1、镇江丹徒铁路专用线项目商业计划书镇江丹徒铁路专用线项目商业计划书保 密 承 诺本商业计划书内容涉及本公司商业秘密，仅对有投资意向的投资者公开。本公司要求投资公司项目经理收到本商业计划书时做出以下承诺： 妥善保管本商业计划书，未经本公司同意，不得向第三方公开本商业计划书中所涉及的本公司的商业秘密。 投资公司名称： 项目经理签字： 接 收 日 期： 年 月 日商 业 计 划 书项 目 名 称 镇江丹徒铁路专用线 项 目 单 位 江苏升腾铁路物流有限公司 镇 江 地 址 镇江市中山东路33号龙发大厦19F 邮 政 编 码 212000 镇 江 电 话 0086-05115995571 镇 江 传 真2、 0086-05115995570 电 子 邮 件 xwz 联 系 人 徐 伟 忠 目 录 摘 要 04第 一 部 分 项目概述14第 二 部 分 机构设置和管理团队27第 三 部 分 产品与服务31第 四 部 分 行业与市场37第 五 部 分 市场竞争48第 六 部 分 营销策略52第 七 部 分 融资说明56第 八 部 分 财务分析58第 九 部 分 风险分析与规避措施78第 十 部 分 项目进度计划80第十一部 分 结论83附 件摘 要一、 公司基本情况项目运作公司： 江苏升腾铁路物流有限公司公 司 性 质： 中外合作企业中外 合作方： 升腾国际投资集团（香港）有限公司 江苏省丹徒经济开3、发区经济发展总公司公司法人代表： 徐伟忠公司经营范围： 铁路货物运输、公路运输、仓储业务、货物装卸服务，货物代办托运、特种运输等服务。二、 项目简介（一） 项目基本情况1、 项目建设规模及主要内容（1） 本项目总规模规划建设12公里铁路专用线（包括10条到发线）、贯穿丹徒高资港区的铁路及相关配套设施年运量800万吨；建立大型汽车挂靠系统、特种运输系统；建设大型物流中心（总规模12万平方米）及相关配套设施；参与开发沿江港口。（2） 项目一期工程建设规模一期（前）建设4条到发线，分别连通镇江焦化煤气集团有限公司新厂区、香港金海宏业能源有限公司、李长荣石化等三个企业的站场（另外预留一条）；建立大型汽4、车挂靠系统和特种运输系统；建设临时货场及相应配套设施。一期（后）建设贯穿丹徒高资港区的铁路及相关配套设施；发展临时货场为大型物流中心。（3） 项目二期工程建设规模项目总规模除去一期部分，即为项目二期规模。2、 项目建设选址位于江苏省镇江丹徒经济开发区高资镇（见附件1）3、 项目建设周期（1） 一期（前）工程：2005.112006.11，建设期为十二个月。（2） 一期（后）工程：开工日比一期迟6个月，建设期为十二个月。（3） 二期工程： 待定。（二） 项目投资1、 项目总投资一期投资： 5440万美元 （折合人民币4.4亿元）二期投资： 待定2、 一期项目资金来源 国外融资： 5400万美元（5、折合人民币4.38亿元）自 筹： 40万美元 （折合人民币336万元）（三） 项目的进展情况1、 我方已与江苏省丹徒经济开发区辖属的“江苏省丹徒经济开发区经济发展总公司”正式签署了项目合作协议；2、 主要批文已经具备；3、 土地已进入实质性征地程序；4、 已组建公司高级管理层；5、 工程勘察已经完成。（四） 项目背景根据江苏省沿江开发总体规划，镇江焦化煤气集团有限公司要迁址至丹徒经济开发区，原铁路线也跟着迁建到丹徒。开发区以此为突破口，在得到铁道部批准后，计划扩大铁路专用线规模，以增加专用线的货运量和运营收益。2005年4月，本公司和江苏省丹徒经济开发区管理委员会达成合作协议，合作建设开发区铁6、路专用线项目。2005年7月，本公司和江苏省丹徒经济开发区经济发展总公司签订合作建设、经营正式协议书。（五） 项目的投资环境项目地处江苏省镇江市丹徒开发区内，拥有优良的投资环境。1、 镇江的投资环境优越镇江紧邻长江下游南岸，位于长江三角洲经济圏内，地理位置得天独厚；经济实力雄厚，沿江（长江）经济发达，增长潜力巨大。