质量保障，根据中华人民共和国政府采购法实施 条例第三十三条和第四十八条，本项目在招标过程中要求社会投资 人提供履约保证金，之后要求项目公司提供建设履约保函、运营维护 履约保函和移交维修履约保函。表11 本项目履约保函体系条款投标保函建设履约保函运营维护保函移交保函提交主体社会资本项目公司项目公司社会资本提交时间递交投标文件之前正式签署 PPP 项目协议的同时项目进入正式运营的同时最后一个经营年开始前退还时间项目公司递交 建设履约保函后交工且项目公司递交 运营维护保函后项目公司递交移交保函后移交完毕且质量保证期满后保函金额500 万元3000 万元1000 万元2000 87、万元担保事项投标文件承诺的履行、 合同签署、项目公司设 立及建设履约保函提交 等项目建设资金到位、完工节点、 交工验收节点、重大工程质量事 故或安全责任事故、运营维护保 函提交等项目运营绩效、服务质量 标准达标情况、安全保障、 移交保函提交等项目设施恢复性大修、项目 设施存在隐蔽性缺陷等3、调整衔接边界 由于在本PPP项目中时间跨度长达十几年，可能受未来经济因素、社会原因和法律政策变化等不确定因子的影响，使得本项目处于 一个动态化的环境之中。因此，本实施方案给出如下方面项目全生命 周期内的调整衔接规定。（1）价格调整机制A、交工时可行性缺口补贴调整机制 社会资本方在投标文件中可行性缺口补贴的报88、价金额是基于现有数据，与交工结算额存在一定的差额。故最终政府方支付给社会 资本方的可行性缺口补贴金额将根据社会资本方在投标文件中的报 价、可行性研究报告的估算总投资额、审计决算的总投资额、工程 变动的约定及银行利率的变化进行确定，具体过程如下：1）X=社会资本方投标报价2）根据竣工决算与工程变动调整 X1，具体如下： X1=X+A；A= Pi1-(1+i)（-n）； X1：调整后每年支付的可行性缺口补贴A：须调整的每年补贴金额 P：审计决算的总投资额-可研的估算总投资额 i=折现系数（取4.9%）n=补贴期数 B、运营期内可行性缺口补贴调整机制项目运营期内，利率的变化影响项目公司支出的财务费用89、，为保 障投资人的收益，可行性缺口补贴在整个运营期间可根据银行贷款计 息利率的变化予以调整。可行性缺口补贴的调价机制设置为：在项目 正式运营后，若银行贷款基准利率变化累计不少于0.5个百分点时， 双方均可提出调整可行性缺口补贴的申请并启动调整程序，调整幅度 以能完全覆盖利息变化额度为限。调整公式设定如下：A1n=A1i+ B（Rn-Ri）T/365其中，A1n为第n年调整后可行性缺口补贴，A1i为第n年调整前可 行性缺口补贴，B为第n年调整时借款未付余额，Rn为银行贷款利率变 化后执行银行贷款计息利率，Ri为银行贷款利率变化前执行银行贷款 计息利率，Rn-Ri大于或等于0.5%，T为利率变化年90、计息期内利率变化 后的计息天数。C、运维服务费调价机制 在运营期间，运维服务费可根据成本的变化予以调整，在项目正式运营满两年后，若因CPI指数（以铜川市统计局公布的居民消费价 格指数为准）、电力成本、人工成本变化致使运营养护和管理成本变 化超过3%时，双方均可以提出调整运维服务费的申请并启动调价程 序。调价幅度以能完全弥补成本变化额度为限，每次调价距上一次调 价时间间隔不得短于两年。建议按下述调价公式进行运维服务费价格 调整：每期运维服务费A2n= Pn （1+i）（i为年化投资收益率） 其中，Pn =P n-2K（Pn为第n年调整后的运营养护成本，P n-2为调整前的运营养护成本，K为调价系91、数，n指第n年是调整运维服务费的 当年）K = a（En/En-2）+ b(Ln/Ln-2) +c (CPIn/ CPIn-2) 需要说明的是，在调整时，K的取值应大于1.03或小于0.97。 其中，a+b+c=1，a是电力费用在初始运营养护成本中所占的比例；b是人工费用在初始运营维护成本中所占的比例；c为初始运营维护成本中除电力费用和人工费用以外的其他因素在初始运营维护成本中所占的比例；En指在第n年适用的单位动力电价；En-2指在第n-2年适 用的单位动力电价；Ln指在第n年铜川市统计局公布的在岗职工平均 工资；Ln-2指在第n-2年铜川市统计局公布的在岗职工平均工资；CPIn 指铜川市统92、计局公布的在第n年获知的第n-1年的居民消费价格指数； CPIn-2指铜川市统计局公布的在第n-2年获知的第n-3年的居民消费价 格指数。D、经营收入不足及超额利润调整机制 本项目中假定项目公司可获得来自各管线单位的管线入廊费和管廊日常维护费（具体见附件3财务测算报告）。若在经营期内，项 目公司在实际收入过程中未达到该等收入数额，则由政府方承担入廊 费和管廊日常维护费缺口的90%，剩余10%由社会资本方承担（如此 设置既有利于调动社会资本方征收入廊费和日常维护费的积极性，又 有利于适当降低财政支出数额。同时，建议政府尽快出台强制入廊政策以及制定详细的入廊费用标准）。若该等经营收入超过上述经营收93、入假定，则政府方和社会资本方按照8：2的比例分享其中利润，其中 政府方分层利润用于弥补财政每年需要支出的部分可行性缺口补贴。（2）合作单位选择 项目公司合作单位是指设备供应商以及可能的运营维护商。项目公司应依法选择设备供应商，项目公司还可以将项目部分或全部的运 营和维护事务交给专业运营商负责。在采购上述供应单位之前，应将 相关招标或采购文件等报经政府书面同意。项目公司与上述单位签署合作协议之前，需报经政府确认。项目公司对于其聘用的任何单位和人员的作为或不作为对政府承担全部的责任。（3）投资总额确定 本项目涉及到的初步设计单位、施工图设计单位、工程监理单位等由新区建设局通过公开招标形式选定，相关94、服务费用计入项目总投 资。（4）建设期限延长 若本项目因征地拆迁、发现文物、政府违约、不可抗力等非项目公司原因导致的工期延误，本项目的建设期可根据时间影响程度，予 以相应延长。在此情况下，则自开工日起算至两年期届满之日起三十 日内，由双方共同对投资人已经完成的工程量进行核算，政府应就已 完工部分在经双方核算确认后即行按照约定的付款金额支付相应的 可行性缺口补贴；但运维绩效服务费仍应完成交工验收，项目进入运 营期后方开始支付。若因项目公司主观原因导致工期延误的，除可行 性缺口补贴的支付相应推后外，项目公司还应向政府每日支付本项目 总投资（具体以最终决算审计为准）的万分之三作为逾期违约金。延 误超95、120日的，政府有权提前终止协议。（5）工程临时变更 施工图设计完成后，政府和项目公司均可因以下原因提出工程变更请求，双方协商一致后即可实施。工程变更的可能原因主要包括： A、在不降低原设计质量要求的前提下，将加快建设速度； B、在不降低原设计质量要求的前提下，降低建设、运营和维护成本；C、因国家、行业或地方有关道路建设、维养方面的标准提高， 或者因其他原因提高本项目的质量；D、因某些特殊公共利益的需要或者设计发生错误。 政府方提出的变更引起的工程量增减的，经双方协商一致，可相应增减可行性缺口补贴总额。项目公司提出的合理工程变更引起成本 增减的，可相应增减可行性缺口补贴总额。因项目公司违反协议96、约定 私自变更产生的任何费用（包括工程费用）应由投资人承担。（6）项目竣工验收 项目完工后，项目公司在确保本项目各单项工程建设质量已达到合作协议所规定的设计、施工标准和技术规范要求的基础上，经过审 计决算后可以向新区建设局提出交竣工验收要求。经新区建设局同意 后，由新区建设局组织质监部门、施工单位、监理单位参加的工程交 竣工验收。项目工程交竣工验收应根据适用法律、合作协议所规定的 规范、标准、程序及相关建设行政主管部门的规定进行，严格遵守适 用法律的规定，并取得建设行政主管部门签发的书面工程验收报告。竣工验收完毕后的次日，项目即进入运营期。交竣工验收标准见表12。表12 项目建设期绩效考核指标97、指标类别指标要求质量总的来说，本项目工程质量需符合可研中的技术规范标准； 公路：需符合城镇道路工程施工与质量验收规范（CJJ1-2008）、城市桥梁工程施工与质量验 收规范（CJJ2-2008）、园林绿化工程施工及验收规范（CJJ82-2012）、城市道路照明工程施 工及验收规程（CJJ89-2012）、给水排水管道工程施工及验收规范（GB50268-2008）等规范以 及本项目施工图设计，并做到一次性验收合格。指标类别指标要求地下综合管廊：符合城市综合管廊工程技术规范（ GB50838-2015）、建筑地基处理技术规范（JGJ79-2012） 、湿陷性黄土地区建筑规范（GB50025-20098、4）、管沟及盖板（02J331）、城市电力电缆设计技术规范（DL/T5221-2005）、电缆防火阻燃设计与施工（06D105）、电 力线路敷设及安装（陕 09D3）、建筑设计防火规范（GB50016-2014）、城镇供热管网工程 施工及验收规范（CJJ28-2014）、给水排水管道工程施工及验收规范（GB 50268-97)等相关验 收规范以及本项目施工图设计，并做到一次性验收合格。