1、务川仡佬族苗族自治县中医院康复保健务川仡佬族苗族自治县中医院康复保健及医养结合中心建设及医养结合中心建设 PPPPPP 项目项目财财政政承承受受能能力力论论证证编制单位：贵州阳光产权交易所有限公司编制单位：贵州阳光产权交易所有限公司2012018 8 年年 4 4 月月目目 录录1.项目基础信息.11.1 项目概况.11.2 项目产出说明和绩效考核.31.3 项目运作方式.91.4 回报机制.121.5 风险分配.132.财政承受能力论证.182.1 论证依据.182.2 折现率基准日及折现率.202.3 责任识别.202.4 支出测算.212.5 测算结果.242.6 行业和领域平衡性评估.2、272.7 财政承受能力论证结论与建议.2811.1.项目基础信息项目基础信息1.11.1 项目概况项目概况1.1.11.1.1 项目名称项目名称务川仡佬族苗族自治县中医院康复保健及医养结合中心建设PPP 项目（以下简称：“项目”或“本项目”）。1.1.21.1.2 项目发起项目发起本项目由务川仡佬族苗族自治县人民政府（以下简称“务川县政府”）发起。1.1.31.1.3 项目地点项目地点本项目建设地址为贵州省遵义市务川自治县东升大道。1.1.41.1.4 项目实施机构项目实施机构务川县政府授权务川自治县卫生和计划生育局（以下简称：“务川县卫计局”）为本项目实施机构。1.1.51.1.5 项目类3、型项目类型新建项目。1.1.61.1.6 项目所属行业项目所属行业医疗行业1.1.71.1.7 政府方出资代表政府方出资代表务川县政府授权务川县旅游投资发展有限责任公司（以下简称“务川县旅投公司”）作为政府授权出资代表。1.1.81.1.8 项目建设总投资项目建设总投资2据本项目可行性研究报告记载，本项目报批总投资 24770.19万元，其中工程费用 18042.79 万元，工程建设其它费用 3034.95 万元，基本预备费 1921.07 万元，建设期利息为 1771.38 万元。1 1.1.9.1.9 项目项目建设建设内容内容务川仡佬族苗族自治县中医院康复保健及医养结合中心建设项目包括康复4、中心、行政管理、养老公寓、中医百草园、中医文化传承中心、配套公用工程等。1、康复中心楼占地面积 550.00，建筑面积 15000.00；2、养老公寓占地面积为 6500.00，建筑面积为 15000.00；3、行政科研教学楼占地面积 1890.00，建筑面积 4128.00；4、污水处理站占地面积 350.00，建筑面积 100.00。1 1.1.1.1.10 0 合作期限合作期限本项目合作期 20 年（含建设期 2 年）。1 1.1.1.1.11 1 项目公司股权安排项目公司股权安排本项目报批总投 24770.19 万元，项目公司注册资本金为4954.038 万元，政府出资代表以现金出资 5、148.62 万元，持有项目公司 3%股权；中标社会资本以现金出资 4805.418 万元，持有项目公司97%股权。本项目的股权结构符合 2014 年 12 月 30 号财政部颁布的PPP 项目合同指南（试行）中政府在项目公司中的持股比例应当低于 50%，且不具有实际控制力及管理权的要求。1 1.1.1.1.12 2 所处阶段所处阶段3本项目处于 PPP 项目的识别阶段。1.21.2 项目产出说明和绩效考核项目产出说明和绩效考核1.2.11.2.1 主要产出说明主要产出说明（1）项目需求近年来，在党和政府的高度重视下，各地出台政策措施，加大资金支持力度，使我国的社会养老服务体系建设取得了长足发6、展。截至2010 年底，全国各类收养性养老机构已达 3.99 万个，养老床位达 315万张，比 1999 年增长了 2 倍。但是与现有及潜在需求相比，我国社会养老服务体系建设仍然处于起步阶段，还远远不能满足新形势、新任务和新需求。在面对挑战的同时，我国的社会养老服务体系建设也面临着前所未有的发展机遇。党的十七大提出了“老有所养”的战略目标，十七届五中全会提出了“优先发展社会养老服务”的方针,加强社会养老服务体系建设，已越来越成为各级党委政府关心、社会广泛关注、群众迫切期待解决的重大民生问题。（2）项目作用随着城市化的发展，经济技术开发区也发展迅速，本项目所在区域周边辐射面广，居民区多，仅有为数7、不多的私人门诊和社区服务部，没有其他综合医院。项目的实施将为务川县带来广阔的发展空间和经济效益，并有助于有进一步优化务川县的卫生资源配置提升医疗卫生的处置能力，同时，实施本项目能推动经济发展、促进城镇规模扩张、保障可持续、协调发展，推进医养融合发展产生巨大的推动作用。