1、长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPPPPP 项目项目实施方案实施方案漳州中财嘉丞咨询有限责任公司二一七年五月漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-1-目目录录一、方案编制说明一、方案编制说明.-1-（一）实施方案编制依据.-1-（二）实施方案编制原则及其他.-3-二、项目概况二、项目概况.-4-（一）项目名称.-4-（二）项目基本情况.-4-（三）项目建设内容.-4-（四）项目采用 PPP 模式的必要性和可行性分析.-5-（五）经济技术指标.-13-（六）项目公司的设立.-14-（七）项目2、其他要求.-14-三、风险分配基本框架三、风险分配基本框架.-16-（一）风险分配基本原则.-16-（二）PPP 项目风险分配框架图.-19-四、项目运作方式四、项目运作方式.-22-五、项目交易结构五、项目交易结构.-24-（一）项目投融资结构.-24-（二）项目回报机制.-24-（三）社会资本退出机制.-28-六、核心边界条件六、核心边界条件.-28-（一）项目合作期限.-28-（二）合作范围.-29-（三）项目获取方式.-29-（四）注册资本金及持股比例.-29-（五）产出标准和绩效考核.-30-（六）项目融资资金.-30-（七）移交标准.-30-七、社会资本的选择七、社会资本的选择.-3、31-（一）采购方式确定.-31-（二）资格预审.-32-（三）评标办法及流程.-34-八、合同体系八、合同体系.-36-（一）合同体系.-36-（二）PPP 项目合同的主要事项.-37-（三）履约保障边界.-38-（四）调整衔接边界.-38-漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-2-九、监管架构九、监管架构.-40-（一）项目监管主体.-40-（二）项目监管内容和方式.-41-十、财务测算分析十、财务测算分析.-44-（一）财务测算目的.-44-（二）财务测算假设.-46-（三）成本预测.-47-（四）收入预测.-48-（五）财务评价结论4、.-48-十一、结论及建议十一、结论及建议.-51-附表一：项目还本付息表附表一：项目还本付息表.-53-附表二：无形资产摊销表附表二：无形资产摊销表.-54-附表三：税金估算表附表三：税金估算表.-55-附表四：内部收益率附表四：内部收益率.-56-漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-1-一、方案编制说明一、方案编制说明（一）实施方案编制依据（一）实施方案编制依据1、法律、行政法规依据：（1）中华人民共和国预算法；（2）中华人民共和国政府采购法；（3）中华人民共和国招标投标法；（4）中华人民共和国建筑法；（5）中华人民共和国公司法；（65、）中华人民共和国合同法；（7）中华人民共和国政府采购实施条例；（8）中华人民共和国招标投标法实施条例；（9）其他相关法律法规；2、政策依据：（1）国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见（国发201460号）；（2）国务院 关于加强地方政府性债务管理的意见（国发201443号）；（3）国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724号）；（4）国家发展改革委政府和社会资本合作项目通用合同指南；（5）财政部关于政府和社会资本合作模式操作指南（试行）（财金2014113号）；漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目6、实施方案-2-（6）财政部关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知（财金201476号）；（7）财政部政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库2014215号）；（8）财政部关于政府和社会资本合作示范项目实施有关问题的通知（财金2014112号）；（9）建设部市政公用事业特许经营管理办法（中华人民共和国建设部令第126号）；（10）关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见（国发办201542号）；（11）国务院关于加强城市基础设施建设的意见（国发201336号）；（12）国家发改委关于当前更好发挥交通运输支撑引领经济社会发展作用的意见（发改基础2015969号）；（137、）关于规范政府和社会资本合作合同管理工作的通知（财金2014156号）（14）福建省人民政府关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点的指导意见(闽政201447号)；（15）福建省人民政府办公厅关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点扶持政策的意见(闽政办201569号)；（16）漳州市人民政府办公室关于印发漳州市推进政府和社会资本合作（PPP）试点工作（修订）的通知(漳政办201664号)；漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-3-（17）财政部、国家发展改革委、住房和城乡建设部污水处理费征收使用管理办法（财税2014151 号）；（188、）财政部、住房和城乡建设部关于市政公用领域开展政府和社会资本合作项目推介工作的通知（财建201529 号）；（19）财政部、环境保护部关于推进水污染防治领域政府和社会资本合作的实施意见（财建201590 号）；（19）国家发展改革委关于切实做好传统基础设施领域政府和社会资本合作有关工作的通知(发改投资20161744号)；（20）关于进一步做好重大市政工程领域政府和社会资本合作PPP创新工作的通知（发改投资2017328号）（21）其他政策依据；（22）本项目各可行性研究报告及相关资料；（二）实施方案编制原则及其他（二）实施方案编制原则及其他1、严格执行国家法律、法规、规章和政策规定的原则；29、项目的实施遵循公平、诚信和公共利益优先的原则；3、在政府和社会资本人之间直接合理地分配项目风险原则；4、明确政府和社会资本人之间的权利和义务，对项目实施提供强有力保障；5、本方案所提金额如无明确标注均为人民币人民币金额。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-4-二、项目概况二、项目概况（一）项目名称（一）项目名称长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目（以下简称“项目”或“本项目”）。（二）项目基本情况（二）项目基本情况长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目为新建项目新建项目，主要建设长泰县各乡镇场区近三年污10、水管网建设工程和相配套的泵站和污水提升泵。项目总投资约 43381.9743381.97 万元人民币万元人民币。（三）项目建设内容（三）项目建设内容1、项目建设地点：长泰县；2、项目建设规模及内容：本项目主要建设内容为长泰县各乡镇场区近三年污水管网建设工程和相配套的泵站和污水提升泵站建设：（1）污水管网：分三年在武安镇、陈巷镇、古农农场、兴泰工业区及岩溪镇建设污水管网总长 88.272km88.272km，其中 2017 年实施管道 19.255km，2018 年实施管道 27.332km，2019 年实施管道 41.685km。（2）建设污水提升泵站 4 座，建设污水提升泵站 4 座，其中 11、2017 年新建古农农场 1#提升泵站（3000m3/d）、武安镇山前污水泵站（7000m3/d）；2018 年新建古农农场 2#提升泵站（3000m3/d）；2019 年新建古农农场 3#提升泵站（3000m3/d）。3、工程总投资 43381.97 万元。其中：工程部分费用 33139.28 万元，漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-5-贷款利息 2631.03 万元，第二部分工程建设其他费用 4518.07 万元（其中征地款 1000 万元，建设单位管理费 473.96 万元，建设工程监理费600.21 万元,其他费用 2443.912、 万元），基本预备费 3012.59 万元，铺底资金 81.00 万元。4、项目建设期：3 3 年年。（四）项目采用（四）项目采用 PPPPPP 模式的必要性和可行性分析模式的必要性和可行性分析1、采用 PPP 模式的优势（1）有效控制建设费用的超支公共部门和私人企业在初始阶段共同参与项目的识别、可行性研究、融资等项目建设过程,保证了项目在技术和经济上的可行性，缩短前期工作周期,使项目费用降低。而且PPP模式只有当项目已经完成并得到政府批准使用后，私营部门才能开始获得收益,因此PPP模式有利于提高效率和降低工程造价,降低项目完工风险和资金风险，更好地将民间资本和政府工作结合起来，推动社会事业建13、设。（2）有利于转换政府职能，减轻财政负担政府负责政策制定与规划，而由民间组织落实运营服务，这样不仅可以将民间力量引入公共服务的进程当中，强化公民意识与社会认同感，同时也能提高资源使用效能和建设、运营效率，使政府从过去的基础设施公共服务提供者转化为监管者，从而保证建设及服务质量。