工期开工日：以监理工程师的开工令为准。（需明确每个子项目开工日） 交工验收日：1、西北环线（华夏北道-华原西道）道路自前述实际开工时间起不超过 24 个月；2、西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊自前述实际开工99、时间起不超过 24 个月；3、长兴路（华原西道-鸿基西路）道路自前述实际开工时间起不超过 16 个月；4、金泰路（华夏南道-长虹南路）道路自前述实际开工时间起不超过 16 个月；5、开元路（正阳路-鸿基东路）道路自前述实际开工时间起不超过 16 个月；6、恒春东路（规划路-东环路）道路自前述实际开工时间起不超过 14 个月。环境保护参照公路建设项目环境影响评价规范（JTGB03-2006）、建设项目竣工环境保护验收技术规范（生态影响类）（HJ/T3942007）、建设项目竣工环境保护验收管理办法（国家环境保护总 局令第 13 号）以及本项目环境影响评价报告等。安全生产参照建筑施工安全检查标准（100、JGJ59-2011）和公路工程安全施工技术规程（JTJ076-95）等。注：若国家、省、市出台具体考核办法或新的相关规定，则上表中与之不一致的或未作约定的或约定不明 的，以国家、省、市出台标准为准进行调整并执行。（7）工程验收支付 由于本项目包括七个子项目，各子项目的工期长短不一，但鉴于本项目属于一个项目包，因此建议本项目在交工验收支付可行性缺口 统一以工期最长的子项目工期（即24个月）为支付时点。（8）股权转让限制 为确保本项目工程质量，降低项目投资建设风险，原则上，在本50项目建设期和项目竣工验收后三年内，中标人原则上不得转让其持有 的项目公司全部或部分股权（如属联合体中标的，则允许联合101、体牵头 方以外的成员向联合体牵头方转让）。项目竣工验收三年后，中标人 可书面申请转让股份，得到政府方书面同意后方可进行股权转让，但 受让方须具备有效承接本项目运营管理的能力，且须承继转让方的全 部权利和义务。若希望发生股权转让行为，除满足上述条件外，应首先以书面通 知的形式邀请合作他方受让所转让的股权，在遵守适用法律的前提下 并在同等条件下，合作他方对所转让的股权享有优先购买权。如向第三方转让股权，则股权受让方应具备以下条件：1）股权受让方财务状况应相当或优于项目公司在生效日时的状 况，以确保转让后本项目的资金运转水平不降低。2）股权受让方应出具书面声明，表明其已经完全理解并接受PPP项目协议102、全部条款规定的内容，特别需要完善处理和安排原 股东在本项目下相关融资贷款合同、相关债务以及本项目下一切责任 义务的法律变更、交接和延续。3）股权受让方应具有运营不小于本项目规模的市政工程项目建 设、运营维护经验。此外，政府方基于降低项目融资成本等考量，拥有单方面提出回 购社会资本方股权或项目公司资产（管廊及道路资产）的权利。（9）项目提前终止 一般情况下，双方协商决定、法律变更和政府行为、不可抗力因59素以及某方违约等情形都可能导致项目提前终止。若本项目提前终止，除非协议另有规定，政府方仅在下列情形支付项目公司合理的补 偿金（提前终止时政府方对于项目公司的补偿以项目公司还清其时所 有负债为前提103、），具体补偿金数额见表13。表13 项目提前终止补偿表序 号提前终止情形终止补偿金1政府方发出终止（项目公司违约）建设期终止，A1-B+E运营期终止，A2-B+E2项目公司发出终止（政府方违约）建设期终止，A1+B+E运营期终止，A2+B+E3政府行为建设期终止，A1+35%B+E运营期终止，A2+35%B+E4不可抗力(A3-C-D)/2说明：A1：乙方尚未收回的有效投资（以经审计的为准）； A2：审计后乙方尚未收回的可行性缺口补贴现值（按照8%的折现率折现）；A3：审计后乙方账面资产净值； B：人民币肆仟万元（小写40，000，000元）； C：发生不可抗力情形时，根据项目协议及相关保险合104、同，乙方实际获得的保险赔款；D：发生不可抗力情形时，因乙方投保不足，导致所获保险赔款 无法使项目设施恢复到出险前的正常状态和价值的恢复性建设费用 缺额部分（如有）；E：项目终止后根据项目协议规定，乙方向政府方移交运营维护所需的零部件、备品备件和化学品等的合理估值。若属于政府方发出终止情形时（社会资本方违约），则政府方有 权自项目提前终止日起三年起（当剩余合作期少于三年，则指剩余合 作期）分批分期向社会资本方支付补偿金，具体分批次支付比例及支 付进度由政府方决定。若属政府方发出的终止情形之一的，按照对应 公式计算终止补偿金即“A1-B+E”或者“A2-B+E”的值为负数，或者不可抗力情形下，补偿105、金计算为负值的，则社会资本方应向政府方 支付上述负值的绝对值数额。（10）经营期满移交 合同期满前，新区管委会或其指定机构和项目公司按照PPP项目协议的约定共同成立项目移交委员会，共同制定项目设施移交的 详细程序、培训计划和列出所要移交的设备、设施、物品等详细清单。 项目经营期满后，政府可依据法律法规的相关规定选择新的经营者， 若项目公司履约记录良好，可享有同等条件下的优先权。若政府与项 目公司未就继续合作达成一致意见，项目公司须将全部项目资产及相 关权益无偿移交给政府或其指定的机构。移交的项目公司任何资产应 不存在权利瑕疵、未设置任何担保或其他第三人的权利。（11）项目应急预案 项目公司应该106、针对自然灾害、重特大事故、环境公害以及人为破坏等事件的发生等各类可能发生的事故和所有危险源制定应急预案 和现场处置方案，明确事前、事中和事后各环节中各部门和有关负责 人员的职责。项目公司制定的应急预案必须征求政府方意见并报批政府同意后实施。（12）项目临时接管 项目协议生效后，项目公司在经营期内有适用法律规定的导致临时接管情形的，政府方有权依法终止项目协议，取消其经营权。在临 时接管期间，项目公司需无条件服从政府方或其指定接管机构接收或 者接管本项目的所有指令和命令，项目公司需要在政府方临时接管前 善意履行看守职责，并继续履行项目协议下的义务。（13）项目合同展期 在以下情形发生的情况下，协议107、双方可以考虑将合同期限适当延长：A、政府方原因导致的工期延误；B、政府财政预算调整导致政 府财政支付能力受到影响；C、项目公司在经营期履约记录良好，在 符合届时法律规定的前提下，双方协商一致同意合同展期。（14）项目合同变更 我们建议在以下情形下，可考虑对项目协议进行修订： 1）适用法律的变化，影响任一方主要权利义务的；2）国家、行业及地方有关道路建设、维养方面的标准提高；3）因不可抗力或非因合同任一方的原因，导致合同部分条款无 法履行；4）一方当事人丧失履约能力；5）因情况发生变化，当事人双方协商一致同意。 五、项目监管架构 为更好地提供公共产品和服务，提高公众对公共产品和服务的满意度，本方108、案制订详细的监管架构，从权责关系、监管机构、全生命 周期监管内容和监管方式等方面，对社会资本方/项目公司的行为进 行全方位监管。（一）权责关系本项目由铜川市新区管委会授权新区建设局作为本项目的实施 机构，享有对项目从项目立项、可研批复、项目投融资、设计、建设、 运营管理维护、中期评估、移交、项目后评价等全过程全环节的监管 职责。政府方出资代表行使出资人的职责，并负责监管项目公司的日常 运营。当涉及影响公共利益的事项以及公司借款、抵押、对外担保、 设立子公司等重大事项时，政府方出资代表具有一票否决权。项目公司根据政府与社会资本签订的PPP项目协议，在合作期内 负责项目的本项目的投融资、建设、运营109、维护，并接受公众、政府及 其代表的监督。财政部门应从项目采购、合同签署等环节进行全面控制：对项目 的物有所值（VFM）和财政承受能力进行评估论证；对系统各合同 条款进行财政评审；对全部工程结算进行评审，核定项目财政补贴。 同时，根据运营期内的通货膨胀情况（铜川市统计局公布的相应期 CPI数值），根据调价公式调整运营费用。法制部门应该对整个项目合同的法律合规性进行审查，对项目相 关合同中的条款进行审查，确保项目相关事项的法律合规性。（二）监管结构本项目的监管方式包括：履约管理、行政监管、公众监督。本项 目由履约管理、行政监管、公众监督构成了全方位的监管体系，具体 见图2。（三）监管内容在项目生命110、周期的不同阶段，各行政监管部门的具体职责和侧重 监管内容如下：项目前期，综合性独立监管机构的职责是辅助性质的，包括：对 采购过程选择社会资本的监管；对订立项目合同的监管；对可行性报 告的审批和对初步设计的审批等。项目建设期，其职责包括对 PPP 项目合同执行情况的监管；对 选择设计单位、施工单位的监管；选择工程监理单位监督项目建设， 对施工安全监管，对工程资金计划和使用情况的监管，施工现场工程 质量的监管，监管竣工验收等。