（长江三角洲是中国经济最发达、开放程度最高的地区之一）2、 丹徒经济开发区丹徒经济开发区是省级经济开发区，是江苏省沿江开发的核心区域。位于南京、上海两大都市经济圈交汇处，沪宁经济走廊中部。丹徒开发区拥有优良的长江岸线优势，重点发展基础化工、能源、冶金和港口物流等临江产业，是南京石化工7、业圈的重要组成部分。3、 本项目可享受的税收优惠政策（1） 所得税率15%；（2） 两年免税三年税赋减半的财税优惠政策。（3） 从第6年至第10年，每年实缴所得税中的地方提留部分50享受减免优惠。（六） 项目其它情况按照国家有关规定，制定劳动人员管理制度、消防安全、环境保护等各项措施。三、 机构设置和管理团队（一） 机构设置公司采用董事会领导下的总经理负责制，设总经理一名，副总经理一名，部门经理四名。（二） 一期管理团队主要成员董事长：徐伟忠总经理：吕建明副总经理：王军四、 产品与服务（一） 主要业务介绍1、 一期（前）主要形式为：铁路运输、仓储服务、公路运输；2、 一期（后）主要形式为：铁路8、运输、仓储服务、公路运输、水路运输。3、 逐步将本项目发展为以铁路运输为主的大型、多功能综合物流中心。（二） 服务体系公司以高效、快捷、热情为服务宗旨，建立服务管理系统（包括主营业务管理系统、汽车挂靠管理系统、多式联运管理系统等）；同时，聘请专业的管理顾问公司和财务公司对服务系统进行业绩评估、成本核算、反馈监督。五、 行业与市场（一） 中国货运发展情况1、 货运需求高速增长近年来，中国的货运市场以年平均15%的速度增长。据预测，未来5年到10年，中国将是全球货运量增长速度最快的国家。2、 货运能力不足，存在较大缺口2004年，中国需要运输的物品量增长20%左右，而实际完成的货物运输总量只增长了9、10.6%。说明了中国货物运输业的运输能力严重不足，存在着较大的缺口。（二） 江苏省货运情况江苏省经济增长一直维持在较高水平上（平均每年GDP增长13%，），对能源、原材料的需求不断增加，货物运输需求增长快速，需求紧张局面尚未缓解。其中，铁、公路货运量每年都有所上升，而在运输总量中所占比重则显示出较大的市场上升空间，说明本项目的投资方向和拓展服务范围的思路是符合当地市场现状的。（三） 铁路货运市场1、 全国铁路货运情况随着中国经济的发展，铁路货物运输需求和运输量不断增长。全社会需要铁路装运的物资日均保持在28万至30万车，但是，每天实际只能装运10万车，满足率仅为35%，平均铁路运力缺口占2/10、3左右。铁路运能和运量之间的矛盾未能得到有效缓解，货运需求旺盛，运力持续偏紧。2、 镇江铁路货运分析（1） 基本情况*2003年，铁路货运量为472万吨，增长8.1%；*2004年，铁路货运量为557万吨，增长18.0%。（2） 沪宁线货运情况穿越镇江的铁路是一条繁忙的京沪干线，沪宁线上几乎所有的列车均停靠镇江。据考察分析，以沪宁线现有的技术水平、货流密度、输送能力，完全能满足本项目货运量的运输。（3） 丹徒经济开发区铁路货运站高资站货运情况沪宁线在丹徒经济开发区内设有高资站，目前主要服务范围是车站周边企业，承担运输货物的主要品类为煤炭和矿建材料，修建本项目铁路线之后，一期（前）工程完工至少可11、使高资站的货运量增长200万吨。3、 铁路公用线货运需求分析（1） 需求分析本项目一期（前）工程建成后第一年，主要承担镇江焦化煤气集团有限公司新厂区、香港金海宏业能源有限公司、李长荣石化等生产企业的货物运输。年运输量可达到200万吨。以后随着经济的增长及区内企业的增加，铁路公用线的实际运输量将以25%35%的增长速度递增。（2） 发展前景丹徒经济开发区拥有长江6.32公里的 “黄金岸线”，目前正规划建3座5万吨级公共码头。本公司现正与丹徒经济开发区管理委员会商谈共同投资建设开发区内公共码头及铁路连接各码头专用线的项目，以增加一期专用线的运输业务量。