通过对现有公共服务提供方式进行更有效的公私合作改革，可推动私营部门在公共服务收费固定的情况下降低供给成本；对因提供公共服务而形成的政府债务，可通过更有效的PPP合同进行债务重组；通过让社会资本进入一些具有自然漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-6-垄断性质、过去以14、政府资金和国企投资为主导的领域，达到发挥财政资金的引导作用，调动社会资本并发挥各自优势，达到减轻政府财政负担的目的。（3）促进投资主体的多元化利用私营部门来提供资产和服务能促进投融资体制改革，同时推动在项目设计、施工、管理等方面的革新,提高公共工程的建设和管理水平，提高办事效率,传播先进管理理念和经验，提高地方政府的战略规划、项目管理和谈判能力，并掌握管理长期、复杂合同的技能。（4）帮助政府改善发展模式政府部门和民间机构可以取长补短，发挥政府部门和民营机构各自的优势，弥补双方不足，形成长期互利，以最佳效率为公众提供高质量的服务，促进社会整体进步。（5）提高项目投资效率与普通项目相比，PPP项目15、的债权和股权投资者往往会对项目进行更严格的尽职调查。市场规律会迫使投资者尽可能提高项目质量，以确保项目的商业可行性。私营合作者承担设施的维护和运营成本，有助于提高项目的设计和施工质量，促使其为项目引入新的技术、技巧、专业知识和经验，优化项目投资和维护方案，将项目成本最小化，从而减少公共资金预算，避免低效投资。（6）合理分配风险PPP在项目初期就可以实现风险分配,同时由于政府分担一部分风险,使风险分配更合理,减少了承建商与投资商的风险,从而降低了融资难度,漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-7-提高了项目融资成功的可能性。政府在分担风险的同16、时也拥有一定的控制权，有利于降低项目建设、运营成本。完善的PPP项目能基于竞争将各种项目风险分配给应对能力最强的参与者，从而提高资源使用效率。（7）有利于提高公共部门管理水平为实施PPP项目，政府部门应以全新方式统筹推进，并启动相应改革。利用PPP项目提高公共服务领域的竞争程度，完善公共采购服务。由于PPP是一种长期项目模式，其发展需要牢固的政策基础、长期的政治承诺以及稳定、可预测的法律和监管框架，这就要求政府部门必须严格财政纪律，做可信的合作者。这种来自外部市场的压力会提升政府部门的管理水平。（8）经济发展带动能力强在目前我国经济增长步入“新常态”，宏观经济下行影响，各地基础设施投资压力较大17、，能够引入、盘活社会资本的PPP模式在地方政府融资过程中势必发挥重要作用。一方面可以缓解城镇化建设的资金压力，另一方面或将成为地方融资平台转型的方向。（9）促成公共利益最大化PPP模式的应用范围一般是落在基础设施领域，在建设过程中和竣工后，设备升级、专业维护等方面的配套服务与其建设密不可分，且基础设施具有长期使用的特征，相关配套服务不是一次、两次能够解决，而是一个长期的合作过程，把相关维护、升级等配套服务交由社会资本方承担，使PPP项目较政府采购而言呈现出“工程”加“服务”的升级特点，形成有效激励约束机制，提高社会效益和经济效益，促成公共利益最大化。（10）降低地方政府的债务风险漳州中财嘉丞咨18、询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-8-本项目采用PPP模式，一方面项目公司对于项目投资的风险、收益完全自担，政府对项目的投资规模在初期就得以明确，政府的财政支出逐渐透明化。同时社会资本方的进入可以加快项目建设进程和提高投资效率，改善项目经营和管理水平，进而激励地方政府的支出与收益匹配，消除财政软约束，使地方债务朝着规范化方向发展；另一方面，社会资本方参与项目，有利于减轻地方政府投资支出压力。因此，项目采用PPP模式有利于降低地方政府的债务风险。（11）PPP模式有利于提高公共财政使用效率本项目将由社会资本方进行融资、建设和运营，提供公共服务。公共财政19、投入较少，较好的发挥了杠杆作用，在提高财政资金效率的基础上，采用PPP模式对加快新型城镇化建设有比较重要的意义。同时，由于捆绑了建设和经营，并以服务和产出付费，使得社会资本方能够发挥最大的能动性，通过创新、自我施压等措施避免项目成本超支。项目风险的合理分配和良好的合作机制也降低了项目失败的概率，避免了公共资源的浪费。（12）PPP模式有利于保障项目和公共服务质量项目采用PPP模式，社会资本方将组建项目公司，建设项目并提供公共服务，并将向融资方吸收融资。由社会资本方、政府方、融资方等组成的利益共同体比传统的开发模式更具有良好的内部协调能力。通过对社会资本技术经验的整合、服务创新的激励以及项目的约20、束，实现项目投资和管理层面的规模经济，从而降低同等质量公共服务的提供成本。（13）PPP模式有利于降低项目总体风险国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-9-（国发201460号）、国家发改委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改委投资20142724）、财政部关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知（财金201476号）等文件提出，政府和社会资本合作模式下，按照风险收益对等原则，在政府和社会资本间合理分配项目风险。项目采用PPP模式，项目公司将主要承担项目投资、融资、勘察设计21、建设、运营等风险，最大程度地减少了项目的商业风险；政府方从保护和促进公共利益的立场出发，负责项目总体策划，理顺各参与机构之间的权限和关系，为防范项目风险提供了有力保证。因此，本项目采用PPP模式有利于降低项目总体风险。2、本项目采用 PPP 模式的必要性（1）有利于化解地方政府债务压力在当前财政收入增速下降、政府性债务规范清理的形势下，政府在公共服务领域进一步投资的潜力和空间受到限制，本项目投资较大，如果全部由政府承担，财政压力较大，会给政府带来沉重的债务负担，若本项目采用 PPP 模式实施，可解决融资问题，且按地方政府存量债务纳入预算管理清理甄别办法（财预2014351 号）中明确“通过通22、过 PPPPPP 模式转化为模式转化为企业债务的，不纳入政府债务企业债务的，不纳入政府债务”。（2）有利于激发市场经济活力关于制订国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议 明确提出“发挥财政资金的撬动功能，创新融资方式，带动更多社会资本参与投发挥财政资金的撬动功能，创新融资方式，带动更多社会资本参与投资资，创新公共基础设施投融资体制创新公共基础设施投融资体制，推广政府和社会资本合作模式推广政府和社会资本合作模式”，本项目采用 PPP 模式实施，可以拓宽社会资本的投资领域，激发市场经济活漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-10-力。（3）可23、以提高本项目的运作效率在传统的政府投融资模式下，存在重投入、轻产出，重建设、轻运营维护，重准入、轻监管的问题，部分地区重复建设、公共设施使用效率不高等现象时有发生，影响公共服务的供给效率及实际效果，关于制订国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议中提出“创新公共服务提创新公共服务提供方式，能由政府购买服务的，政府不再直接承办，能由政府和社会资供方式，能由政府购买服务的，政府不再直接承办，能由政府和社会资本合作提供的本合作提供的，广泛吸引社会资本参与广泛吸引社会资本参与”。本项目采用 PPP 模式实施，有利于政企分开、政事分开、加快转变政府职能，让专业的人做专业的事，由社会资本负责本项目的建设和24、运营，社会资本会从全生命周期的角度考虑降低成本，并从全区域的角度统筹考虑本项目的运营维护，提高运营效率。（4）优化风险分配PPP 模式的风险主要在于政府部门与社会资本之间的风险分配和风险转移。PPP 模式在项目的准备阶段按照风险分配优化、风险收益对等和风险可控的原则进行风险分配，并通过 PPP 合同使风险分配方案转化为合同条款，通过风险分配机制使得政府与社会资本对各自的责权做出了划分，实现项目风险共担、合作共赢的目标。3、本项目采用 PPP 模式的可行性（1）采用PPP模式符合国家政策导向为降低政府债务负担，增加公共服务供给，推动投融资体制的改革，自2014年以来，财政部、发改委、国务院等相关25、政府部门，陆续出台一系漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-11-列政策文件支持在基础设施和公共服务领域使用政府和社会资本合作PPP模式，如财政部的关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113号）；国家发展改革委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724号）；国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会投资的指导意见（国发201460号）；政府采购竞争性磋商采购方式管理暂行办法（财库2014214号）；政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库2014215号）；PPP项目合同指南（试行）（财金26、2014156号）和中华人民共和国政府采购法实施条例等。