项目运营期，其职责包括对项目运营维护的监管、产品（服务） 质量的监管；对项目运营的绩效评价；项目后评价等。实施机构可根 据需要，聘请专业的第三方机构协助进行绩效评价。政府每隔111、三年开 展一次特许经营中期评估。在项目实施过程中进行特许经营中期评 估，对项目运营管理效率、服务质量、公众满意度、特许经营协议履 约情况等进行综合评价，对运营管理和服务中存在的问题，要求项目 公司及时作出调整和改进，切实提高服务质量和运营管理水平。同时， 通过评估，帮助政府全面掌握项目运营状况，发现监管工作的不足和漏洞，调整监管工作范围和工作重点，提高监管工作效率和效果。铜川市新区管委会授权政府出资代表合同监督政府方出资代表社会投资方事前事中监督施工合同监督授 权 其 为 实 施 机 构绩效付费公众监督财政部门项目公司上 报 绩 效 考 核 结 果工程监理公众监督监理机构项目建设社会公 众公众112、监督第三方考核机项目运营维护管线单位绩效考核使用者监督移交监督新区建设局项目移交移交委员会图2 项目监管体系示意项目移交期，其职责是成立移交委员会，对项目移交过程进行监 督，确保项目移交前符合相关标准。包括：项目设施、土地及所涉及 的任何资产不存在权利瑕疵，其上未设置任何担保及其他第三人的权 利；项目设施应符合双方约定的技术、安全和环保标准，并处于良好 的运营状况。（四）监管方式1、履约管理 履约管理即合同监管，即保证项目公司服务质量符合 PPP 合作协议规定，以持续保证政府通过 PPP 合作协议对项目公司的要求得 到遵从和履行。2、行政监管 行政监管即保证项目公司的作业和/或服务质量符合行业113、通用技术标准和特殊规范，确保其服务高质高效、稳定安全、价格合理。3、公众监督 为了防止公共部门滥用权力，应建立公众监督体系。除涉及国家安全、国家秘密、商业秘密之外的政府采购项目，应全面公开政府采 购信息，接受社会公众监督，通过投诉及建议渠道，借助网络等多媒 体对相关信息与数据进行管理与分析，从而形成双向监督网络。六、采购方式选择本部分将从采购方式比较、资格预审要求、评审小组组建、具体 评审标准、评标委员会组建、中标人确定方式等六个方面，对采购方 式的选择以及具体程序进行阐述。（一）采购方式比较根据财库2014215 号政府和社会资本合作项目政府采购管理 办法第四条“PPP 项目采购方式包括公开114、招标、邀请招标、竞争性 谈判、竞争性磋商和单一来源采购。项目实施机构应当根据 PPP 项 目的采购需求特点，依法选择适当的采购方式。”其中，公开招标、 邀请招标、竞争性谈判和单一来源采购是传统的政府采购方式，参照政府采购法及其实施条例执行；竞争性磋商是财政部新增加的一 种采购方式，以财库2014214 号印发政府采购竞争性磋商采购 方式管理暂行办法规范竞争性磋商采购活动的适用情形和基本程序。上述五种政府采购方式的特点和适用性见表14。表14 PPP项目政府采购方式比较采购方式适用范围公开招标公开招标适用于采购需求中核心边界条件和技术经济参数明确、完整、符合国家法律 法规及政府采购政策，且采购过115、程中不作更改的项目。公开招标是应用最为普遍、程 序最为透明、竞争性最强的采购方式。根据招标投标法第三条以及招标投标法 实施条例第二条规定，大型基础设施、公用事业等关系社会公共利益、公众安全的项目或者全部或者部分使用国有资金投资或者国家融资的项目，其工程以及与工程建 设有关的货物、服务，必须进行招标。邀请招标邀请招标是指招标人以投标邀请书的方式邀请特定的法人或者其他组织投标。根据政 府采购法第二十九条规定，符合下列情形之一的货物或者服务，可以依照本法采用 邀请招标方式采购：具有特殊性，只能从有限范围的供应商处采购的；采用公开 招标方式的费用占政府采购项目总价值的比例过大的。竞争性谈判根据政府采购116、法第三十条和政府采购非招标采购方式管理办法第二十七条规 定，竞争性谈判的适用情形包括：招标后没有供应商投标或者没有合格标的，或者 重新招标未能成立的；技术复杂或者性质特殊，不能确定详细规格或者具体要求的；非采购人所能预见的原因或者非采购人拖延造成采用招标所需时间不能满足用户紧 急需要的；因艺术品采购、专利、专有技术或者服务的时间、数量事先不能确定等 原因不能事先计算出价格总额的。竞争性磋商根据政府采购竞争性磋商采购方式管理暂行办法第二条规定，采用竞争性磋商方 式开展采购适用情形包括；（一）政府购买服务项目；（二）技术复杂或者性质特殊， 不能确定详细规格或者具体要求的；（三）因艺术品采购、专利、117、专有技术或者服务 的时间、数量事先不能确定等原因不能事先计算出价格总额的；（四）市场竞争不充 分的科研项目，以及需要扶持的科技成果转化项目；（五）按照招标投标法及其实施 条例必须进行招标的工程建设项目以外的工程建设项目。 达到公开招标数额标准的货物、服务采购项目，拟采用竞争性磋商采购方式的，采购 人应当在采购活动开始前，报经主管预算单位同意后，依法向设区的市、自治州以上 人民政府财政部门申请批准。单一来源采购政府采购法第三十一条对单一来源采购的适用情形做了严格规定，符合下列情形 之一的货物或者服务，可以依照本法采用单一来源方式采购：只能从唯一供应商处 采购的；发生了不可预见的紧急情况不能从其他118、供应商处采购的；必须保 证原有采购项目一致性或者服务配套的要求，需要继续从原供应商处添购，且添购资 金总额不超过原合同采购金额百分之十的。考虑本项目为涉及公共利益的基础设施类项目，且边界清晰，符 合公开招标的适用情况；同时公开招标所适用的综合评审，不仅考虑 商务报价，同时考虑专业能力、履约能力等综合实力，利于政府方“好 中选优”，选择最适合的中标社会资本方。综上所述，建议本项目拟采用公开招标方式一次性选定社会资本 合作方（施工单位/运营单位），要求该投标人既具有较强投融资管 理能力，同时又具有相应的施工资质和施工管理能力。（二）预审资格要求1、申请人应为中华人民共和国境内注册成立的独立企业法人119、（不接受以分支机构为代理人的申请），没有处于责令停业、财产被接管、 冻结、破产等状况，在最近三年内投标过程中无违法犯罪记录。2、具备中华人民共和国建设部颁发的市政公用工程施工总承包 一级及以上资质，同时投标人的资质、安全生产许可证均已通过有关 部门的年审或备案，投标时均处于有效状态。3、截止2015年12月31日企业净资产不低于6亿元人民币（以经审 计的财务报表为准）。4、截至资格预审申请文件递交截止日前五年内，在中国大陆地 区完成过两个总投资不低于2亿元的市政工程类（含城市道路、桥梁、 轨道交通、地下综合管廊等市政工程类）项目施工建设项目业绩（含 BT类、施工总承包类、PPP类项目）。5、项120、目负责人具有大型项目管理经验，具有工程师及以上职称， 持有公路工程或市政公用工程专业一级建造师注册证，至少拥有1个 或以上总投资规模在8000万元以上的公路工程或市政公用工程项目 经理经历。项目技术负责人具有公路工程或市政公用工程专业高级工 程师资质，具有1个或以上总投资规模在8000万元公路工程或市政公 用工程技术负责人经历。6、申请人应具备实施本项目所需的除自有资金外的投资融资能 力，并应向采购人提供相应的文件予以证明，银行存款证明不低于2 亿元，或贷款意向书证明、银行授信额度不低于4亿元（提供的银行 存款及银行贷款意向书、银行授信额度中不允许有部分或全部被冻结 的资金）。607、投标人商121、业信誉良好，无重大违法违规行为，近三年内财务 会计资料无虚假记载、银行和税务信用评价系统或企业信用系统无不 良记录。8、本项目接受联合体投标，但联合体成员不得超过 2 名，且需 满足下列要求：（1）联合体财务投资方至少应同时满足第 1、3、6、7 项要求， 联合体另一方至少应同时满足 1、2、4、5、7 项要求，联合体双方均 可作为牵头方；（2）联合体各方必须签订联合体协议，注明牵头方名字，划分 好双方权利义务（财务投资方股份不得低于 20%）；联合体各方不得 再以自己名义单独或加入其他联合体参加资格预审；联合体通过资格 预审后，其成员组成、股权比例、职责分工等主要条款不得改变。（三）资格预审122、程序根据财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行） 的通知(财金2014113 号)规定，本项目采用资格预审的公开招标方 式进行。资格审查办法采用合格制，即凡符合资格预审文件规定资格 条件标准的投标申请人，即取得相应投标资格。本项目资格预审采用 合格制审查办法。根据财政部关于印发的通知（财库2014215 号）第八条要求，通过 资格预审的申请人应不少于 3 家（含 3 家）。