同时，本公司将适当增加或组织汽车运力并建设相应12、的仓储能力，在充分把握市场的情况下，分步将高资站区域发展成大型物流中心。六、 市场竞争（一） 市场竞争情况铁路运输是陆地运输的一种重要方式。运输能力大、速度快、运输成本较低，价格低廉，是长途大宗货物运输的骨干，有其特有的竞争优势，是任何运输方式无法取代的，具有最广泛的客户群。根据各方面的分析预测，本项目建成后第一年的运输量可达到200万吨，如果本专用线串接进入龙门港区后，将会使本项目如虎添翼，效益倍增。同时，本公司将积极利用“原南京铁路分局”要增加管辖路段内货运量计划的机会，多方争取，从而增加本专用线的收益。根据中国目前的铁路货运业开放速度与程度，目前的铁路仍属于国家垄断行业，竞争壁垒难以突破13、。故本项目的竞争对手寥寥无几。（二） 竞争优势1、 本公司的优势（1） 与国有经营铁路企业比较，公司从经营理念到管理、技术等方面，比国营“铁老大”更具有竞争力。（2） 与其它物流企业比较，本公司拥有自己的铁路专用线，相对容易组织跨行业的多联式运输，对客户形成一条龙服务的竞争优势。（3） 本公司与一般运输企业相比，不在同一个竞争平台上，我方具有的优势不言而喻。2、 本项目的优势（1） 开发区周边不存在新进入本行业的竞争者。沪宁线铁路的发展形势使再申请建设铁路专用线难度提高，而本公司能取得批文正是我方的独特优势。因此，本专用线及周边铁路货运市场不存在新进入本行业的竞争者。在本项目营业区内基本上不存14、在同行业的竞争风险。（2） 本项目得到了当地政府的大力支持。本项目是开发区总体规划的重要组成部分，是开发区2005年基础设施“一号工程”，是镇江焦化煤气集团有限公司搬迁的最重要基础条件之一，得到了政府的大力支持。（3） 本项目是实现开发区“铁路物流中心”规划的重要步骤。丹徒经济开发区规划要将本铁路专用线建成镇江西部“铁路物流干线”，串接镇江市西部港区和重点企业，形成大型物流中心，本项目的实施与上述规划内容完全吻合。（三） 竞争方案1、 广泛利用人脉关系，不断拓宽客户资源2、 建立高素质的管理团队，发挥人才资源竞争优势3、 提高服务水平，降低货运成本4、 建立多式联运系统5、 建立汽车挂靠系统615、 积极开展特种运输业的经营七、 营销策略（一） 确定目标市场主要目标市场是丹徒经济开发区周边有储、运需求的企业，以开发区为中心，逐步向周围地区辐射。（二） 制定合理价格以多赢为原则，即客户、本公司、铁路系统、政府部门都有利可图，制定合理的物流服务价格，扩大市场。（三） 健全营销手段1、 在运输方式上采用行业协作运作方式，建立跨行业协作体系，组织合适的货运流程，采取高效率、低成本的营运方式，争取更多的客户。2、 在营销内容上抓住机遇，建立物流中心与网络化的物流组织，适时、积极开展与海内、外优秀物流企业的各种合作，使项目公司尽快进入品牌运作阶段，进一步提高投入产出比。（四） 市场开拓与巩固1、 16、在巩固已有客户的基础上，分析市场，不多开发新客户。2、 在市场开拓上，利用传统、紧密的人脉关系及项目管理人员丰富的物流管理经验，利用丹徒经济开发区的地理位置优势，建立覆盖周边地区（逐步扩大到全国相关区域）的物流服务网络。八、 融资说明（一） 融资数额一期投资： 5440万美元 （折合人民币4.4亿元）其中：国外融资： 5400万美元（折合人民币4.38亿元）自 筹： 40万美元 （折合人民币336万元）（二） 融资年限与回报融资年限为10年，每年固定融资回报15.5%，到期不还本。（三） 资本退出方式融资方的资金也可采取其它退出方式，在退出保证下，按约退出。（四） 融资方权力体现在项目的建设、17、营运过程中接受融资方严格的财务监督。九、 财务分析本项目主要财务指标如下：（一） 总资产利润率： 55%（二） 投资利润率： 48%（三） 投资利税率： 55%（四） 投资回收期： 税前3.2年 税后3.3年（五） 内部收益率： 税前37% 税后34%（六） 折现率 ：12% （七） 净现值 ： 税前76929万 税后64249万（八） BEP(营业能力利用率)= 7%综合以上定量分析可以看出，本项目经济效益良好，盈利能力较强。