（2）本项目合作期限和投资规模满足相关要求按关于进一步做好政府和社会资本合作项目示范工作的通知（财金201457号）“政府和社会资本合作期限原则上不低于政府和社会资本合作期限原则上不低于1212年年”、关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点的指导意见（闽政201447号）中提出“试点项目应长期合同关系比较简单试点项目应长期合同关系比较简单，投资金额一般在投资金额一般在1 1亿元以上亿元以上，一一轮合作期一般为轮合作期一般为10103030年年”和关于推进政府和社会资本合作（PPP）试点的通知（漳政办201546号）“投资金额一般在投资金27、额一般在1 1亿元以上的亿元以上的，一轮合一轮合作期一般为作期一般为10103030年年”要求，本项目合作期限为1515年年，项目总投资约为43381.9743381.97万元万元，项目合作期和投资规模均符合要求。（3）政府主体资格满足要求按 关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）中“政府或指定的有关职能部门或事业单位可作为项目政府或指定的有关职能部门或事业单位可作为项目实施机构实施机构”和关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）中“明确相应的行政管理部门、事业单位、行业运营公明确相应的行政管理部门、事业单位、行业运营公漳州中28、财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-12-司或其他相关机构，作为政府授权的项目实施机构司或其他相关机构，作为政府授权的项目实施机构”要求，本项目由长长泰县城乡规划建设局泰县城乡规划建设局作为本项目的实施机构，符合财政部和发改委对政府方主体资格的相关规定。（4）风险分配机制满足相关要求按关于规范政府和社会资本合作合同管理工作的通知（财金2014156 号）中“政府在项目公司中持股比例应当低于政府在项目公司中持股比例应当低于 50%50%，且不具有且不具有实际控制力和管理权实际控制力和管理权”要求，本项目社会资本在项目公司中的股权比例为 100%129、00%，满足相关要求。按关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）中“项目建设、运营风险由社会资本承担，项目建设、运营风险由社会资本承担，法律、政策调整风险由政府承担，自然灾害等不可抗力风险由双方共同法律、政策调整风险由政府承担，自然灾害等不可抗力风险由双方共同承担承担”和关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）中“原则上原则上，项目设计项目设计、建造建造、财务和运营维护等财务和运营维护等商业风险由社会资本承担，法律、政策和最低需求等风险由政府承担，商业风险由社会资本承担，法律、政策和最低需求等风险由政府承担，不可抗力等风险由政府30、和社会资本合理共担不可抗力等风险由政府和社会资本合理共担”的相关要求，本项目严格按照此风险分担原则制订风险分担方案，具体详见风险分配章节。（5）支付义务纳入财政预算且财政可承受本项目中政府的支付义务纳入长泰县年度财政预算，符合 关于在公共服务领域推广政府和社会资本合作模式指导意见（国办发201542 号）中“政府以运营补贴等作为社会资本提供公共服务的对价，以绩效评价政府以运营补贴等作为社会资本提供公共服务的对价，以绩效评价结果作为对价支付依据，并纳入预算管理结果作为对价支付依据，并纳入预算管理”和关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014113 号）中“项目合项目合同中31、涉及的政府支付义务，财政部门应结合中长期财政规划统筹考虑，同中涉及的政府支付义务，财政部门应结合中长期财政规划统筹考虑，漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-13-纳入同级政府预算，按照预算管理相关规定执行纳入同级政府预算，按照预算管理相关规定执行”的规定，通过财政支出责任测算，本项目和长泰县其他本项目和长泰县其他 PPPPPP 项目的财政支出占一般公共预算项目的财政支出占一般公共预算支出的比例少于支出的比例少于 10%10%，说明财政可以承受，具体详见“本项目财政承受能力论证报告”。（五）经济技术指标（五）经济技术指标1、本项目为市政污水32、管网及提升泵工程，采用“政府购买服务政府购买服务”的付费机制，即政府向社会资本方购买公共服务。长泰县政府长泰县政府将按照“可用性和绩效付费”模式向项目公司支付项目可用性和为保持项目可用性而需的运营维护服务费用。2、本项目采取“政府购买服务”模式，在此模式下，总体一次招标，中标社会资本方自身具备勘察设计资质和施工资质，可不进行二次招标。本项目由长泰县政府长泰县政府负责项目购买。县政府根据县城建局对项目公司的履约考核情况，向项目公司支付费用。3、政府支付项目的购买费用中，为保持项目可用性而需的运营维护服务，需要按照县城建局的考核评价，根据评价等级不同，政府支付标准也不同。自项目保修期满起，每年度支33、付一次。考核标准将作为政府筛选社会资本方的谈判条件，并通过合同进行约定。该工程项目的运营维护费用将在整体PPP项目进入运营维护日后按PPP项目合同约定每年度一次性支付。4、项目关键财务管理数据要求如下：（1）本项目设定合作期限：合作期 15 年（建设期 3 年，运营期 12年）；漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-14-（2）建设期资金成本以当期央行五年以上贷款基准率为基准上浮不超过 10%（不含），将作为政府筛选社会资本方的采购条件进行谈判。（3）经营期综合回报率为 7.0%7.0%以下以下，将作为政府筛选社会资本方的采购条件进行谈判。34、（4）建安费以施工图预算财政审核价为基数，下浮 5%5%以上。以上。（5）年综合运营维护费费率以 2%为上限，作为报价竞价点之一。（六）项目公司的设立（六）项目公司的设立注册资金：50005000 万元万元注册地：漳州市长泰县股东结构：社会资本方占股 100%组织形式：有限责任公司成立时间：在PPP 合作协议签订之日起 20 天内成立职责范围：全面负责本项目的投资、融资、勘察设计、建设、运营、维护、移交及 PPP 项目合同约定的其他内容等。（七）项目其他要求（七）项目其他要求1、项目合作期结束后，项目公司需将项目无偿交付给长泰县政府或其指定的其他机构，政府不承诺回购项目公司股权。2、项目公司对35、外融资必须满足以下条件：（1）自有资本不低于项目总投资 30%，融资比例不得超过项目总投资的 70%；（2）融资只能用于本项目建设；3、政府方有权就上级补助资金及其下达的阶段额度相应抵减相关费漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-15-用。4、政府方可参与股东决策，且具有一票否决权。5、项目合作期间，社会资本方不得将项目公司经营权和股权交易给任意第三方。如确实无法继续经营，须经县政府同意后，可在县政府审核后，按照双方约定的方式，进行转移，但原始资方不得将全部股权转让，并需要承担连带责任直至项目合作期终止。项目经营期满，项目公司依法定程序清算36、，依法注销解散。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-16-三、风险分配基本框架三、风险分配基本框架（一）风险分配基本原则（一）风险分配基本原则按照风险分配优化、风险收益对等和风险可控等原则，综合考虑政府风险管理能力、项目回报机制和市场风险管理能力等要素，在政府和社会资本方之间合理分配项目风险。1、政策、法律变化风险政策、法律风险指由于项目公司外部政策、法律环境发生变化或政策、法律主体的作为及不作为等，而对项目公司造成负面政策、法律责任或后果的可能性。本项目属于市政工程项目，有关市政项目的监管政策变化，涉及污水管网、提升泵建设及运营方面的土37、地、税务、环保标准等方面的法律法规的不利变化都将导致项目公司额外支出增加，而通常政府方对该风险就有较强的控制能力，因此本项目的法律变更风险主要由政府方承担。2、土地获取风险土地获取风险指由于项目建设、运营所需的场地、相关通道等无法获取及对宗地出让条件、控规指标、宗地地上地下及周边各类附着物及其隐含利害影响了解不全面、不准确而导致的风险。通常政府方对土地的可获取性具有较大的控制力，因此本项目的土地获取风险由政府方承担。如果是因为社会资本方没有按约定缴交征迁费用而导致土地无法获取，则土地获取风险由社会资本方承担。3、审批延误风险项目公司实施 PPP 项目需要履行相关行政审批程序，只有获得相应的批准38、或备案才能保证 PPP 项目的合法合规实施。由于 PPP 项目的审批程序漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-17-比传统的项目复杂，花费的时间较长，成本也较高，且涉及的利益主体多，批准之后，项目公司对项目的规模、交易结构、投融资结构、建设、运营等进行必要商业调整非常困难，从而给项目正常运作带来影响。