项目有 3 家以上社会资 本通过资格预审的，项目实施机构可以继续开展采购文件准备工作； 项目通过资格预审的社会资本不足 3 家的，项目实施机构应当在调整66资格预审公告内容后重新组织资格预审；项目经重新资格预审后123、合格社会资本仍不够 3 家的，可以依法变更采购方式。（四）评审小组组建根据财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行） 的通知(财金2014113 号)规定，资格预审评审小组由项目实施机构 代表和评审专家共 5 人以上单数组成，其中评审专家人数不得少于评 审小组成员总数的 2/3。评审专家可以由项目实施机构自行选定，但 评审专家中应至少包含 1 名财务专家和 1 名法律专家。项目实施机构 代表不得以评审专家身份参加项目的评审。（四）具体评审标准本次招标采用综合评标法，满分 100 分。综合评分法从投标人的 商务实力（业绩实力、资本实力、管理能力）、技术方案（项目融资 方案、建设管理方案124、运营维护方案）、报价等方面进行综合评审。 具体评分细则见附件 2。（五）评标委员会组建1、评标委员会人员构成根据财政部关于印发的通知（财库2014215 号）第七条，“评审小组由项目实施 机构代表和评审专家共 5 人以上单数组成，其中评审专家人数不得少 于评审小组成员总数的 2/3”，可拟定本项目评审小组由项目实施机 构代表和评审专家共 7 人组成。其中评审专家共 6 人，包含 2 名公路 工程类专家、2 名财务专家和 2 名法律专家；项目实施机构代表人数为 1 人。财务、法律专家由新区建设局推荐相关人选；项目实施机构代表由新区建设局派出代表。2、评标专家选取标准根据评标委员会和评标方法暂行125、规定评标专家应符合下列条 件：A、从事相关专业领域工作满八年并具有高级职称或者同等专业 水平；B、熟悉有关招标投标的法律法规，并具有与招标项目相关的 实践经验；C、能够认真、公正、诚实、廉洁地履行职责。同时，具 有下列情形之一的，不得担任评标委员会成员：A、投标人或者投标 人主要负责人的近亲属；B、项目主管部门或者行政监督部门的人员； C、与投标人有经济利益关系，可能影响对投标公正评审的；D、曾 因在招标、评标以及其他与招标投标有关活动从事违法行为而受过行 政处罚或刑事处罚的。法律专家可要求具有法律职业资格证等证书，关键是满足从事相 关专业领域工作满八年并具有高级职称或者同等专业水平。财务专家126、可要求具有注册类会计师等证书，关键是满足从事相关 专业领域工作满八年并具有高级职称或者同等专业水平。（六）中标人确定方式评审委员会对投标人投标文件进行评审，根据各投标最终得分， 排出第一、二、三名候选投资人。成立采购结果确认谈判工作组，由 与项目相关的职能部门组成的项目领导小组成员和聘请的专业咨询 机构代表组成。项目谈判工作组按照评审委员会推荐的候选投资人排 名，依次与候选投资人就项目合同中可变的细节问题进行项目合同签署前的确认谈判，率先达成一致的候选社会资本即为预中标人。谈判结果报政府批准后预中标人即为中标人。（七）谈判小组组建根据财政部关于印发的通知（财库2014215 号）第十四条，采购127、结果确认谈判工 作组（后简称“谈判工作组”）成员及数量由项目实施机构确定，但 应当至少包括财政预算管理部门、行业主管部门代表，以及财务、法 律等方面的专家。评审小组成员可以作为采购结果确认谈判工作组成 员参与采购结果确认谈判。因此，谈判工作组以评审小组为基础，增 加财政预算管理部门相关人员 1 名，由财政局确定。主谈部门为采购 部门即新区建设局。七、采购工作程序根据政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库 2014215 号）的相关规定，争取在三个月内完成社会资本方招标， 其后采购工作程序见表 15。表 15 本项目招标工作计划表工作阶段分项工作具体工作计划责任部门完成时间前期策划 论证阶128、段尽职调查包括组建调查小组、进行相关资料收 集、进行相关部门访谈新区建设局 万德公司T+3（T 为工 作启动日）起草PPP 初步实 施方案根据尽职调查，撰写初步实施方案，提 供多种必选方案以供决策万德公司T+13前期论证完成物有所值评价和财政承受能力论 证，并出具两份报告新区财政局T+16PPP 实施方案 获批方案报新区管委会主任办公会审批（建 议报市政府常务会或专题会批准）新区建设局 万德公司T+18资格预 审阶段资格预审 文件发布资格预审文件编制、备案、发布万德公司T+19提交资格预资格预审文件提交社会资本方T+40审申请文件成立评审小组负责 PPP 项目采购的 资格预审和评审工作新区建设129、局 万德公司T+40 前资格预审资格预审、资格评审评审小组T+40告知资格 预审结果根据财库2014215 号要求，需要将 资格预审结果告知所有参与资格预审 的社会资本。万德公司T+41预审结果备案资格预审评审报告提交财政部门（政府 和社会资本合作中心）备案。新区财政局 万德公司T+41招标 阶段发布投标邀请书向投标人发布、投标邀请书新区建设局 万德公司T+45编制采购文件万德公司T+45 前采购文件发布发布采购文件万德公司T+46编制投标文件编制投标文件社会资本T+66项目开标项目开标、评标，对社会资本进行评分， 排序评审小组T+67形成采购结果确认 谈判工作组负责采购结果确认前的谈 判和最130、终的采购结果确认新区建设局 万德公司T+68 前项目谈判由财政、交通、法律顾问等组成谈判小 组，与中标候选人进行采购确认谈判， 确定中标的社会资本谈判小组T+68-T+78签署备忘录交通运输局与预中标、成交社会资本签 署确认谈判备忘录新区建设局 万德公司T+80预中标结果公示预中标、成交结果和根据采购文件、响 应文件及有关补遗文件和确认谈判备 忘录拟定的项目合同文本进行公示（财 库2014215 号 17 条）新区财政局 万德公司T+80T+85中标结果公告中标、成交结果公告，并发出中标、成 交通知书（财库2014215 号 18 条）新区财政局 万德公司T+86项目签约公告后与中标候选人签订131、 SPV 合作协 议、章程、特许经营协议等新区建设局 社会资本方T+87注：采购具体工作推进可按照实际情况进行调整。八、下一步工作计划1、实施方案报批。本实施方案报新区管委会主任办公会审批， 建议报铜川市政府常务会议或专题会议审批。2、确定政府方出资代表。目前初步确定由铜川市新区高远建设 开发有限责任公司为政府方出资代表，但据了解，“高远公司”不是政府独资企业，若确定该公司为政府方出资代表，可能致使国有资产 流失，请尽快确定政府方出资代表。3、将本项目纳入市级人大决议。由于新区管委会无人大会议， 为增强社会资本对本项目政府付费的信心，增加项目的吸引力，从而 达到市场充分竞争的效果，建议将本项目132、政府付费纳入市级人大决 议。4、尽快出台强制入廊政策。目前本方案是建立在海口、十堰、 厦门等地地下综合管廊的经验基础之上，由于铜川市经济环境、政策 环境不同，该等地方经验数据恐难完全适用。建议由市政府统筹尽快制定各管线单位强制入廊政策，特别是详细的入廊费用（包括入廊费和日常维护费）标准以及各管线单位各自的分摊比例（本方案财务测 算已经拟定初步分摊比例）。5、组织资格预审工作。待本方案获得批准（最好是市政府批准） 后，以新区建设局名义组织采购，咨询机构根据建设局要求做好相关 工作。附件 1 项目考核评分标准表 16 道路运营维护考核评分标准序 号考核项 目指标名称指标要求计分标准得分备注小计合计133、1车道（20 分）坑槽/拥包（4 分）直径不大于 15 厘米，深度/高度不超过 3 厘米每公里路段内：面积0.04平方米以上的，每增加0.04平方米扣0.5分裂缝（4 分）不得超过 2 毫米宽每公里路段内：网裂、龟裂面积超过20平方米的，每增加1平方米扣0.1分； 线裂长度超过100米的，每增加1米扣0.1分车辙（3 分）车辙深不得超过 3 厘米每公里路段内：车辙长度超过25米的，每增加1米扣0.1分啃边（3 分）无松散或损坏与路面高差不得大于5毫米，路面 宽度不少于设计宽度的95%每公里路段内：单侧啃边长超过60米的，每增加1米扣0.1分泛油（3 分）每个泛油带深度要不得大于 2 厘米每公里134、路段内：泛油面积大于20平方米的，每增加1平方米扣0.1分塌陷（3 分）塌陷不得超过 3 厘米深每公里路段内：塌陷面积超过20平方米的，每增加1平方米扣0.1分2人行道（16 分）坑槽（4 分）坑槽直径不超过 30 厘米，深度不超过 3 厘米每公里路段内：面积0.1平方米以上的，每增加0.1平方米扣0.5分板体相邻不平顺（4 分）板体高差不超过 10 毫米每公里路段内：不平顺板体超过10块的，每增加1块扣0.1分拱起（4 分）拱起处高差不超过 50 毫米每公里路段内：拱起面积超过2平方米的，每增加1平方米扣0.5分缺失（4 