十、 风险分析及规避办法针对项目可能面临的风险，充分利用本公司高级人才所具有的几十年来的经验和资源，在经营前建立一整套的风险预测、防范、控制、规避机制和方法。（一） 经18、济波动所带来的行业风险防范措施为以下几点：1、 经济预高涨期：适度扩张物流中心的营运能力；2、 经济预平稳期：基本保持物流中心的营运能力；3、 经济预衰退期：适度调整经营方式。（二） 相关国家政策变动风险请有关权威机构对国家政策、局势做出详尽分析，及时调整经营重点、经营方式。（三） 经营管理风险公司聘请具有资深管理经验的行家，组建本公司管理系统。（四） 财务风险1、 完善企业财务制度，建立有效的财务监督、制衡机制；2、 实施财务预算、决算制度，把企业财务风险控制在最小的范围内。十一、 项目进度计划一期（前）工程：2005.112006.11，建设期为十二个月。一期（后）工程：2006年5月开工19、，建设期为十二个月。第一部分 项目概述一、 项目基本情况(一) 项目建设规模及主要内容1. 本项目总规模规划建设12公里铁路专用线（包括10条到发线）、贯穿丹徒高资港区的铁路及相关配套设施年运量800万吨；建立大型汽车挂靠系统、特种运输系统；建设大型物流中心（总规模12万平方米）及相关配套设施；参与开发沿江港口。2. 项目一期工程建设规模一期（前）建设4条到发线，分别连通镇江焦化煤气集团有限公司新厂区、香港金海宏业能源有限公司、李长荣石化等三个企业的站场（另外预留一条）；建立大型汽车挂靠系统和特种运输系统；建设临时货场及相应配套设施。一期（后）建设贯穿丹徒高资港区的铁路及相关配套设施；发展临时20、货场为大型物流中心；3. 项目二期工程建设规模扩展特种运输系统；开发沿江港口。4. 项目一期（前）工程主要建设内容（1） 铁路专用线主要技术标准如下：线路等级： 工企级正线数目： 单线限制坡度： 本专用线限制坡度采用4牵引类型： 蒸汽机车类型： SY牵引质量： 1700吨最小曲线半径： 一般300米，困难地段250米闭塞类型： 按调车办理（2） 临时货场规模3万平方米；其中露天货场2万平方米，室内仓库1万平方米。（3） 其他配套基建设施A. 供电由高资站10KV电源线路“T”接，所有负荷均供一路电源；设10/0.4KV室内变电所一座，供室内、外负荷用电。B. 给水生产、生活用水接用高资镇自来水21、厂的水源；消防用水按技术规范要求进行相应配套。C. 排水生产、生活污水集中进入园区内已有的污水处理厂。D. 通信维持高资站站场既有通信网不变；在专用线设置与高资站车站值班员之间联系的站场直通对讲设备，并新设铁路地区自动电话。5. 铁路专用线项目建设选址项目建设选址定于江苏镇江丹徒经济开发区，位置如下：位于镇江市区西郊高资镇，北临长江深水岸线2公里，西面与南京市接壤，隔江与扬州市相望。（见附件1）6. 铁路专用线项目建设周期一期（前）工程： 十二个月。一期（后）工程： 十二个月。7. 本项目建设开工期（1） 一期（前）工程： 二00五年十一月本项目一期工程务必此时开工，以确保本项目的竣工期与镇江22、焦化煤气集团有限公司的新厂区竣工期（二00六年十二月）同步或提前，为项目施工留下合理的建设周期。（2） 一期（后）工程：开工日比一期（前）约迟6个月。具体时间，视开发区其它入驻企业对专用线的运力需求度、港区开发建设的报批手续的进展，以及我方对二期建设的主要经济指标的把握而定。(二) 项目投资1. 项目总投资一期投资： 5440万美元 （折合人民币4.4亿元）二期投资： 待定2. 项目资金来源 国外融资： 5400万美元（折合人民币4.38亿元）自 筹： 40万美元 （折合人民币336万元）(三) 铁路专用线项目批文1. 