4（3）项目产出名称数值用地面积71208.76 建构筑物总占地面积14370.00 总建筑面积41558.00 其中地上建筑面积34358.00 地下建筑面积7200.00 建筑密度20.18%绿地率41.41%容积率0.48机动车总停车位400 辆其中地上停车位120 辆地下停车位280 辆车行路口数量与位置2 个1.2.218、.2.2 绩效考核绩效考核政府方采用 PPP 模式建设的主要目的是引进经验丰富的社会投资人,利用其先进的技术及高效的运作管理模式实现建设成本的减少以及提供优质高效的服务。如何衡量是否减少了建设成本，以及是否提供了更优质高效的服务质量，需要借助绩效考核来加以评判。PPP项目的绩效考核应按照事先制定的绩效标准和指标体系，并运用数理统计、运筹学等科学的方法进行科学评价。本项目的绩效考核参照如下原则执行：1.绩效考核主体为降低个人主观因素对绩效考核的影响，体现考核公平、公正、公开原则，开展绩效考核由实施机构为主体委托第三方组成考核小组进行考核，考核小组人员主要由利益相关方、职能监督机构、社会公众、新闻9、媒体、专家等组成（具体在绩效考核方案中约定）考核对象为项目公司。52.项目公司在绩效考核工作中承担以下职责：（1）提供工程绩效考核所需的有关资料；（2）提供有关年度财务决算报表和审计报告；（3）配合绩效考核小组开展项目现场考察。3.绩效考核层次：本项目绩效考核评价包括以下两个方面。一是工程建设完成后的绩效考核，重点对项目工程质量、工期、安全等关键绩效指标进行考核，可以对本层次的考核设立相应奖惩机制以便促进社会资本建设成本的控制和建设效率的提高。二是项目阶段性的绩效评价，重点对项目运营、维护管理、公众满意度等方面进行综合评价，以绩效监控结果作为政府付费调整的依据，同时通过绩效监控加强项目运营的监10、管。4.考核时间：第一方面的考核设在工程竣工验收后，第二方面的考核在项目运营后每年进行。5.绩效考核指标：（1）工程建设考核指标包含但不限于：项目资金、建设工期、环境保护、工程质量、工程安全、民工工资支付、政府满意度、公众满意度等。（2）运营管理考核指标包括但不限于：项目维护质量、政府满意度、公众满意度等。6.绩效评价标准：绩效评价的方法有很多种，比如计划标准、标杆标准、历史数据系列分析标准等。本项目建议采用计划标准进行考核。计划标准指将不同的考核指标设置相应的权重及打分标准，考核主体按照该预设的评分标准进行绩效打分评价。67.绩效评价方法：（1）建设期绩效考核建设期绩效考核于工程交竣工验收后11、进行，按选择的指标采用绩效评价标准得出建设期绩效考核分。建设期考核指标表建设期考核指标表指标类型权重指标要求备注建设成本5分按施工项目成本目标责任制的有关规定，将成本的实际指标与计划、定额、预算进行对比和考核根据实际成本情况综合评分项目资金15 分项目资金到位符合项目资金投入计划，符合项目建设需要根据项目对资金的需要时间、融资计划及资金实际到位情况综合评分工程质量40 分符合国家、行业相关技术标准，包括但不限于 建筑法 建设工程质量管理条例根据具体情况综合评分项目工期10 分在约定工期内完成项目建设。根据具体情况综合评分民工工资5分是否按期支付民工工资，是否因拖延民工工资发生上访事件发生事件根12、据具体情况评分，发生上访事件每次扣 1 分工程安全10 分符合适用法律和国家行业规范、标准的每一项规定，包括但不限于建筑施工安全检查标准，以及贵州省、务川县相关规范。根据具体情况综合评分，建设期内出现重、特大安全事故的，从重扣分或不得分环境保护5分符合国家、行业关于环境保护的规定，包括但不限于环境保护法建设项目环境保护管理条例，以及贵州省、务川县的相关规范。根据具体情况综合评分，若经环保部分处分的，从重扣分社会稳定5分项目建设中无负面社会影响事件发生根据具体情况综合评分，出现影响社会稳定性事件，从重扣分或不得分。政府满意度2分项目建设过程中政府的满意度由政府相关部门根据具体情况综合评分7公众满13、意度3分项目建设过程中相关公众的满意度由随机选取的社会公众对本项目进行综合评分。说明：若国家、省、市出台具体考核办法或新的相关规定，则上表中与之不一致的或未作约定的相关法律、法规、规范文件，以国家、省、市出台的最新标准为准进行调整并执行。(最终考核指标以绩效考核方案为准。)（2）运营期绩效考核项目实施机构对本项目的运营期进行绩效考核，其中政府可行性补助的 30%根据考核结果进行支付。根据本项目情况初步拟定运营绩效考核指标如表：运营期绩效考核标准运营期绩效考核标准类别项目考核细则标准得分实际得分管理目标（5 分）完成率完成 计划 95%及以上得 5 分5 分完成 计划 90%得 4 分完成 计划14、 80%得 3 分完成 计划 70%得 2 分完成 计划 60%以下不得分质量管理目标（20分）合格率合格率 95%得 10 分10 分合格率 90%得 8 分合格率 80%得 6 分合格率 70%得 4 分合格率 60%以下不得分环境监测部门抽检合格情况合格得 10 分，不合格不得分10 分安全管理目标（10分）重大人身、设备、事故发生情况（10 分）发生一次重大人身、设备、事故扣 10分10 分设备管理目标（20分）设备维修及时率设备维修及时率达到 100%得 10 分10 分设备维修及时率达到 90%得 7 分设备维修及时率达到 80%得 4 分设备维修及时率达到 70%得 1 分设备维15、修及时率低于 70%不得分88.