在本项目中，政府方对相关审批程序最有控制力且最有效率，因此本项目审批延误风险主要由政府方承担。如果是社会资本方单方面原因，在政府催促下还拖延甚至不去报批情况下，本部分风险由社会资本方承担。4、政府决策风险决策风险，是指在决策活动中，由于主、客体39、等多种不确定因素的存在，而导致决策活动不能达到预期目的的可能性及其后果。对决定采用 PPP 模式的项目，在实施过程中涉及诸多政府决策，由于PPP 是新生事物，多数政府官员缺乏 PPP 的运作经验、不熟悉 PPP 的复杂程序、对项目信息了解不充分，前期准备不足，可能造成项目决策失误。本项目中，政府方对该风险的控制力较强，因此由政府方承担该风险。5、通货膨胀风险通货膨胀风险又称购买力风险，是指投资完成后所收回的资金与初始投入的资金相比，购买力降低给投资者带来的风险。本项目的通货膨胀风险是指由于项目材料、工资、管理费用等综合物价变动引起的产品、服务价格变动而带来的或有损失。因此在本项目中，社会资本方40、承担通货膨胀风险。6、政府支付风险政府支付风险指政府无法按时支付政府付费与补贴带来的风险。根据漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-18-实施方案，本项目的社会资本回收模式是由政府购买服务的形式，分 12年偿还项目公司的总投资本金，并每年以年初本 PPP 项目总投资余额（扣除政府方已归还本金后余额）为计费基数，采用综合回报率法计算运营期间各年度综合收益回报，同时，自项目交付使用第一年起，需根据绩效考核情况支付项目维持可用性所需的运营维护服务费用。因此，在本项目中，政府须承担无法按期支付社会资本方政府付费与补贴金额的风险。7、非竞争性风险在 41、PPP 模式下，对特许经营项目，社会资本方通常会就项目经营与政府进行非竞争性约定。本项目运营期内项目使用实行政府购买服务，故本项目的非竞争性风险较小。8、合约/管制风险PPP 合同是保障项目成功运营的核心要件，从政府角度来看，订立的合同要在风险分担和利益分配方面兼顾公平与效率，要详尽责任分担、收益分享、风险分摊、项目监督等多方面的内容。在合同履行方面，政府要充分履行项目监督职能，确保社会资本履行合同条款，遵循契约精神，保证社会资本在履行项目出资、建设、工程质量、工程进度和运营管理等方面的承诺。同时在项目运行过程中要避免因缺乏监督导致的资产过度使用，致使在项目合作期期满后转交的资产无法继续进行使42、用。由双方共同承担该风险。9、社会环境风险在污水处理基础设施项目中，污水处理量预测的准确性将影响项目建设规模与技术标准确定的适应性，服务水平的提高，以及费用的收取。由漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-19-于项目前期的论证包括可研报告论证、初步设计方案确定等均由政府方负责，因此，由政府方和社会资本方共同承担该风险。10、社会其他影响风险社会其他影响风险主要包括社会舆论、社会治安带来的风险，主要是指由于各种原因导致公众利益得不到保护、受损，或者公众主观认为自身利益受损，从而引起的群众上访、舆论媒体的负面报道甚至公众阻抗项目建设造成的风险。43、因此，由政府方承担本风险。但如果是因为社会资本方在施工过程中与当地群众或施工员工产生的纠纷等情况，该风险则由社会资本方承担。11、不可抗力风险PPP 项目不可抗力风险是指不能预见、不能避免并不能克服的风险，无法通过技术、经验、预先判断来规避，主要包括地震、火灾、洪水、罢工、战争、暴动等。因此，不可抗力条款已成为 PPP 项目合同中一个重要的免责条款，用于明确一些双方均不能控制又无过错的事件的范围和后果。根据财政部颁发的PPP 项目合同指南（试行）的指导意见，当发生不可抗力时间持续或累计达到一定期限，任何一方可主张终止 PPP 项目合同。因此在本项目中，政府方与社会资本方共同承担不可抗力风险。因44、此，项目公司可以通过购买保险方式来合理规避风险。（二）（二）PPPPPP 项目风险分配框架图项目风险分配框架图基于风险分配原则，综合考虑长泰县政府和社会资本方对风险承受和管理能力，本项目的风险分配机制如下表所示：漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-20-长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPPPPP 项目项目主要风险分配机制表主要风险分配机制表风险类别风险类别政府承担政府承担共同承担共同承担社会资本承担社会资本承担政治风险1政治反对2政局稳定3宏观经济变化4征用/公有化5法律变更6审核获得/45、延误7行业规定变化建设风险8融资工具可及性9设计不当10分包商违约11工程/设计质量12工地安全13劳资/设备的获取14劳工争端/罢工15土地使用16效率低/材料浪费17建造成本超支18完工风险19融资成本高20技术不过关21考古文物保护22地质条件23场地可及性/准备24工程/运营变更25公共设备服务提供运营风险26运营成本超支27维护成本高28维修过于频繁29运营效率低30设备维护状况31移交后设备状况32项目公司破产33合同文件冲突34第三方延误/违约35设施所有权收益36收益不足漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-21-风险类别风46、险类别政府承担政府承担共同承担共同承担社会资本承担社会资本承担风险37收费/税收变更38市场需求变化39市场竞争宏观经济风险40通货膨胀41利率变化42外汇风险其他风险43不可抗力44剩余风险漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-22-四、项目运作方式四、项目运作方式鉴于本项目为新建项目新建项目，且需要通过引入社会资本投资人解决本项目融资问题，本项目采用政府和社会资本合作（PPP）模式，具体运作方式为“建设建设-运营运营(维护维护)-)-移交移交”，且为工程总承包模式且为工程总承包模式，故采用故采用 BOT+EPBOT+EPC C模式模式。47、社会资本方在中标（成交）之后，应依据中国适用法律的规定组建项目公司，项目公司自主经营，全面负责本项目的投资、融资、勘察设计、建设、运营、维护、移交及 PPP 项目合同约定的其他内容等。将以政府购买服务方式支付项目公司提供本项目公共产品和公共服务。在项目合同约定的期限届满之后，项目公司将 PPP 项目无偿移交给县政府或其授权的其他机构。项目合作期限为 15 年。项目基本运作方式如下图：图图 4-14-1：项目交易结构图：项目交易结构图漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-23-说明：说明：1、长泰县政府授权长泰县城乡规划建设局作为项目实施机构48、，负责本项目的准备、采购、监管和移交等工作。2、长泰县城乡规划建设局通过公开招标公开招标方式确定本项目中标社会资本投资人。3、长泰县城乡规划建设局和中标社会资本投资人签署（草签）PPP项目合同4、社会资本投资人在中标（成交）之后，出资 100%组建项目公司，项目公司自主经营，对项目的移交、运营维护和资产管理全过程负责。5、项目公司成立后，长泰县城乡规划建设局和项目公司正式签署 PPP项目合同，将本项目的维护经营权授予项目公司。6、合作期内，项目公司负责项目运营（维护），项目公司通过政府购买服务获取合理利润。7、项目合作期结束后，项目公司将项目维护经营权无偿交给政府或授权的其他机构，并保证项目移49、交时的项目可用性。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-24-五、项目交易结构五、项目交易结构（一）项目投融资结构（一）项目投融资结构1、资金来源项目资金通过股权融资和债务融资获得。（1）股权融资：根据国务院关于调整和完善固定资产投资项目资本金制度的通知（国发201551 号）中“其它项目的最低资本金比例为 20%”的规定，结合金融机构对自有资本金的要求，设定本项目自有资本金比例为 30%30%，本项目总投资为 43381.9743381.97 万元人民币万元人民币，故自有资本金为 13014.5913014.59 万万元元，由社会资本方出50、资完成。（2）债务融资：项目贷款资金占总投资 70%70%，约 30367.3830367.38 万万元元，由项目公司负责筹集。如项目公司无法如期取得融资资金，则由社会资本方自行负责解决，若社会资本方在约定期限内未能解决，则应承担相应违约责任。2、资金用途项目公司全部资金仅限于支付转让价款和本项目运营维护。（二）项目回报机制（二）项目回报机制1、项目回报内容根据财政部颁发的PPP 项目合同指南（试行）中“关于不同付费下的核心要素”的规定，本项目采取“政府购买服务”模式。2、项目的回报方式项目公司取得投资回报的资金来源主要为政府购买服务。项目公司获得的回报内容包括：漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长51、泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-25-(1)可用性服务费，包含以下两部分：建设总投资本金政府向项目公司支付购买长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程可用性的费用，自项目完工后第一年（指运营年度，非日历年度，下同）起，按等额本息分 12 年偿还建设本金。