分）没有缺失或破损的预制块或路缘石每公里路段内：缺失面积超过0.1平方135、米的，每增加0.1平方米扣0.5分3路肩和排 水（12 分）路肩与路面高差（2 分）路肩不得高过路面，最多不得低过3厘米每公里路段内：高度不符要求的路肩长度超过50米的，每增加1米扣0.1分宽度（2 分）每公里路段路肩宽度不得小于设计宽度每公里路段内：宽度不符要求的路肩长度超过100米的，每增加10米扣0.1分斜坡和护栏（2 分）路肩需完好无损且未受侵蚀，护栏完好无缺失， 斜坡崩塌体积不大于3 立方米每公里路段内：每个不符要求的检查点扣0.5分挡墙（2 分）挡墙牢固无破损，排水孔干净每公里路段内：每个不符要求的检查点扣0.5分排水管（2 分）交叉段堵塞不超过 10%，无结构性损毁并且用 坚土或136、材料所包覆每公里路段内：每个不符要求的检查点扣0.5分69序 号考核项 目指标名称指标要求计分标准得分备注小计合计水沟（2 分）交叉段堵塞不超过 10%，无结构性损毁并且用 坚土或材料所包覆每公里路段内：每个不符要求的检查点扣0.5分4紧急事件下的道路关闭和工作区管理（5 分）时刻处于畅通状态，除非因泥石流、洪水或者道 路施工需要关闭道路；道路施工时只能一次关闭 一条车道每公里路段内：道路施工时同时关闭两条及以上车道的，每50 米扣1 分5道路标示（5 分）信息牌必须显眼、干净、清晰并且结构稳定，警 示牌显眼、干净、清晰、结构稳定并且在夜间清 晰可见每公里路段内：每个瑕疵扣 1 分6路灯（13137、 分）路灯亮灯率（5 分）亮灯率大于等于 98%每公里路段内：路灯亮灯率低于98%的，每降低1%扣0.2分路灯设施完好率（5 分）灯具、灯架完好，无断裂、脱焊及严重锈蚀；灯 具下引线绝缘良好、无破皮、绝缘开裂、接线盒 无破损、接线井有盖；灯杆、灯架无倾斜、无损 坏，门板等无缺失，法兰无松动；所有路灯设施 开启时间亮灯正常并保持最佳状态每公里路段内：每发现一处不符要求的扣0.2分路灯日常巡查（3 分）保证每日巡查并做好记录现场抽查和抽查资料，每发现一次不到位的扣0.2分否决性条款因乙方原因导致的重大安全隐患或连续10 盏以 上大面积灭灯在检查发现后24小时内没有修复的，一次性扣除13分7交通信号138、灯（3 分）显眼、干净、清晰、结构稳定并且在夜间清晰可 见，信号灯需全部可以工作每公里路段内：每个存在瑕疵的交通信号灯扣0.3分8安全栅栏（3 分）需安置在要求的位置，没有重大毁损没有被腐 蚀，已喷漆并粉刷每公里路段内：每个瑕疵扣0.3分序 号考核项 目指标名称指标要求计分标准得分备注小计合计9紧急事件应对机制（3 分）紧急事件应对计划、受过足够训练的员工、必须 的装备已经准备就位抽检并综合打分10植被清理（6 分）没有植被会阻挡道路视线，在结构面或密封表面 没有植被，路面或路肩植被上的垂直净空大于6 米每公里路段内：每个瑕疵扣0.2分11清洁（5 分）路面无土壤、碎片、垃圾、其他杂物或油迹/139、化 学品溅出物每公里路段内：不符清洁要求的面积大于20平方米的，每加1平方米扣0.2 分12噪声（3 分）需采取办法使道路噪声控制在70 分贝以内抽检，超过70 分贝的，每超过1分贝扣0.3分13二氧化碳、二氧化氮、一氧化碳、PM2.5 的排放（6 分）需采取措施减少空气污染综合打分总计表 17 西北环线地下综合管廊运营维护考核评分标准序号考核项目考核内容计分标准得分备注小计合计1项目设施维护 考核（40 分）主要考核项目设施是否按照标准进行维修养护，保证 设施的正常运行。政府监管部门每月定期抽查，对设 施完好情况进行季度考评。项目设施定期维护（10 分）项目主体设施日常巡检（10 分）项目设140、施升级改造（6 分）非雨季清理疏通不应少于 2 次（4 分）巡视人员是否采取防护措施，并配备防护装备（4 分）附属工程（排水、通风、照明等）设施定期维护及日常巡检（6 分）2项目设施运行 考核（30 分）主要考核项目设施是否按照标准运行，设施的运行水 平达到入廊单位正常使用要求，为入廊管线的维修维 护和更新改造提供保障。政府监管部门每月对运行记 录抽查，对设施运行情况进行季度考评。项目设施及附属工程年安全运行时长（15 分）项目设施及附属工程故障频率（5 分）项目设施及附属工程排障效率（5 分）项目设施及附属工程清洁情况（5 分）3应急保障措施 考核（20 分）主要考核项目公司是否对潜在的突发141、事件保持足够的 应对措施，是否建立突发事件预警和联络机制，是否 配备紧急维修人员和维修设备和备品备件，是否能够 及时处置突发事件等。突发事件处置预警与演练（5 分）突发事件临时待救设施养护及物资更新（5 分）突发事件处置备品维护（5 分）突发事件处置效率及影响（5 分）4客户满意度考 核（10 分）政府监管部门每月定期向入廊管线单位发送项目公司 服务满意度调查表，调查表主要包括项目公司维持设 施可用、及时告知管线破漏、巡查管线设施、阻止管 线设施被破坏、协助管线维护等方面内容。项目设施维持可用（2 分）管线故障通告效率（2 分）有效阻止恶意破坏（2 分）协助管线日常维护（2 分）用户投诉（2 142、分）总计注：1、若国家、陕西省和铜川市出台地下综合管廊运营养护具体标准，则以相关标准为准。2、半年运营维护考核分=（两季度道路考核平均分+两季度管廊考核平均分）/2。70附件 2 详细采购评分标准（暂定）表 18 项目详细评标标准项目子项目评分标准得分商务 实力（30 分）业绩实力（10 分）投标人（包括投标人控股 51%以上的子公司）最近五年内（以招标公告发布之日起截止）在中国大陆承 担过两个总投资不低于 2 亿元的市政工程类（含城市道路、桥梁、轨道交通、地下综合管廊等市政工程 类）项目施工建设项目业绩（含 BT 类、施工总承包类、PPP 类项目）可得 3 分，每增加一项 BT 类或 施工总143、承包类加 1 分，每增加一项 PPP 类加 1.5 分，最高分 10 分。资本实力（8 分）截止到 2015 年 12 月 31 日，经审计的企业净资产达到 6 亿元得 2 分，每增加 5000 万元加 1 分，最高分8 分。融资能力（8 分）投标人提供包括但不限于企业存款证明、银行授信以及银行贷款意向书等融资能力证明书，提供银行存 款证明达到 2 亿元或贷款意向书证明、银行授信额度达到 4 亿元可得 4 分，存款每增加 2000 万元或其他融资规模每增加 3000 万元加 1 分，最高分 8 分。管理能力（4 分）获得质量管理体系认证证书、环境管理体系认证证书、职业健康安全管理体系认证三项中144、任一项得 1 分，总分 2 分；企业拥有各类中级及以上专业技术职称人员或者取得硕士及以上学位人员达到 30 人得 1 分，达到 50 人 得 2 分，30 人以下不得分。技术 方案（30 分）项目融 资方案（5 分）包括但不限于项目的融资计划，包括详述资金的来源、使用计划和资金成本；借款主体和借款具体的金 额、预期的条款和还款时间表的详细情况。项目融方案完整、合理得 4-5 分；方案较完整、具备合理性得 2-3 分；方案完整度、合理度很低得 0-1 分。建设管 理方案（15 分）包括但不限于主要工程项目的施工进度计划，工程进度控制和保证措施、工程质量控制和保证措施、建 设管理措施、文明施工和环145、境保护管理体系及施工现场扬尘治理措施、拟投入的主要施工机械计划劳动 力安排计划、拟投入的主要物资计划、主要工程项目的施工方案及工艺（含工程特点、关键工序的施工 重点与难点及绿色施工）与技术措施、质量管理体系与措施、安全管理体系与措施，施工总进度表与网 络计划图、工期保证措施等。由评标委员会根据方案的成熟性、合理性和可操作性等方面打分。方案成 熟度较高、合理性和可操作性较强得 11-15 分；方案较成熟、合理性和可操作性一般得 6-10 分；方案不成熟、合理性和可操作性较差得 0-5 分。运营维 护方案（10 分）包括但不限于人员组成与主要管理人员履历介绍、运营维护标准、日常运营组织安排、内部管146、理规章制 度、设备检修与维护、运行检测与报告制度、突发事件应急处理方案、保险方案等。由评标委员会按方 案内容的全面、合理性等打分。方案全面、合理得 8-10 分；方案较全面、较合理得 4-7 分；方案不全面且合理性较差得 0-3 分。报价（40 分）可行性缺口 补贴报价（36 分）投标人的报价不得高于最高限价（ 万元/年）。假设项目有 N 家投标人参与报价，存在 N 个报价值。根据报价值从低到高的顺序排列，分别称为N1，N2，N3Nn。当 N=4 或者4 时，满分报价 A（N1N2N3）3； 当 N=3 时，满分报价 A=（N1+N2）2。计算满分报价时按四舍五入法取整数，不保留小数点后的尾数147、且精确到 1 万元。