绩效考核结果的运用根据财政部下发关于规范政府和社会资本合作（PPP）综合信息平台项目库管理的通知（财办金201792 号）文规定，运营绩效考核结果不但与运营绩效付费直接挂钩，可用性付费也应和运营绩效考核结果进行挂钩，且占比不低于 30%。本项目绩效考核结果和可用性付费 30%和运营绩效考核结果挂钩，并按以下比例进行支付（X为考核得分）：（1）当绩效考核为优良（即考核综合评分大于等于 80 分，X80 分），政府可行性缺口补贴支付比例为百分之百。（2）当考核综合评分小于 80 分大于等于 60 分（80X60 分），设备管理台帐齐全设备管理台账齐全得 10 分1016、 分设备管理台账基本齐全的得 6 分设备管理台账不齐全未记录的不得分成本管理目标（10分）经营情况报送及时率经营情况报送及时率达到 100%得 10分10 分经营情况报送及时率达到 90%得 7 分经营情况报送及时率达到 80%得 4 分经营情况报送及时率达到 70%得 1 分经营情况报送及时率低于 70%不得分环 境 管 理目标（10分）环境管理情况评定为优得 10 分、良好得 7 分、一般得 4 分、差得 1 分。10 分档案管理目标（10分）档案资料收集完善评定为优得 10 分、良好得 7 分、一般得 4 分、差得 1 分。10 分基础管理目标（15分）劳动纪律、精神面貌（10 分）评定17、为优得 10 分、良好得 7 分、一般得 4 分、差得 1 分。10 分岗位卫生（5分）评定为优得 5 分、良好得 3 分、一般得 2 分、差得 1 分。5 分合 计 得 分100分9按以下公式计算纳入绩效考核部分数额：M=A*（1-（80-X）/100）M=绩效考核实际支付数A=纳入绩效考核部分数额（可用性付费 30%加运营绩效服务费）X=综合评分数（4）当考核综合评分小于 60 分(X60 分)，暂停支付当年绩效考核金额绩效挂钩部分，并要求项目公司限期整改，整改费用由项目公司承担，整改合格支付当年绩效挂钩部分的 60%。1.2.31.2.3 项目建设资金来源项目建设资金来源本项目静态总投资18、共计 24770.19 万元，建设资金来源为项目公司自有资本金和债务融资资金。其中：自有资本金（等于项目公司注册资本金）为 4954.038 万元，占项目总投资的比例为 20%，项目总投资和自有资本金之间的差额部分 19816.152 万元，由项目公司以债务融资解决。1.31.3 项目运作方式项目运作方式1.3.11.3.1 合作期合作期1.合作期限的确定因素本项目合作期的确定主要考虑以下因素：（1）务川县政府所需要公共产品或服务的供给期间；（2）项目经济生命周期；（3）项目资产的技术生命期；（4）项目投资回收期；（5）务川县财政承受能力；10（6）现行法律法规关于项目合作期限的规定2.合作期19、确定结合本项目的实际情况，确定本项目的回报机制为可行性缺口补助，为全面考虑项目投资回收、项目运营需要、市场化程度、财力等方面因素，设定项目合作期 20 年（含建设期 2 年）。项目实际合作期要根据项目提前终止和延长有关条款的履行，具体在PPP 项目合同中约定。1.3.21.3.2 资产权属资产权属本项目的土地使用权按照公益性医疗卫生用地性质行政划拨给项目实施机构，在项目运营期间，土地由项目实施机构提供给项目公司使用，设施设备的产权属于项目公司。1.3.31.3.3 具体运作方式具体运作方式本项目采用 BOT 模式运作。根据财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金201420、113 号）、国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）规定，结合本项目实际，采用 BOT 方式实施项目设施设备的投资、建设、运营和移交。具体为：以公开招标采购方式选择确定社会资本和政府授权出资代表在务川县共同设立项目公司，项目公司在合作期内享有项目经营收益权，承担项目设施设备的投资、建设和运营。本项目所有权归属实施机构；医院的运维和维护由项目公司负责，并对本项目提供后勤运营管理、设施设备维修维护、设备更新和资产管理全过程运营。本项目采取“可行性缺口补助”方式付费以满足项目公司投资回收和合理利11润。1.