建设总投资的收益回报本项目建设总投资收益回报采用项目综合回报法，从项目运营期开始，按项目建设成本以等额本息方式计算项目综合回报(按社会资本方中标的综合回报率 X%计算确定)。以上、两部分约定的可用性服务费，自项目的运营期第 1 年（指运营年度，非日历年度）起，政府按运营期 12 年，每年等额支付给项目公司。则，运营52、期年可用性服务费计算公式如下：1i1i1iPnnnC公式中：Cn为项目运营期每年可用性服务费支出金额；P 为项目考虑建安工程下浮率后的运营期初建设投资总额，即：P=工程费用（1-建安工程费下浮率）+工程建设其它费用+建设期财务费用；其中，建安工程费下浮率按社会资本方中标的建安工程下浮率确定；建设期财务费用根据资金实际占用金额与时间按社会资本方中标的建设期资金成本利率 Y%计算；n 为可用性服务费支付期数，项目运营期 12 年，n 为 12 期；i 为综合回报率，按社会资本方中标的综合回报率 X%确定。(2)维持项目可用性所需的运营维护服务费用本项目综合运营维护费根据最终经财政审定的工程费用总额53、（经建安下浮后，下同），按社会资本方中标的建安费下浮率和年综合运营维护费漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-26-费率计算包干计取（即项目综合运营维护费=经审定项目工程费用总额（1-社会资本方中标的建安费下浮率）社会资本方中标的年综合运营维护费费率），且根据绩效考核结果在每个运营年度年末支付给项目公司。上述费用含日常运营维护费（含清淤）、大中修费等运营期内所有管网、泵站等设施、设备运营维护所需费用，包干使用。根据建设工程质量管理条例，给排水管道工程最低保修期限为 2年，本项目竣工验收合格后 2 年内政府方不另行支付项目（含管网及泵站等）运54、营维护费用，自项目竣工验收合格满 2 年起，政府方每年需根据绩效考核情况支付项目维持可用性所需的维护服务费用。运营维护的绩效考核包括常规考核和临时考核。常规考核每季度进行一次，项目公司向政府方指定机构提交季度运营维护报告后 5 日内进行，并在 7 日内完成。运营考核分为指定考核与临时考核：即政府方指定机构可提前 48 小时通知项目公司考核的时间，也可根据需要进行临时考核，项目公司在政府方指定机构的监督下，按绩效考核标准及协商制定的考核协议，对项目进行绩效考核。运营维护绩效服务费需要制定评价等级进行管理，根据县政府对绩效的评价确定等级，支付对应等级的费用，其余相应比例运营维护费用将被扣除；在运营55、期内可以二年为周期，进行定期调价；建议等级评价如下：绩效评价等级绩效评分范围实际支付比例优91-100100%良81-9075%基本合格60-8050%不合格0-590漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-27-污水管网及提升泵维护评分标准见下表：污水管网及提升泵维护评分标准见下表：项目明细分数备注内业资料考核（15 分）1、生产报表（巡视、养护、中小型维修、大型维修）未及时上报，出现一次扣 5 分。15现场运营质量考核（50 分）1、经过养护的排水管道淤积超过 1/4 管径的、检查井内淤积超过下游主管口 1/4 管径的，每次扣 1 分；超56、过 1/3 管径及以上的，每次扣 2 分；经过养护的箱涵淤积超过 1/4 箱涵高度的，每次扣 2 分；超过 1/3 高度及以上的，每次扣 5 分。102、因排水管道、箱涵养护不到位导致污水冒溢的，发现一处扣 3 分。53、施工时没有做好文明施工，材料堆放不整齐、渣土清运不及时、清淤的淤泥污染路面的，发现一次扣 3 分。54、因设施巡查不到位，造成未及时发现检查井盖丢失损坏的，每处扣 0.5 分。55、在接到井盖丢失损坏通知后，未及时到达现场维护或两小时内未开始维修的，每次扣 1 分。56、养护作业时，未按要求进行管道通风、下井作业人员未按要求佩戴安全防护装备、现场交通栏护设施摆放不到位等相关情57、况，发现一次扣 2 分。57、未及时发现并上报排水管道、检查井及其他污水设施被私接、占压、破坏等情况，且未采取必要制止和维护措施的，每次扣 2 分。58、泵站的电气、仪表完好率未达到 98%以上的，每次扣 1 分；泵站的水泵、格栅清污机、闸门等设施未进行养护的，每次扣 1 分；水泵、闸门及格栅清污机出现故障在 3 个工作日内未开始维修的，每次发现扣 5 分。59、泵站未按要求配备并定点放置相关消防器材、未按规定对起重设备、电气安全用具等进行定期检测的、泵站运营资料及维修记录不完善的，每次扣 1 分。5问题整改及热线处置情况考核（20 分）1、运营公司对上季度考核通报问题未及时完成整改并上报整改58、情况的，每一次扣 5 分。52、运营公司在应对上级检查、临时考核中未能达到协议制定标准的，每有一次扣 5 分，最多扣 10 分；103、运营公司未在规定时间内及时处置相关市民投诉、12345热线转办、政民直通车、人大政协提案、领导及住建委交办事项的，每件扣 1 分，最多扣 5 分。5应急抢险考核（15 分）1、因运营公司自身原因造成抢险项目组织不当，导致未在规定时间内完成抢险处置的，每次扣 5 分。52、因运营公司自身原因造成抢险处置不当，引发重大安全事故或形成恶劣社会影响的，每次扣 10 分。10加分项1、因污水管网养护、设施管理、水务热线处置、应急抢险或防汛保障等工作质量优秀，获得新闻媒体59、正面报道等形式附加漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-28-项目明细分数备注表扬的，每次加 2 分，最多加 10 分。（三）社会资本退出机制（三）社会资本退出机制项目运营期结束即项目合作期届满之日，项目公司拥有的经营权终止，移交县政府授权的实施机构。项目公司有义务在前述期限届满前六个月对项目做可用性修护，相关费用将纳入项目公司运营成本。若PPP 项目合同的合同双方均无继续合作的意愿，则项目公司按中华人民共和国公司法清算解散。若项目提前终止移交，则实行有偿移交，将涉及回购补偿，就双方补偿的金额应提请双方均认可的第三方评估机构进行合理的评估。60、六、核心边界条件六、核心边界条件（一）项目合作期限（一）项目合作期限1、项目合作期 15 年。2、所有权移交后，由项目公司根据PPP 项目合同，在运营期内对整体项目进行排他性运营，直至项目合作期满。3、运营维护期 12 年，自项目竣工验收合格次日起计算。4、项目运营权移交：项目公司有义务在前述期限届满前六个月对项目做可用性修护，相关费用纳入项目公司运营成本。项目合作期届满之日，若合同双方均无合作意愿，则项目公司按中华人民共和国公司法清算解散。若项目提前终止移交，则实行有偿移交，将涉及回购补偿，就双方补偿的金额应提请双方均认可的第三方评估机构进行合理的评估。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要61、乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-29-（二）合作范围（二）合作范围长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目总投资43381.9743381.97 万元万元，合作范围包括：1、项目的投融资、勘察设计、建设；2、项目的运营、维护和管理。（三）项目获取方式（三）项目获取方式1、社会资本方的选择：(1)选择方式：采用公开招标的方式。(2)竞标比选条件：年综合回报率、建安财政审核价下浮点、建设期资金成本利息、年综合运营维护费费率等。2、相关流程(1)公开招标选取社会资本方；(2)长泰县城乡规划建设局和中标社会资本方签署（草签）PPP 项目合同；(3)中标社会资本方组建62、项目公司；(4)项目公司成立后，长泰县城乡规划建设局和项目公司正式签署PPP 项目合同。（四）注册资本金及持股比例（四）注册资本金及持股比例1、本项目总投资约为人民币 43381.9743381.97 万元，项目公司自有资本金为 13014.5913014.59 万元，融资贷款数额为 30367.3830367.38 万元。2、股权比例：社会资本方 100%。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-30-（五）产出标准和绩效考核（五）产出标准和绩效考核1、产出标准设计、建设的项目，在移交和验收时，均应符合国家、地方及行业相关标准，以及初步设计63、方案及施工图设计要求。2、绩效考核指针对管道维护按绩效考核，并支付运营补贴的办法。（六）项目融资资金（六）项目融资资金中标社会资本方负责筹集项目融资资金。项目公司将以项目的经营权、收益权质押进行贷款，必要时经县政府同意，项目公司可将本项目用地抵押贷款。如项目公司无法如期取得融资资金，则由社会资本方自行负责解决，若社会资本方在约定期限内未能解决，则应承担相应违约责任。（七）移交标准（七）移交标准1、在移交日之前不早于 12 个月，项目公司应按照协议约定对本项目进行恢复性修理，此修理必须在移交日前的 3 个月之前完成。2、通过恢复性修理，项目公司应确保建设内容设计功能的完好率达到 100%。