报价每高于满分报价 1 万元，扣除 0.01 分（每高 1000 万元扣 10 分），报价每低于满分报价 1 万元，扣除 0.006 分。运营维护费（4 分）注：可行性缺口补贴包括道路可用性服务费和管廊可行性缺口补贴，运营维护费包括道路运 营维护服务费和管廊日常维护费（后者由政府统一向管线单位收取，然后向项目公司支付）。79附件 3 项目财务测算报告铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包PPP 项目财务测算报告为了顺利推进铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包 PPP 项 目，合理设置社会资本方投标可行性缺口补贴和运营维护费（含管廊 日常维护费和道路运营维护费）最高限价，特148、根据相关国家规定、项 目前期可研和实施方案，出具此财务测算报告。一、财务测算依据1、铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）道路工程可行 性研究报告；2、铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊工程 可行性研究报告；3、铜川市新区长兴路（华原西道-鸿基西路）道路工程可行性 研究报告；4、铜川市新区金泰路（华夏南道-长虹南路）道路工程可行性 研究报告；5、铜川市新区开元路（正阳路-鸿基东路）道路工程可行性研 究报告；6、铜川市新区恒春东路（规划路-东环路）道路工程可行性研 究报告；7、铜川新区城市道路+地下综合管廊整体打包 PPP 项目实施 方案；8、2015 年耀旬二级旅游公路养护费用149、表。二、财务测算方法本项目在协议期限内，设定合理的政府补贴安排，政府根据基于 可用性的绩效合同向项目公司支付服务费，实现项目在全生命周期内 的投资回报要求。收益现值法（DCF）是衡量项目投资价值最为常用 的财务测算方法之一，计算公式如下：nNPV = CFttt =1 (1 + i)其中，NPV 为在既定的边界条件下项目的折现价值，n 为 PPP合作年限，CFt 为第 t 年的净现金流量，i 为折现率。 本项目测算的思路为：基于项目的投资额、运维成本支出等相关基本参数，推算出在满足投资人基本收益前提下的政府补贴水平。三、财务测算假定（一）项目规模本项目估算总投资为 67886.81 万元，其中150、 5 条道路估算总投资为 38386.24 万元，地下综合管廊总投资为 29500.57 万元。由于市财政在建设期补贴 10000 万元，因此需项目公司投资的额度为 57886.81 万元。5 条道路包括西北环线（华夏北道-华原西道）道路、长兴路（华 原西道-鸿基西路）道路、金泰路（华夏南道-长虹南路）道路、开元 路（正阳路-鸿基东路）道路、恒春东路（规划路-东环路）道路，地 下综合管廊包括西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊和恒春东 路（规划路-东环路）地下综合管廊。具体各子项目总投资估算和工 期见表 1。（二）入廊费测算根据铜川市新区西北环线（华夏北道-华原西道）综合管廊工 程可行性研究151、报告，可以算出各管线所占管廊面积，见表 19。表 19 各管线占管廊空间面积序号路段类型长宽高面积1华夏北道-文昌西 路电力3769.52.3434679.4给水3769.52.21.714097.93中水3769.52.20.554561.095通信3769.52.21.29951.482文昌西路-华原西 道电力474.52.344365.4给水474.52.21.71774.63中水474.52.20.55574.145通信474.52.21.21252.68热力474.52.143985.83文昌西路-咸丰西 路电力8432.347755.6给水（综合舱 B）8432.347755.6给152、水（综合舱 A）8432.21.73152.82中水8432.20.551020.03通信8432.21.22225.52热力8432.147081.24规划路-东环路电力297.42.32.91983.658给水297.41.652.91423.059中水297.41.052.9905.583通信297.41.752.91509.305热力297.41.852.451347.9655因现有资料、数据等难以收集，故未能考虑国家发展改革委、 住房和城乡建设部（发改价格20152754 号）就入廊费构成的第 4、5、6 条 因素。因此，建议本项目以“占管廊投资的一定比例”的形式收取入廊 费。因此，153、可以测算出入廊费占管廊投资不同比例下各管线单位需要 缴纳的入廊费（见表 20）。通过测算，若入廊费占管廊投资比例为 60%（即入廊费总额为16486.95 万元）时，可以有效降低可行性缺口补贴，若将入廊费分摊至 15 年运营期，不仅可以减少入廊单位流动性压力，还有效降低可 行性缺口补贴总额。上述入廊费收入不足部分由政府方承担入廊费缺 口的 90%（建议政府出台强制入廊方案以及具体入廊标准）。表 20 占总投资额不同比例下各管线单位需缴纳的入廊费（万元）入廊费占管廊投 资的比例（%）入廊费电力给水中水通信热力43.79%25.32%6.34%13.41%11.14%20%5900.112583.154、701493.74373.96791.20657.5230%8850.173875.552240.61560.931186.80986.2840%11800.235167.402987.48747.911582.401315.0450%14750.296459.253734.35934.891977.991643.8060%17700.347751.104481.221121.872373.591972.56根据上述方案，入廊费总额为 17700.34 万元，按照 4.9%（等同 于商业银行中长期贷款利率 4.9%）的利率进行等额摊销。当经营期 为 15 年时，每年可收入入廊费数额为 1614155、.67 万元。各管线单位每 年分摊入廊费数额如下表。表 21 不同经营年限下各管线单位每年分摊入廊费数额（万元）每年入廊费电力给水中水通信热力43.79%25.32%6.34%13.41%11.14%1614.67707.07408.79102.34216.53179.94（三）管廊日常维护费测算由于国家、陕西省以及铜川市目前暂未出台管廊日常维护费的标 准，本方案在借鉴上海、厦门、十堰等地管廊运营费用标准的基础上， 重点参考海口市地下综合管廊日常维护费的标准，得出：管廊运营维 护费由运营费、维护费、专业检测费、大中型修理费四个部分构成， 其中运营费 29.16 万元/公里年，维护费 44.87156、 万元/公里年，专业检测费 3.46 万元/公里年，大中型修理费 5 万元/公里年，共计 82.49万元/公里年。本项目管廊全长 5.087 公里，每年管廊日常维护费约为 419.63 万元，建议各管线单位每年分摊日常维护费数额见下表。表 22 各管线单位每年分摊日常维护费数额（万元）每年入廊费电力给水中水通信热力43.79%25.32%6.34%13.41%11.14%419.63183.76106.2426.6056.2746.76（四）道路运营维护费测算道路运营维护费主要包括人工成本、水电费、车辆使用费、材料 工具费、维修工程费（含小型维修和大中型维修）、管理费用及其他。1、人工成本假设157、为道路养护成立的项目公司总经理 1 人，每月工资 4200 元；会计、出纳、行政人员各一名，每月工资 2200 元；养护工人 5 人，每月工资 2000 元；路灯电工、司机、辅助工人各一名，每月工资 2000元。五险一金按照 38.6%比例计取。其中，养老保险费按 20%计（具 体参见陕西省城镇企业职工基本养老保险条例）；失业保险费按 2.5%计（参见铜川市政府网站）；医疗保险费按 6%计（具体参见铜 川市政府网站）；工伤保险费按 1.1%计（具体参见铜川市关于调 整工伤保险费率政策的通知（铜人社发2015220 号）；生育 保险费（按 1%计，具体参见陕西省职工生育保险暂行办法）， 住房公积158、金按 8%计取。测算结果显示，项目公司每年人工成本约为 43.37 万元，具体见表 23。表 23 人工成本情况表人员类型人员数量月工资月五险一金费（元)月人员支出（元)年人员支出（元)养护工人5200077213860166320路灯电工12000772277233264司机12000772277233264辅助工12000772277233264总经理142001621.24821.257854.4会计12200849.23049.236590.4出纳12200849.23049.236590.4行政人员12200849.23049.236590.4共计12188007256.836144159、.8433737.62、水电费本项目中开元路、长兴路为 LED 灯，金泰路、西北环线、恒春 东路均为高压钠灯，假设其均为 150W 灯泡。