签订 PPP 项目（社会资本版）：由务川县政府授权21、务川县卫计局与中标社会资本方签订PPP 项目合同（社会资本版），该协议具体内容主要包括双方的合作范围、合作期限、项目的建设、经营及移交、项目付费、可行性缺口补助、双方的权利义务、违约责任等重要事项。2.设立项目公司：由政府方出资代表与中标社会资本共同在务川县设立项目公司。项目公司设立后，需与实施机构续签PPP 项目合同（项目公司版）。3.项目建设：由项目公司负责本项目的投资、融资、建设事宜，具体的建设事项为：负责设计、建设施工、建设管理、依法发包工程，负责建设进度管理、安全管理和质量管理。政府通过行政监管、股东监督、委托监理等方式参与工程管理。（1）施工单位的选择根据中华人民共和国招投标法实施22、条例第九条第三款：“已通过招标方式选定的特许经营项目投资人依法能够自行建设、生产或者提供，可以不进行招标”。如通过公开招标选择中标社会资本依法能够自行建设、生产或者提供的，由项目公司直接与社会资本签订施工合同，社会资本组织项目建设。如社会资本不具有项目建设的资格，则由项目公司按照招投标法及有关法律法规的规定公开选择施工单位，并于施工单位签订工程承包合同。（2）监理单位的选择12工程监理单位由实施机构依法选择，并与监理单位签订委托监理合同。4.项目运营：在运营期限内，项目公司负责本项目的运营工作，运营内容和要求包括：（1）停车场、食堂的经营；（2）养老、康复中心相关设施设备的维修维护；（3）安全23、生产；（4）环境保护。1 1.4.4 回报机制回报机制PPP项目的回报机制主要包括项目的投资回报机制以及项目公司股东的投资回报机制两个层面。1.4.1 项目回报机制由于本项目采用“可行性缺口补助”的付费机制，其中，项目的市场化收益为停车收入、广告收入等收入，当项目公司的市场化收益不能满足本项目的投资回报及合理利润的，政府给予一定的可行性缺口补助，政府的可行性缺口补助包括可用性服务费和运维绩效服务费。1.4.2 股东回报机制1.政府方股东回报机制本项目政府方按股权比例分红。政府方出资所占的股权将在项目公司减资、解散、清算时获得相应对价。132.社会资本方股东回报机制本项目中，社会资本方对项目公司24、的资本性投入主要通过项目公司的可分配利润收回。社会资本方可按章程的约定获得收益。1.51.5 风险分配风险分配1.5.11.5.1 风险识别风险识别本项目为社会公共服务项目，根据项目特点，经分析，主要风险如下：1.项目审批风险包含办理前期规划、设计、土地、林地、环评等手续过程中时间延缓甚至改变项目选址、缓建、停建造成风险。2.组织机构风险项目组织机构设置方案不适宜于项目的建设或运营，项目法定代表人、经营管理层不能胜任项目的组织与管理而影响项目的实施。3.设计风险设计缺项、概算不全，设计方案变动造成工程量增加、工期延长，人工、材料、机械台班、各种费率、利率的提高、征地拆迁工作条件的改变等，从而增25、加投资形成风险。针对本项目还存在医疗设备未科学配备从而无法达到既有效率、效益的设计风险。4.建设风险主要包括群众抵制项目建设、项目建设期间对周围环境造成影响及管理不到位，出现安全事故、质量事故、材料供应不到位、分包商14违约等造成管理成本增加、工期延长、整改等给项目建设带来的风险。5.投融资及财务风险因融资政策环境等变化，利率、汇率变动导致融资成本升高，融资条件变化，项目融资困难，项目建设资金不能及时到位，导致项目停工，工期拖延甚至被迫终止。6.法律政策风险因国家或地方政策法律变化影响项目融资、建设、运营等方面导致项目风险。特别是医疗卫生体制改革导致本项目产生运营风险，务川自治县卫生和计划生育26、局作为公益性非盈利医疗机构，采用 PPP 模式后，医疗收入作为使用者付费直接支付给项目公司存在一定政策风险。7.不可抗力风险不可抗力风险由不能合理预见的自然灾害（如地震、洪水、台风等）、病疫等事件导致本项目失败或财政收入大幅度减少的风险和由于不可预见的战争、暴乱、罢工等事件发生导致本项目失败或财政收入大幅减少的风险两大类。8.政治风险因政治环境因素及地方主官变化带来对项目履约的风险。9.运营风险可行性缺口补助支付不及时不到位或运营未达到预期收益，运营商违约、维护成本超支、设备质量问题、运维技术要求改变造成风险。1.5.21.5.2 风险分配原则风险分配原则151.最优风险分配原则在尊崇法律法规27、和公共利益考虑的前提下，风险应考虑由哪一方承担最有效率，给能够以最小成本、最有效管理风险哪一方承担，并且给予风险承担方选择如何处理和最小化该等风险的权利。2.风险收益对等原则既关注社会资本对于风险管理成本和风险损失的承担，又尊重其获得与承担风险相匹配的收益水平的权利。承担风险一方对控制该风险有更大的经济利益或动机。3.