漳州中64、财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-31-七、社会资本的选择七、社会资本的选择（一）采购方式确定（一）采购方式确定根据中华人民共和国政府采购法第 26 条规定：“政府采购采用以下方式：1、公开招标；2、邀请招标；3、竞争性谈判；4、单一来源采购；5、询价；6、国务院政府采购监督管理部门认定的其他采购方式。公开招标应作为政府采购的主要采购方式。”综合参考 中华人民共和国政府采购法、中华人民共和国招投标法、基础设施和公用事业特许经营管理办法 的相关规定，为充分发挥社会资本人的专业性及参与程度，最大限度的吸引社会资本人广泛参与本项目，体现公开公平公正65、的相关原则，本项目应依法采用公开招标公开招标的方式选定社会资本人。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-32-（二）资格预审（二）资格预审根据财政部(财库2014215号)的要求：PPPPPP项目采购应当实行资格预审项目采购应当实行资格预审。根据财政部关于印发 政府和社会资本合作项目财政管理暂行办法 的通知财金201692号的要求：各级财政部门应当加强对PPP项目采购活动的支持服务和监督管理，依托政府采购平台和PPP综合信息平台，及时充分向社会公开PPP项目采购信息，包括资格预审文件资格预审文件及结果、采购文件、响应文件提交情况及评审结果等66、，确保采购过程和结果公开、透明。故长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程PPP项目应进行资格预审。凡有投资意向并正式成立且有效存在，具有相应的综合实力、财务能力、投融资能力的中国境内企业法人，均可提出资格预审申请，只有资格预审合格并被列入资格预审申请人入围名单的资格预审申请人才能参加投标。1、资格预审评审办法：合格制。2、资格预审申请人基本资格条件：（1）资格预审申请人（联合体各方）须是依法注册成立并有效存续的境内企业法人，并满足中华人民共和国政府采购法第二十二条规定的条件。（2）资格预审申请人须具备下列建设行政主管部门颁发的有效资质：资格预审申请人（联合体其中一方）具有工程勘察综合甲级资质67、；资格预审申请人（联合体其中一方）具有市政行业工程设计甲级资质或工程设计综合甲级资质；资格预审申请人（联合体其中一方）具有市政公用工程施工总承包漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-33-一级及以上资质，并具备有效的施工企业安全生产许可证。（3）资格预审申请人（联合体其中一方）2016年末公司净资产不少于4.3亿人民币或等值外币。（4）资格预审申请人（联合体其中一方）银行综合授信额度不少于4.3亿元人民币（须提供银行授信额度证明文件的复印件并加盖公章）。（5）资格预审申请人（联合体其中一方）2016年末公司资产负债率不高于80%。（6）资格68、预审申请人（联合体其中一方）近五年（2012年6月1日至资格预审申请文件递交截止时间止）在国内具有单个项目合同金额大于等于4.3亿元的PPP项目投资建设业绩。（7）资格预审申请人（联合体其中一方）须获得过中国境内银行或信用评估机构出具的AAA级及以上的企业信用等级（须提供中国境内银行或信用评估机构出具的企业信用等级证明文件的复印件并加盖公章）。（8）资格预审申请人（联合体各方）须商业信誉良好，近3年（2014年6月1日至资格预审申请文件递交截止时间止）内没有骗取中标和出现严重违约及重大工程质量问题。（9）资格预审申请人（联合体各方）经营状况良好，相关资产没有处于被接管、破产等不良状态，无重大不69、良资产或不良投资项目。（10）资格预审申请人（联合体各方）经行贿档案查询无犯罪记录（须提供检察机关行贿犯罪档案查询结果告知函原件）。3、本项目接受联合体提出资格预审申请，联合体成员（含牵头人）数量不超过4家。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-34-4、本项目资格预审阶段申请人应以转账方式提交850万元的投标保证金。（三）评标办法及流程（三）评标办法及流程1、招标文件设定的评标方法为综合评分法。采用百分制，设定投标报价、商务、技术评分因素。投标人各部分得分之和为该投标人的综合得分。评审委员会对投标人按综合得分从高到低排序，并推荐综合得分第70、 1名的投标人作为中标候选人。投标人综合得分相同时，综合回报率报价低的投标人将优先选择。2、长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目正式招标的评审，根据 政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库 2014215 号）第七条：“项目实施机构、采购代理机构应当成立评审小组，负责 PPP 项目采购的资格预审和评审工作。评审小组由项目实施机构代表和评审专家共 5 人以上单数组成，其中评审专家人数不得少于评审小组成员总数的 2/3。评审专家可以由项目实施机构自行选定，但评审专家中至少应当包含 1 名财务专家和 1 名法律专家”。本项目评审委员会由评标专家按规定组成，且评审委员会由项目实71、施机构代表和评审专家共 7 人及以上单数组成，其中评审专家人数不得少于评审会成员总数的 2/3。评审专家从评审专家库随机抽取或实施机构自行选定，但评审专家至少应当包含 1名财务类专家，1 名法律类专家，1 名给排水类专家和 1 名工程造价类专家。3、通知与确认采购人将书面形式（信件、传真、邮件等）向所有正式投标申请文漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-35-件的申请人发出正式公开投标的结果通知，投标申请人在接到该通知后，应在该通知上确认的时间前，以书面方式（传真或当面递交）向采购人或项目实施机构确认已收到该通知。如逾期（3-5 天）未收到72、该项确认，则无论申请人正式公开投标通知与否，将被认为放弃本项目最终投标和中标。4、采购招标正式招标文件发布信息公告在指定的网站上公布，采购人可对本资格公告进行修改，若有修改将发布更正公告。5、中标社会资本方在正式官方网站公示结束后，社会资本方在接到招标代理机构通知后应于 5 个工作日内到招标代理机构领取中标通知书。6、社会资本方在收到中标通知书后 5 个工作日内，应派代表与招标人（实施机构）联系，商讨签订合同事宜，签订PPP 投资协议及其他合同。社会资本方在收到中标通知书 10 个工作日内应向招标人（实施机构）指定账户提交建设期履约保证金 43004300 万元（可以保函形式提交万元（可以保函73、形式提交），社会资本方在 20 个工作日内与招标人（实施机构）签署 PPP 合同；于本PPP 项目的工程部份全部竣工验收合格后无息退还。若因特殊情况无法正常签订合同，再另行约定时间内签订 PPP 项目合同。特别提醒：具体招标采购见招标文件。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-36-八、合同体系八、合同体系（一）合同体系（一）合同体系从本 PPP 项目时间推进角度，项目全过程包括经营权的授予、前期工作、设计、建设、投融资、运营、移交等阶段所形成的合同体系为：1、项目准备启动阶段：(1)PPP 项目合同（草签版），由长泰县城乡规划建设局与中标74、社会资本人签署；(2)PPP 项目合同，由长泰县城乡规划建设局与项目公司正式签署，相关内容与草签版一致；(4)融资贷款合同；(5)其他相关合同。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-37-2、项目建设阶段：(1)工程勘察设计施工总承包（EPC）合同；(2)工程监理合同；(3)工程安装合同；(4)设备采购合同；(5)保险合同；(6)其他相关合同。3、项目运营阶段：(1)委托运营/管理合同（如有）；(2)服务或产品采购合同（如有）。4、项目终结阶段：(1)项目转让合同/股权转让协议（如有）；(2)终止合作合同；(3)清算方案。其中，PPPPPP75、 项目合同是整个项目合同是整个 PPPPPP 合同体系的基础和核心合同体系的基础和核心。（二）（二）PPPPPP 项目合同的主要事项项目合同的主要事项PPP 项目合同由以下部分组成：(1)PPP 项目合同正文及附件；(2)社会资本人响应文件及澄清、承诺书等；(3)相关谈判、磋商文件及其补充、澄清、答疑等文件；(4)在履行合同过程中形成的、经双方书面确认的会议纪要、备忘录、变更和洽商等书面形式的文件；漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-38-(5)其他文件。（三）履约保障边界（三）履约保障边界1、保险方案项目公司应按照项目合同的约定以及适用76、法律的要求购买和维持合理的建设和运营期间的保险。可供选择的险种包括：（1）货物运输相关保险；（2）项目财产险；（3）建筑工程一切险；（4）安装工程一切险；（5）第三者责任险；（6）施工机具综合保险；（7）雇主责任险等。2、履约担保根据 PPP 项目的实际情况，要求社会投资人或项目公司在不同期间提供不同的保函，具体以签署的PPP 项目合同中阐明的条款为准。社会投资人承担融资所需要的一切条件。