最主要的批文已获得（1） 铁道部运输局运力策划2004437号关于镇江焦化23、煤气集团有限公司铁路专用线在沪宁线高资站接轨的批复；（见附件2）（2） 上海铁路局上铁师函200569号转发铁道部运输局的通知；（见附件3）2. 土地使用权和场地使用权批文正在落实。(四) 项目规划设计合理1. 总体规划建筑物、环境绿化、堆场设置、地面交通充分协调，符合镇江市和高资镇总体城市规划。2. 功能布局内部功能齐全，科学合理，使用简捷方便，符合货运企业的设计规划。二、 项目的进展情况(一) 政府、相关部门批文1. 立项和规划早已批准；2. 铁路接轨批文已有； （见附件2、3）3. 项目投资协议已签订。 （见附件4）(二) 项目建设用地经当地政府许可，已经审报工程建设用地500亩。(三)24、 铁路专用线项目工程的勘察设计 专用线设计平面图、施工设计图的绘制工作由铁道第四勘查设计院负责，部分已完成。（总平面图见附件5）(四) 工程项目建设和经营管理团队1. 工程项目建设和经营的管理模式、方案已经形成，管理团队主要成员已经到位。2. 大部分管理人员具有大学或大学以上学历，从业5至25年以上，具有丰富的运行管理、物流管理经验。上述条件，从人力资源上确保了项目的成功运作。(五) 前期货运量保证1. 我方已与江苏省丹徒经济开发区辖属的“江苏省丹徒经济开发区经济发展总公司（简称总公司）”正式签署了项目合作协议，根据协议，总公司有义务确保：镇江焦化煤气集团 、香港金海宏业能源有限公司等四家公司25、与本项目公司签订货运合同，第一年通过本专用线的货运量不低于120万吨。（据我方调查：实际上，上述几家企业及园区内其它现有企业第一年通过我方的铁路货运量将达到200万吨）2. 根据上述几家企业的发展、扩建计划，在5至8年内，本项目的运输量平均年递增额度将在30%以上。3. 有关专家预测：根据中国、长江三角洲地区、苏南地区、镇江地区及丹徒开发区过去几年的实情及今后10年内的发展趋势；根据本开发区的功能定位；根据高资港区位于本开发区中心的地域优势：本开发区将入驻一批石化、能源、基础工业等货运需求很大的企业，势必使本项目年运量的递增呈跳跃式发展。(六) 货运合作意向1. 本项目公司已与十余家公司洽谈货26、运合作，并达成初步意向；2. 参看我国铁路运输的总体、长期、稳定的发展趋势：20多年来，苏州、无锡、常州、南京地区的经济增长保持13%的高速，镇江2004年的增长数字更达到了14.7，本货运站系统的业务量必将处于稳步增长的状态。三、 项目运作意义(一) 其运作符合我国经济发展战略的总体布局和思路：1. 交通能源是我国产业政策重点支持的领域；2. 长江中下游地区、珠江三角洲地区一直是我国政府重点支持的产业发展区域，此区域的经济总量巨大，铁路运量的缺口相对较大；3. 在镇江市经营铁路项目，从产业和地域上具备天时、地利的条件。(二) 其建设符合镇江市未来发展战略要求；(三) 其建设符合镇江市城市建设27、总体规划要求；(四) 其建设符合镇江市铁路运输发展的需要；(五) 其建设符合周边企业对货运的需求：可以有效地缓解丹徒经济开发区、镇江地区、及半径100公里运输圈内货物运量的紧张局面；(六) 本项目是镇江焦化煤气集团有限公司等一批重点企业维持正常生产、经营的基本条件；(七) 本项目可完善沪宁铁路沿线地区和镇江港（长江码头）、高资港的配套功能；(八) 本项目可降低企业的经营成本，对周边区域的大、中、小型企业均会带来较好的经济效益。四、 项目背景(一) 专用线批准建设的突破口镇江焦化煤气集团有限公司迁建1. 根据镇江市市区规划调整方案，镇江焦化煤气集团有限公司现址镇江市焦山风景区-将按国家4A级旅游28、风景区进行规划建设，镇江焦化煤气集团有限公司2006年12月将迁址至丹徒经济开发区；2. 根据江苏省沿江开发总体规划（附件6），丹徒经济开发区与南京化学工业园区、仪征经济开发区共同构筑南京石化圈；3. 