风险可控原则风险分配应按项目参与方的财务实力、技术能力、管理能力等因素设定风险损失承担上限，并且风险承担一方对该风险具有控制力，风险不宜由任何一方承担超过其承受能力的风险，以保证双方合作关系的长期持续稳定。除以上基本原则外，风险分配还要考虑以下两方面因素：一是承担风险一方能够将该28、风险合理转移（例如通过购买保险等）。二是如果风险最终发生，承担风险一方不应将由此产生的费用和损失转移给合同相对方。1.5.31.5.3 风险分配和防范风险分配和防范按照财政部推广应用 PPP 模式的政策导向，结合本项目风险情况，本项目的风险分配建表 3-1 所示。风险分配表风险分配表风险类型风险类型表现形式表现形式政府承政府承担担社会资社会资本本项目公项目公司司16风险类型风险类型表现形式表现形式政府承政府承担担社会资社会资本本项目公项目公司司项目审批风险规划、立项、可研、环评、土地、等手续是否顺利批复，征收工作是否按工期要求顺利完成。组织机构风险项目组织设置方案不适于项目的建设或运营项目公司29、法定代表人、企业管理层不能胜任项目的组织与管理影响项目的实施管理层审查决策的周期比预算期的时间长缺乏必要的规范，导致工作失误与重复工作非技术的第三方的工作（如预算批准、设备采购批准）时间比预期的延长设计风险设计缺项、概算不全、技术不成熟、不合理。建设风险因群众抵制项目建设项目建设期间对周围环境造成影响安全、施工质量、材料质量、人工成本、管理成本、缺陷劳务争端、变更、分包商违约等。投融资及财务风险建设资金不能及时到位政策/法律变更风险国家和地方政策法律变化。不可抗力风险不能预见、不能避免并不能克服的客观情况所带来的风险，如地震、洪水等自然灾害。政治风险政治环境的变化、主政官员的更迭。运营风险人工30、材料价格上涨、合理使用范围内的建筑的工程损坏、运营成本超支、维护成本超支及政府可行性缺口补助不及时等1.5.41.5.4 风险防范措施风险防范措施17由于 PPP 项目合作周期长，在合作期内，双方无法预知所有可能存在的风险，为降低项目风险，政府和社会资本方应本着友好和开放的合作关系，及时协商解决争议事宜，对本项目而言，风险的防范措施如下：1.项目审批风险：该项目规划、立项、可研、土地等相关手续的审批由务川县相关职能部门依法依规审批，务川县政府加强统筹协调推进，促进项目尽快落地。2.组织机构风险：成立领导小组，要求有关职能部门负责人参与领导小组负责进行相关决策。项目组成员定时与项目主管单位和联31、系单位汇报计划实施情况，及时上报项目过程中发生的风险、需求、问题。3.设计风险：委托具有相关设计经验的综合设计最高等级的资质单位进行设计。4.建设风险：做好当地群众的宣传教育工作，积极配合项目建设；施工建设期间尽量降低对当地环境的破坏程度；可要求购买有关商业保险、提交建设期履约保函等；政府方通过项目管理单位、审查设计/施工单位（如需）的遴选文件等方式加强过程监督；项目公司应根据一般审慎原则运营项目，保证项目基础设施的工程质量；加强安全督察管理；加强质量进度控制。5.投融资及财务风险：明确项目资本金的最低额度，投入时间和使用计划；要求社会资本在项目公司不能融资时提供借款补充担保解决融资；在采购环32、节资格条件设置中选择具备较强财务能力和筹资能18力的社会资本为合作伙伴；项目公司加强财务制度的建设完善财务的管理机制。6.政策/法律变更风险：加强法制意识，合理设计应对机制，减小该风险对本项目造成的影响。7.不可抗力风险：加强预防和建立应急管理机制。8.政治风险：加强合同管理，提高项目各方的履约意识。9.运营风险：将政府补助纳入财政中长期预算、通过人大决议。同时加强协调，注重前期调研，在采购环节要求社会资本方具有较强的建设和运营经验。项目还可以通过设立违约金、履约保函、移交保函、运营维护保函、应急费用、无条件支付合同、应急储备金、保险等方式应对风险。2.2.财政承受能力论证财政承受能力论证2.33、12.1 论证依据论证依据1.2.1 国务院关于加强地方政府性债务管理的意见（国发201443 号）；1.2.2 国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见（国发201460 号）；1.2.3国务院办公厅转发财政部、发展改革委、人民银行关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见的通知（国办发201542 号；1.2.4国务院办公厅关于改善农村人居环境的指导意见（国19发办201425 号）；1.2.5 国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）；1.2.6 国家发展改革委关于印发传统基础设施领域实施政府和社会资本合作项目工作导则的通34、知（发改投资20162231 号）；1.2.7 