（四）调整衔接边界（四）调整衔接边界1、应急处置和临时接管项目合作期间，如项目公司出现以下违约行为，政府方有权实施临时接管：（1）因管理不善，发生重大质量、生产安全事故；（2）严重影响社会公共利益和安全的；漳77、州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-39-（3）法律、法规禁止的其他行为；临时接管项目所产生的一切费用，由违约方单独承担或由各责任方按责任分担。2、提前终止可能导致项目提前终止的事由通常包括：政府方违约事件、项目公司违约事件、政府方选择终止和不可抗力，提前终止后，除到期应付的款项外，政府和项目公司不再有进一步的义务。（1）有以下情形时属政府方违约事件：因国家或公共利益的需要，政府需提前收回项目；（2）有以下情形时属项目公司违约事件：项目公司擅自转让PPP 项目合同或PPP 项目合同下任何权利或义务，或任何资产，或者改变项目公司内部的股权比例78、；项目公司利用本项目进行欺诈等违法活动；项目公司不愿或无力继续经营，或发生清算、不能支付到期债务、破产等；（2）法律变更和政府行为因法律变更和政府行为导致项目公司不能履行义务。3、合同变更政府与项目公司协商一致同意的情况下，可以采取补充协议的方式对合同进行变更、补充。4、合同展期发生以下事件后，项目合作期可适当延长漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-40-（1）由于法律变更或政府方行为导致项目公司在项目合作期内受到影响并且项目公司遭受实质性的损失；（2）约定的其他事项。九、监管架构九、监管架构（一）项目监管主体（一）项目监管主体长泰县主要79、乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目的主要监管主体为长泰县政府及相关机构、各合同签订方和社会公众。本项目运作过程中涉及的行政监管部门主要有以下三类：1、行业主管部门：即长泰县城乡规划建设局、长泰县环保局，根据长泰县政府授权，对项目的投融资、建设及运营进行监督；2、职能监管部门：包括各级发展和改革、财政、国土、城建（含质监、安监部门）、环保、水利、农业、林业、审计等部门，主要是在项目前期承担各类审批职责，并于项目运作期间，在各自职权范围内履行监管职责；3、一般监管部门：包括电力、税务、工商等部门，根据各自的职责范围对本项目的建设和运营等相关方面进行监管，并履行其相应职 能。漳州中财嘉丞咨80、询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-41-（二）项目监管内容和方式（二）项目监管内容和方式按照 PPP 模式的要求，作为公共事业最终责任主体的政府需要实现从“经营者”到“监管者”的转变，切实履行从前期准入到项目运营的全过程监管职责。PPP 项目监管主要包括行政监管、履约管理和工作监督三个方面，涵盖 PPP 项目的整个生命周期。1、行政监管行政监管指行政机关根据法律、法规授予的行政权力，对项目公司、从业人员和各相关方实施监督、检查、奖惩、勒令整改等一系列行为的统称。在国内目前的法律和机构框架内，行政监管仍然是 PPP 项目前期最主要的监管方式。就本项目而81、言，前期阶段的项目立项、规划、可行性研究报告、选定社会投资人、项目公司注册成立等一系列工作均需要行业主管部门、职能监管部门（发展和改革、财政、规划、国土、林业、工商等相关部门）的各项审批。从建设阶段开始，行政审批减少，行政监管的重点有所转移，主要集中在以下几个方面：(1)公共安全：项目若涉及公共利益和公共安全，在项目建设期和运营期均可能发生威胁到公共安全的事故。各相关行政部门（水利、安监、质检、环保等）应在各自职权范围内对项目的实施安全进行监督和监察，防范重大安全事故发生。监管职责包括但不限于建设工程安全、生产运营设施达标考核等。(2)环境保护：项目若涉及生态园林绿化及工业化项目，建设内容包漳82、州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-42-含可能对周围环境造成影响的建设工程。在项目建设过程中，林业局、环保局等相关部门应加强环境保护的监督职责，防止因施工管理不到位造成的林地或水域环境污染。(3)项目运营过程中，应由行业主管部门牵头，进行严格的监督检查，并制定定期检查及不定期抽查制度，辅以完善的奖惩制度。(4)绩效监管：长泰县城乡规划建设局应会同相关职能监管部门制定完善的项目绩效评价体系，加强对项目公司在PPP 项目合同合作期内的绩效考核。行业主管部门需要建立定期评估机制，通常每三至五年组织一次中期评估，全面评估项目的技术、管理运营和财务83、表现，督促项目公司持续改进项目管理水平，提升公共服务的质量和效率。2、履约管理履约管理是基于长泰县政府与项目公司间的合作关系实现的。除长泰县政府外，与项目公司有业务联系的其他机构，如金融机构、保险机构及监理机构等均可通过相应合同约定进行履约监管。该监管方式的效力并非直接来自于行政权力，而是合同双方基于合同关系共同约束的结果。相关合同须厘清签约各方的权利义务边界，特别要对政府授权、项目设施的投融资和建设、项目运营和管理、项目合同终止等关键环节，以及运营补贴、绩效考核等重要事项有明确约定。从本项目各阶段分析，履约管理的重点内容为：建设期间的建设工期、施工质量和建造成本管理的履约管理；运营期间的绩效84、考核和运营监管，包括不间断运营、安全运营等各项细化要求；漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-43-移交阶段的移交资产完好性监管。其中，由于本项目合作期限较长，运营期监管是履约管理的重点，履约管理的范围限于合同确定的权利义务边界。对于合同有所约定的情形，各方需遵从合同约定；对于合同没有约定且产生争议的情形，合同双方应本着平等、友好的原则协商解决。政府在依约监管的同时，也需本着诚信守约的契约精神，履行应尽义务，这对于项目顺利推进和顺利实施具有重大意义。3、公众监督在信息散播日益迅速、民众参与监督的意识日益高涨的今天，发挥公众的监督作用显得越发85、重要。具体包括以下方面：(1)重大事项公示在处理涉及公众利益的相关问题上，应该主动提前公示，如环保、拆迁、紧急疏散、运营计划调整等事项。根据特定事项的影响范围和重要程度，项目公司可选择合适的信息发布渠道。如果单一方的信息告知不足以解决相关问题，可能还会涉及到利益相关方的意见征询、座谈、电话访问等具有交互功能的处理方式。(2)建立通常的公众意见反馈的渠道如设立投诉热线，或开拓具有信息反馈功能的官方微博和微信公共平台等，并制定专门的部门或人员负责，对公众意见作出及时和有效的反馈。(3)搭建媒体沟通平台项目公司可根据企业的人力资源情况，设立新闻办公室或类似机构，负责官方信息平台的维护运营、媒体关系的86、处理，以及公众信息的搜集和反馈等。行政监管、履约管理、公众监督三方面并非边界明晰独立，而是一个漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-44-相互交织的系统。在项目建设阶段，行政监管将是监管的主要方式。项目进入运营期后，行政监管在以下关键问题上缺乏时效性，有时会显得鞭长莫及，而履约管理和公众监督在此种情形下将占主导地位。未来，随着PPP 项目监管受到越来越大的重视，项目相关合同的履约管理和广泛的公众参与将对完善 PPP 项目的监管体系起到重大的推进作用。十、财务测算分析十、财务测算分析（一）财务测算目的（一）财务测算目的1、保证社会资本合理盈利87、，但不暴利财务测算报告是从项目公司的角度出发，在项目公司财务效益与费用的基础上编制现金流量表（包括所得税前和所得税后），测算社会资本的资本金内部收益率（税后）等指标分析社会资本的投入资金的盈利水平，确保社会资本的合理盈利，但不暴利。国务院、相关部门和福建省等有关PPP 的指导文件均提到要保障社会资本合理利益。国务院 国务院关于创新重点领域投融资机制鼓励社会资本的指导意见（国发201460 号）中明确“平衡好社会公众与投资者利益关系平衡好社会公众与投资者利益关系，既既要保障社会公众利益不受损害，又要保障经营者合法权益要保障社会公众利益不受损害，又要保障经营者合法权益”。财政部关于规范政府和社会资88、本合作合同管理工作的通知（财金2014156 号）中明确“统筹考虑社会资本方的合理收益预期统筹考虑社会资本方的合理收益预期、政府方的政府方的财政承受能力以及使用者的支付能力，防止任何一方因此过分受损或超财政承受能力以及使用者的支付能力，防止任何一方因此过分受损或超额收益额收益”。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-45-国家发改委关于开展政府和社会资本合作的指导意见（发改投资20142724 号）中明确“加强价格行为监督，既要防止项目法人随意提加强价格行为监督，既要防止项目法人随意提价损害公共利益价损害公共利益、不合理获利不合理获利，又要89、规范政府价格行为又要规范政府价格行为、提高政府定价提高政府定价，调价的科学性和透明度调价的科学性和透明度”。福建省人民政府关于推广政府和社会资本合作（PPP）试点扶持政策的意见（闽政办201569 号）“保障社会资本合理回报。保障社会资本合理回报。合理确定和动态调整财政补贴的规模和方式，保障参与合作的社会资本获得合理回报实现项目可持续运营”。2、验证项目交易条件的可行性为验证项目交易条件的可行性，提高前期论证的科学性，改变凭经验拍板决策的状况，需验证交易条件设定的合理性，分析项目公司的盈利水平，防止商务条件设定过高或过低，真正做 PPP 项目既能遏制高价中标又能保证项目有足够市场响应程度。