假定路灯 5 月 1 日至 9 月 30 日亮灯时间为 19：00 至次日 5：00（亮灯时长共 150 天*10 小 时/天=1500 小时）；10 月 1 日至次年 4 月 30 日亮灯时间为 17：00 至次日 7：00（亮灯总时长 210 天*14 小时/天=2940 小时），因此总 亮灯时长为 4440 小时。因此，共耗电 273060 度（4440 小时*410 盏*0.15 千瓦/小时）。以平均每度电 1 元计，全年共需电费约为 27.31万元160、。其他水电费取值按照耀旬路标准计取，每年约 1.2 万元。本项共计 28.51 万元。3、车辆使用费 车辆使用费含车辆直接使用费和车辆折旧费用。其中，车辆直接使用费参照耀旬路的 1/2 计取（耀旬路为二级旅游公路，全长 48.5 公 里，本项目为城市道路，全长 8.26 公里，可合理设定为耀旬路的 1/2），每年约 15.6 万元（含养护工程车、洗扫车、水车及其燃油、维修、 清扫刷等费用）。车辆折旧费指上述三种类型车辆购置费（养护工程 车 2 辆，每辆 6 万元，共计 12 万元；小型洗扫车 2 辆，共计 70 万元；水车 2 辆，共计 50 万元）的折旧，残值为 0。当折旧年限为 15 年时161、，每年车辆折旧费为 8.8 万元。因此，当运营期为 15 年时，上述两项每年共计 24.4 万元。 4、维修工程费 维修工程费包括小型维修费和大中型维修费用。其中，小型维修费用参照耀旬路标准的 1/2 计取，计 57.5 万元。本项目 15 年经营期 内将进行 2 次中修和 1 次大修，因此大中修维修费按照小型维修工程费的 20 倍计提。当经营期为 15 年时，每年大中修维修费摊销为 76.67万元。因此，当运营期为 15 年时，每年维修工程费 134.17 万元。5、材料工具费参照耀旬路标准的 1/2 计取，计每年 7.2 万元。6、管理费用及其他参照耀旬路标准，此项共计 32 万元，其中办162、公费用 3 万元/年，施化标线费 10 万元/年，水毁工程费 9 万元/年，安保设施增设费 10万元/年。综上所述，当运营期为 15 年时，5 条道路每年运营维护费为269.65 万元。（五）税金及附加按照财政部新出台的关于全面推开营业税改征增值税试点的通知（财税201636 号），本项目按照建筑业 11%增值税税率计取， 城市建设维护税以 7%计，教育附加费按 3%计取，地方教育费附加 以 2%计。企业所得税按照 25%征收，由于本项目包括地下综合管廊 和城市道路，因此享受“三免三减半”税收优惠政策。（六）投资回报率通常情况下，市政基础设施的投资收益率在 7%-12%之间。本项 目按照全投资163、收益率 7%的合理偏低回报率计取。四、财务测算过程由于本项目中包含了 5 条城市道路和地下综合管廊，且由于两部 分的收益模式不相同（城市道路采用政府付费模式，完全由政府财政 负担；地下综合管廊有管线入廊费和日常维护费两项收入来源，政府 只需要补贴其中缺口即可），因此将两部分分开进行测算。由于管廊 子项目中入廊费比例暂时不确定（若用于缩减该部分投资额，则后期 变动太大，对财政支出和项目具体推进的影响均较大），因此市财政 10000 万元建设期补贴用于缩减道路子项目的总投资额。根据上述财务假定，可以得出本项目在合作期为 17 年（含建设 期 2 年），且全投资收益率满足 7%的情况下，项目公司的损164、益表和 现金流量表（见表 24-31）。表 24 项目合作期为 17 年时道路子项目损益表（万元）项目第 1 年第 2 年第 3 年第 4 年第 5 年第 6 年第 7 年第 8 年第 9 年第 10 年第 11 年第 12 年第 13 年第 14 年第 15 年2018 年2019 年2020 年2021 年2022 年2023 年2024 年2025 年2026 年2027 年2028 年2029 年2030 年2031 年2032 年总收入3839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.165、853839.853839.853839.853839.85可用性服务费3570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.23570.2运维服务费269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65总成本2401.992401.992401.992401.992401.992401.992401.992401.992401.992401.992401.9166、92401.992401.992401.992401.99运维服务成本269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65人工成本43.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.3743.37水电费28.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.5128.51车辆使用费24.4024.4024.167、4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.4024.40材料工具费7.207.207.207.207.207.207.207.207.207.207.207.207.207.207.20维修工程费134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17134.17管理费用及其他32.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.0032.003168、2.00财务费用0.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.00税金及附加239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92折旧摊销费1892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.421892.42利润1437.861437.861437.861437169、.861437.861437.861437.861437.861437.861437.861437.861437.861437.861437.861437.86所得税0.000.000.00179.73179.73179.73359.47359.47359.47359.47359.47359.47359.47359.47359.47净利润1437.861437.861437.861258.131258.131258.131078.401078.401078.401078.401078.401078.401078.401078.401078.4083表 25 项目合作期为 17 年时道路子项目现170、金流量表（万元）序号项目名称建设期总投 资第 1 年第 2 年第 3 年第 4 年第 5 年第 6 年第 7 年第 8 年第 9 年第 10 年第 11 年第 12 年第 13 年第 14 年第 15 年2018 年2019 年2020 年2021 年2022 年2023 年2024 年2025 年2026 年2027 年2028 年2029 年2030 年2031 年2032 