国家发展改革委国家开发银行关于开发性、金融支持特色小(城)镇建设促进脱贫攻坚的意见（发改规划2017102 号）；1.2.8 财政部关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知（财金201476 号）；1.2.9 财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）；1.2.10 财政部关于规范政府和社会资本合作合同管理工作的通知（财金2014156 号）；1.2.11 财政部财政部关于在公共服务领域深入推进政府和社会资本合作工作的通知（财金201690 号）；1.2.12 财政部等 20 部委关于联合公布第三35、批政府和社会资本合作示范项目加快推动示范项目建设的通知（财金201691 号）；1.2.13关于进一步规范地方政府举债融资行为的通知（财预201750 号）;1.2.14 财政部下发了关于坚决制止地方政府以政府购买服务的名义违法违规融资的通知（财预201787 号）；1.2.15 财政部下发了关于规范政府和社会资本合作（PPP）综20合信息平台项目库管理的通知（财办金201792 号）；1.2.16贵州省医疗机构设置规划（2012-2015）；1.2.17 中共贵州省委贵州省人民政府关于大力推动医疗卫生事业改革发展的意见（黔党发201518 号）；1.2.18 国家、贵州省、遵义地区其他相关法36、律、法规、条例及管理办法。2.22.2 折现率基准日及折现率折现率基准日及折现率折现基准日期设定为 2016 年 11 月 1 日，参照同期地方政府国债收益率及中长期基准利率 4.9%适当上调，确定为 5%。2.32.3 责任识别责任识别在 PPP 项目全生命周期的不同阶段，对应政府承担不同的支出责任，财政支出责任主要包括股权投资、运营补贴、风险承担、配套投入四个方面。2.3.12.3.1 股权投资支出股权投资支出本项目报批总投 24770.19 万元，项目公司注册资本金为4954.038 万元，政府出资代表以现金出资 148.62 万元，持有项目公司 3%股权；中标社会资本以现金出资 48037、5.418 万元，持有项目公司97%股权。本项目的股权结构符合 2014 年 12 月 30 号财政部颁布的PPP 项目合同指南（试行）中政府在项目公司中的持股比例应当低于 50%，且不具有实际控制力及管理权的要求。2.3.22.3.2 政府承担运营补贴政府承担运营补贴21本项目为可行性缺口补助项目，政府承担补助缺口的责任。2.3.32.3.3 风险承担支出风险承担支出政府承担风险带来财政或有支出责任。本项目主要是法律分险、政策风险、不可抗力风险等因政府方原因导致项目合同终止等突发情况，产生财政或有支出责任。2.3.42.3.4 配套投入支出配套投入支出配套投入支出责任包括土地征收和整理、建设38、部分项目配套设施、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的对接等。2.42.4 支出测算支出测算2.4.12.4.1 股权投资支出股权投资支出项目公司注册资本金为金 4954.038 万元，政府出资代表以现金出资 148.62 万元，持有项目公司 3%股权；中标社会资本以现金出资4805.418 万元，持有项目公司 97%股权。股权投资支出=项目资本金政府方占项目公司股权比例=4954.038 万元3%=148.62 万元股权投资在建设期全部投资完成，建设期 2 年。2.4.22.4.2 运营补贴支出运营补贴支出政府承担的运营补贴费=社会资本方投资收益-使用者付费社会资本方投资收益=可用性服务费39、+运维绩效服务费1.可用性服务费：建设期投资金额 24770.19 万元，项目运营期2218 年，根据务川县确定的综合资金成本年化 7%。2.项目运维绩效服务费=运营成本*（1+6%）。3.政府承担付费责任，见表 11-6：政府付费表。表表 11-611-6：政府付费表：政府付费表年份可用性服务费运维绩效服务费使用者付费政府补贴建设期建设期12462.47474.231404.761531.9422462.47749.151670.481541.1332462.47764.131945.481281.1142462.47779.412230.051011.8352462.47795.0023340、5.03922.4462462.47810.902585.55687.8272462.47827.122627.31662.2882462.47843.662669.97636.1692462.47860.532713.55609.46102462.47877.742758.07582.15112462.47895.302946.52411.25122462.47913.202992.99382.69132462.47931.473040.46353.48142462.47950.103088.96323.60152462.47969.103138.52293.05162462.47988.441、83238.69212.26172462.471008.253290.44180.28182462.471028.423343.31147.58合计44324.4415466.1948020.1411770.502.4.32.4.3 