3、90、防止政府财政支出责任出现严重扩大在项目识别阶段，PPP 项目需编制物有所值评价报告和财政承受能力论证报告，财政承受能力论证报告中需对政府的支出责任进行测算，同时需根据项目的变化对财政支出责任进行调整，财政部 政府与社会资本合作项目财政承受能力论证指引（财金201521 号）中明确“财政部门财政部门（或或PPPPPP 中心中心）应对合同进行审核应对合同进行审核，确保合同内容与财政承受能力论证保持一确保合同内容与财政承受能力论证保持一致致，防止因合同内容调整导致财政支出责任出现重大变化防止因合同内容调整导致财政支出责任出现重大变化”，进入项目准备阶段后，需根据实施方案的商务条件调整政府财政支出责任91、，财务测算报告项目公司收入来自政府付费的数额即为政府的支出责任，可通过对比漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-46-财务测算报告中政府付费额与财政承受能力报告的支出责任数额对比分析，防止政府财政支出责任的严重扩大。（二）财务测算假设（二）财务测算假设1、财务计算期本项目的合作期包括建设期和运营期，建设期为 3 年，运营期为 12年，运营期结束后，项目公司将本项目无偿移交给政府或其指定机构。考虑交工移交时间，设定本项目的财务计算期为 15 年。2、融资结构考虑项目公司自有资本金比例应不少于 20%，本项目设定自有资本金比例为 30%，自有资92、本为 13014.5913014.59 万元，其余 30367.3830367.38 万元通过债务融资（主要为银行贷款）获得，暂定综合回报率为 7.0%7.0%。3、税金（1）增值税：按照关于全面推进营业税改增值税试点的通知第十六条增值税征收（按简易计税方法估算最终以实际缴纳额为准）；（2）城市维护建设税：城市维护建设税暂行条例第三条规定“城市维护建设税，以纳税人实际缴纳的增值税，消费税税额为计税依据，分别与增值税，消费税同时缴纳。”因项目所在地为县城、建制镇的，税率为 5%；（3）教育费附加:教育费附加征收率：根据国务院关于教育费附加征收问题的紧急通知的精神，教育费附加征收率为增值税税额的 93、3%。（4）地方教育附加：按照地方教育附加使用管理规定，在各省、直辖市的行政区域内，凡缴纳增值税、消费税、营业税的单位和个人，都应漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-47-按规定缴纳地方教育附加。地方教育附加为增值税的 2%；（5）企业所得税：按照 2008 年 1 月 1 日实施的中华人民共和国企业所得税法、中华人民共和国企业所得税实施条例，所得税税率为 25%。4、资产属性根据财政部的 企业会计准则解释第 2 号 项目公司的获得本项目的经营权确认为无形资产。（三）成本预测（三）成本预测项目公司在运营期内的成本主要为无形资产摊销、经营成94、本和财务费用等。1、项目公司的支付转让价款本项目的投资总额约 43381.9743381.97 万元。2、资产转让计划与资金来源本项目建设期 3 年，第一年投资总额的 30%，第二年投资总额的 40%，第三年投资总额的 30%，资金计划如下：表表 10-110-1 项目建设期资金计划项目建设期资金计划单位：万元单位：万元合计合计占比占比第第 1 1 年年第第 2 2 年年第第 3 3 年年比例比例30.00%30.00%40.00%40.00%30.00%30.00%1 1总投资总投资43,381.9743,381.9712,517.5012,517.5016,690.0016,690.00195、2,517.5012,517.502 2项目资本金项目资本金13,014.5913,014.5930.00%30.00%2.12.1社会资本13,014.59100.00%2.22.2政府出资-3 3债务融资债务融资30,367.3830,367.3870.00%70.00%3、财务费用该项费用为营运期发生的银行贷款利息支出。建设期资金成本以央行漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-48-五年以上贷款基准利率上浮不超过 10%计取，具体还本付息详见附表。4、无形资产摊销项目公司按支付的转让价款核算为无形资产，具体摊销额详见附表。5、运营维护96、成本根据对项目公司的运营成本包括人员费用、维护费用、办公费用等部分。（四）收入预测（四）收入预测项目公司的收入主要为“政府购买服务”。（五）财务评价结论（五）财务评价结论财务评价是对实施方案在计算期内各种有关技术经济因素和方案投放产出的有关财务、经济资料数据进行调查、分析、预测，并对方案的经济效果进行计算、评价和分析。财务评价主要包括盈利能力分析、偿债能力分析、财务生存能力分析。（1）盈利能力分析，分析和测算项目公司的盈利能力和盈利水平，主要的参数包括净现值、内部收益率和投资回收期等。（2）偿债能力分析，分析和测算项目公司偿还借款的能力，主要参数包括利息备付率、偿付备付率等。（3）财务生存能力97、分析，分析和测算项目公司在计算期的现金流量，判断项目公司能否持续运营。1、盈利能力分析盈利能力分析主要通过内部收益率和投资回收期等指标分析。内部收益率（IRR）是指投资方案在计算期内各年净现金流量的现值漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-49-累计等于零时的折现率。即在该折现率时，项目现金流入现值和等于其现金流出的现值和。投资回收期（Pt）是指从项目的投建之日起，用项目所得的净收益偿还原始投资所需要的年限。项目资本金流量分析，应在拟定的融资方案下，从项目资本金出资者（及社会资本的出资额）的整体角度，确定其现金流入和现金流出，编制项目资本金98、现金流量表，利用资金时间价值的原理进行折现，计算项目资本金财务内部收益指标，考察项目资本金可获得的收益水平，按资本金现金流量表，计算融资前的盈利能力指标见下表。表表 10-210-2 盈利能力指标盈利能力指标指标数值财务内部收益率 FIRR（%）（所得税前）5.32%财务内部收益率 FIRR（%）（所得税后）4.81%静态投资回收期（年）（所得税前）12静态投资回收期（年）（所得税后）12从以上盈利能力指标可以看出，本项目的资本金内部收益率（税后）为 4.81%，从辅助指标来看，本项目的投资回收期（所得税后，静态）为12 年，小于计算期 15 年，说明本项目设计的交易条件具有一定的可行性。2、99、偿债能力分析偿债能力分析主要是站在项目公司角度分析其偿债能力，防止项目公司出现债务风险，导致项目的失败。偿债能力主要通过利息备付率（ICR）和偿债备付率（DSCR）等指标分析，本项目偿债指标详见附表。从本项目的偿债能力来看，本项目的利息备付率（ICR）和偿债备付漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-50-率（DSCR）均大于 1，说明本项目的条件可保证项目有足够的偿债能力。3、财务生存能力财务生存能力分析，应在财务分析辅助表和利润与利润分配表的基础上编制财务计划现金流量表，通过考察项目计算期内的投资、融资和经营活动所产生的各项现金流入与流出100、，计算净现金流量和累计盈余资金，分析项目是否有足够的净现金流量维持现金流入流出，计算净现金流量和累计盈余资金，分析项目是否有足够的净现金流量维持正常运营，以实现财务可持续性。本项目财务计划现金流量表详见附表，从表中可以看出项目公司累计盈余资金为正，证明本项目的财务生存能力是可行的。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-51-十一、结论及建议十一、结论及建议长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目定位为市政工程，对社会资本参与的吸引力较小。本方案认为，通过采用 PPP 模式中的 BOT+EPCBOT+EPC 模式模式，将缩短项目101、的投资回收期，增加项目的内部收益率，从而增强项目对社会资本方参与竞争的吸引力。本项目转移了其在项目全生命周期内的大部分风险，尤其是不适宜由长泰县政府承担的商业风险。项目合作期满后，长泰县政府不仅减轻了财政负担，还获得一个优质的存量资产。建议长泰县城乡规划建设局通过招标文件编制，明确项目核心边界条件，从而择优选择具有良好融资能力和相关项目建设、运营维护及管理经验丰富的企业作为合作的社会资本方，推动项目的顺利实施。同时，方案建议强化对本项目绩效考核，加强审计力度，以确保项目在运营过程中能够保持最佳的公共服务供给水平。漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-52-漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-53-附表一：项目还本付息表附表一：项目还本付息表漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-54-附表二：无形资产摊销表附表二：无形资产摊销表漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-55-附表三：税金估算表附表三：税金估算表漳州中财嘉丞咨询有限责任公司长泰县主要乡镇场区污水管网等设施建设工程 PPP 项目实施方案-56-附表四：内部收益率附表四：内部收益率