年1现金流入0.003839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853839.853171、839.851.1可用性服务费3570.23570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.203570.201.2道路运维服务费269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.652现金流出28386.24509.57509.57509.57689.31689.31689.31869.04869.04869.04869.04869.0486172、9.04869.04869.04869.042.1项目资金投入28386.242.2经营成本269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.65269.652.3税金及附加239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.92239.922.4调整所得税0.000.000.00179.73179.73179.73359.47359.47359.47359.47359.173、47359.47359.47359.47359.473净现金流量-28386.243330.283330.283330.283150.543150.543150.542970.812970.812970.812970.812970.812970.812970.812970.812970.81折现系数(7%）1.000.930.870.820.760.710.670.620.580.540.510.480.440.410.390.36现值-28386.243112.412908.792718.502403.532246.292099.341850.071729.041615.921510.211174、411.411319.081232.781152.131076.76累计净现值-28386.24-25273.83-22365.04-19646.54-17243.01-14996.71-12897.37-11047.30-9318.26-7702.34-6192.13-4780.72-3461.64-2228.86-1076.730.03表 26 项目合作期为 17 年时管廊子项目损益表（万元）项目第 1 年第 2 年第 3 年第 4 年第 5 年第 6 年第 7 年第 8 年第 9 年第 10 年第 11 年第 12 年第 13 年第 14 年第 15 年2018 年2019 年2020 175、年2021 年2022 年2023 年2024 年2025 年2026 年2027 年2028 年2029 年2030 年2031 年2032 年总收入4149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.60可行性缺口补贴2115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.32115.3管线入廊费1614.671614.67161176、4.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.67管廊日常维护费419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63总成本2655.262655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.272655.27管廊日常维护成177、本419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63运营费148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34148.34维护费228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25228.25专业检测费17.6017.6017.6017.178、6017.6017.6017.6017.6017.6017.6017.6017.6017.6017.6017.60大中型修理费25.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.4425.44财务费用0.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.00税金及附加268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93折旧摊179、销费1966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.701966.70利润1494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.331494.33所得税0.000.000.00186.79186.79186.79373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.5180、8净利润1494.331494.331494.331307.541307.541307.541120.751120.751120.751120.751120.751120.751120.751120.751120.75表 27 项目合作期为 17 年时管廊子项目现金流量表（万元）序号项目名称建设期 总投资第 1 年第 2 年第 3 年第 4 年第 5 年第 6 年第 7 年第 8 年第 9 年第 10 年第 11 年第 12 年第 13 年第 14 年第 15 年2018 年2019 年2020 年2021 年2022 年2023 年2024 年2025 年2026 年2027 年2028 年181、2029 年2030 年2031 年2032 年1现金流入0.004149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.604149.601.1可行性缺口补贴2115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.302115.301.2管线入廊费1614.671614.671614.671614.671614.671614182、.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671614.671.3管廊日常维护费419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.632现金流出29500.57688.56688.56688.56875.35875.35875.351062.151062.151062.151062.151062.151062.151062.151062.151062.152.1项目资金投入29500.572.2经营183、成本419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.63419.632.3税金及附加268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.93268.932.4调整所得税0.000.000.00186.79186.79186.79373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.58373.583净现金流量-29500.57346184、1.043461.043461.043274.253274.253274.253087.453087.453087.453087.453087.453087.453087.453087.453087.45折现系数(7%）1.000.930.870.820.760.710.670.620.580.540.510.480.440.410.390.36现值-29500.573234.613023.002825.242497.912334.492181.771922.711796.931679.371569.511466.831370.871281.181197.371119.04累计净现值-2950185、0.57-26265.96-23242.95-20417.71-17919.81-15585.31-13403.55-11480.83-9683.91-8004.54-6435.03-4968.20-3597.34-2316.15-1118.790.25五、财务测算结果根据上述财务测算方法、财务测算假定、财务测算过程，当合作 期为 17 年（含建设期 2 年）时，得出如下财务测算结果：（一）道路可用性服务费+管廊可行性缺口补贴 每年道路可用性服务费+管廊可行性缺口补贴共计 5685.5 万元，其中，道路子项目可用性服务费为 3570.2 万元，管廊子项目可行性缺口补贴为 2115.3 万元，即该项报价最高限价为 5685.5 万元。（二）道路运营维护费每年道路运营维护费为 269.65 万元（含 2 次中修和 1 次大修）。（三）管廊日常维护费每年管廊运营维护费为 419.63 万元（已含大中修）。84