风险承担支出风险承担支出本项目存在法律风险、政策风险、不可抗力风险等政府需承担的财政或有支出责任。该部分风险带来的或有支出责任具有不可预知性和难于量化的特点，同类型项目相关历史数据收集困难，风险发生概23率及损失难以估量，根据财金201521 号文：“在各类风险支出数额和概率难以进行准确测算的情况下，可以按照项目的全部建设成本和一定时期内的运营成本的一定确定风险承42、担支出”。由于项目的风险概率和风险后果值难以预测，因此风险承担成本结合本项目实际，采用比例法进行测算。本项目设定总风险为项目投资和运营成本的 3%，其中政府所占风险比例为 3%。政府方项目风险见下表：风险分担表风险分担表（单位：万元）（单位：万元）年限建设成本运营成本合计政府风险支出112385.100.0012385.1011.15224770.190.0024770.1922.29324770.19447.3925217.5822.70424770.19706.7425476.9322.93524770.19720.8825491.0722.94624770.19735.2925505.443、822.95724770.19750.0025520.1922.97824770.19765.0025535.1922.98924770.19780.3025550.4923.001024770.19795.9125566.1023.011124770.19811.8225582.0123.021224770.19828.0625598.2523.041324770.19844.6225614.8123.051424770.19861.5125631.7023.071524770.19878.7425648.9323.081624770.19896.3225666.5123.10172477044、.19914.2525684.4423.121824770.19932.5325702.7223.131924770.19951.1825721.3723.152024770.19970.2025740.3923.172.4.42.4.4 配套支出配套支出本项目配套投入支出已列入项目的建设成本，故不考虑配套投入支出责任。242.52.5 测算结果测算结果2.5.12.5.1 支出责任测算支出责任测算财政支出金额表财政支出金额表单位：万元单位：万元2.5.2.5.2 2 财政支出预测财政支出预测（1）务川自治县近五年一般公共预算支出统计表根据务川自治县财政局提供的年度财政支出完成情况数据，务川自45、治县 20122017 年地方财政一般公共预算支出、增长率及年平均增长率见下表所示。年度股权支出政府承担补贴支出风险支出配套投入支出政府支出合计2018149.818011.150160.9720190022.29022.29202001531.9422.7001554.64202101541.1322.9301564.06202201281.1122.9401304.05202301011.8322.9501034.7820240922.4422.970945.4120250687.8222.980710.8020260662.2823.000685.2820270636.1623.010646、59.1720280609.4623.020632.4820290582.1523.040605.1920300411.2523.050434.3020310382.6923.070405.7620320353.4823.080376.5620330323.6023.100346.7020340293.0523.120316.1720350212.2623.130235.3920360180.2823.150203.4320370147.5823.170170.7525务川自治县 2018-2037 年一般公共预算支出测算年份一般公共预算支出增速%备注2012 年151,938.0020.4147、2013 年187,666.0023.51前五年平均增速 15.8%新体制核算2014 年204,035.008.722015 年248,492.0021.792016 年263,534.006.052017 年313,456.0018.94根据2013年到2017年务川自治县一般公共预算支出增长的情况看，平均增长 13.27%，按照我国目前宏观政治调控和经济的走向，未来务川自治县一般公共预算支出按下表进行预测：务川自治县未来务川自治县未来一般公共预算支出（预测）一般公共预算支出（预测）年份一般公共预算支出增速%2018 年354,205.2813.002019 年400,251.97202048、 年452,284.722021 年511,081.742022 年577,522.362023 年641,049.8211.002024 年711,565.30262025 年789,837.482026 年876,719.612027 年973,158.772028 年1,060,743.059.002029 年1,156,209.932030 年1,260,268.822031 年1,373,693.022032 年1,497,325.392033 年1,602,138.177.002034 年1,714,287.842035 年1,834,287.992036 年1,962,688.149、42037 年2,100,076.31（2）本项目开展后务川县 PPP 项目财政支出情况本项目全生命周期中务川县政府承担的支出责任及或有风险支出责任占一般公共预算支出责任情况见下表：PPPPPP 项目财政支出责任表项目财政支出责任表年份一般公共预算支出（万元）本项目支出责任(万元)其它 PPP 项目支出责任总支出责任本项目占一般预算支出比例支出责任占一般公共预算支出的百分比2018354,205.28160.977851.728012.690.05%2.26%2019400,251.9722.297936.117958.40.01%1.99%2020452,284.721554.648034.50、949589.580.34%2.12%272021511,081.741564.0612235.2513799.310.31%2.70%2022577,522.361304.0512232.2613536.310.23%2.34%2023641,049.821034.7812185.6013220.380.16%2.06%2024711,565.30945.4112142.1013087.510.13%1.84%2025789,837.48710.8012095.8212806.620.09%1.62%2026876,719.61685.2811687.9112373.190.08%1.41%51、2027973,158.77659.1711700.3212359.490.07%1.27%20281,060,743.05632.4811712.8312345.310.06%1.16%20291,156,209.93605.1911725.4112330.60.05%1.07%20301,260,268.82434.3011738.0512172.350.03%0.97%20311,373,693.02405.768274.938680.690.03%0.63%20321,497,325.39376.568287.358663.910.03%0.58%20331,602,138.1734652、.708299.958646.650.02%0.54%20341,714,287.84316.178312.748628.910.02%0.50%20351,834,287.99235.398325.738561.120.01%0.47%20361,962,688.14203.438326.918530.340.01%0.43%20372,100,076.31170.758340.288511.030.01%0.41%2.62.6 行业和领域平衡性评估行业和领域平衡性评估务川县已实施的 PPP 项目涉及污水、垃圾等，均为 PPP 模式适用的行业和领域范围，且项目在各领域分布均衡。282.72.7 财政承受能力论证结论与建议财政承受能力论证结论与建议2.7.12.7.1 结论结论本项目政府支出责任占务川一般公共预算支出比例小于 10%，务川包含本项目在内的所有 PPP 项目年度公共财政支出总额占一般公共预算支出的比例均小于 10%，在财政承受能力范围内；从行业和领域均衡性上看，目前整个务川在公共服务领域采用 PPP 模式的空间很大，说明本项目适宜采用 PPP 模式。财政承受能力评价结论为：通过。2.7.22.7.2 建议建议建议实施机构按照现行 PPP 相关法律法规，加快启动项目，确保项目尽快落地，尽早形成示范效应。