在开发区312国道北侧22.33平方公里的范围内，重点发展以石油化工、港口仓储为主导的基础工业，并按功能将其划分为石化工业园、港口园、物流园；4. 丹徒经济开发区以镇江焦化煤气集团有限公司搬迁为突破口，利用镇江焦化煤气集团有限公司年产70万吨特种碳材项目建设的机遇，向上海铁路局申请迁建原铁路专用线，已得到批准；5. 镇江焦化煤气集团有限公司简介镇江焦化煤气集团有限公司是国内最大的特种碳材生产企业29、。主要产品为冶金焦、铸造焦及锻烧石油焦3个系列20多个品种，拥有6个国家级高新技术产品，是首批进入丹徒经济开发区的大型高科技企业之一。该企业迁建情况如下：一期工程总投资： 3000万美元一期工程产品： 70万吨特种碳材产品80%出口一期工程年销售： 8亿元人民币一期工程开工期： 2004年二季度已建设二期工程总投资： 12亿元人民币二期工程产品： 12万吨预焙阳极及40万吨铸铁项目二期工程年销售： 15亿元人民币(二) 政府重视专用线建设1. 市、区政府对此高度重视和关心，镇江市计委专程向上海铁路局做了书面汇报和立项争取工作，开发区管理委员会主要领导多次赴上海、南京、武汉汇报，为铁路专用线的立30、项审批做了大量的争取工作；2. 经过权威部门考察论证分析，离镇江焦化煤气集团有限公司最近的高资站（专用线的结合点）符合迁建条件；3. 2004年12月1日铁道部正式批复丹徒经济开发区铁路专用线接入沪宁铁路线。(三) 专用线规模扩展计划1. 丹徒经济开发区计划在镇江焦化煤气集团有限公司专用线批准建设实施后，再扩大铁路专用线的规模，增加货运量，以满足园区其他入驻企业的物流需求，也增加专用线的运营收益；2. 上海铁路局有意以市场化运作的模式发展铁路物流，与丹徒经济开发区的规划不谋而合，也使本公司获得了进入铁路经营行业的千载难逢的机遇。(四) 本公司取得丹徒铁路专用线项目的开发建设权1. 2005年431、月，海联升腾（香港）国际航运集团有限公司和江苏省丹徒经济开发区管理委员会签订合作建设、经营协议书；（见附件7）2. 2005年7月，升腾国际投资集团（香港）有限公司和江苏省丹徒经济开发区经济发展总公司签订合作建设、经营正式协议书。（见附件4）注：上述“海联升腾（香港）国际航运集团有限公司”与“升腾国际投资集团（香港）有限公司”属于同一集团公司。五、 优良的投资环境(一) 镇江的投资环境优越1. 地理位置得天独厚（见附件8）（1） 镇江市为江苏省地级市，地处苏南地区，紧邻长江下游南岸，东南接常州市，西邻南京市，北与扬州市、泰州市隔江相望。（2） 镇江具有“铁、公、水、空”立体交通优势：A. 京沪32、铁路横贯东西，国家规划中的京沪城际铁路将穿区而过（高资设站，每十五分钟一班）；B. 区内有沪宁高速公路、312国道、沿江公路穿越境内，已建成的润扬长江大桥连接华北腹地；C. 长江与京杭大运河在镇江交汇构成的全国最大的十字黄金水道，是内河运输量最大、运输最繁忙的航道；D. 距南京禄口国际机场80公里、距常州机场50公里，均可在1小时内到达。2. 沿江（长江）经济发达，港口优势明显（1） 镇江市位于长江下游，长江三角洲经济圏内；（2） 长江三角洲北起通扬运河，南抵杭州湾，西至镇江（南京），东到海边，是中国经济最发达、开放程度最高的地区之一；（3） 长江三角洲拥有长江优良岸线600公里，其中镇江市就33、拥有260公里， 12米以上的深水岸线就有89公里，稳定的深水岸线占整个江苏省的85.3，经济战略地位突出；（4） 镇江港是长江第三大港，中国主枢纽港之一，有铁路和高等级公路与港口相连，与世界40多个国家和地区的136个港口建有运输业务联系；（5） 镇江港下属港区包括：大港港区、高资（丹徒）港区、龙门港区等。（6） 高资港区作为镇江港的组成部分，日渐发挥巨大的交通枢纽作用，我公司即将投资建设的丹徒开发区和高资港区铁路专用线作为高资港区最重要的基础设施之一，也将为当地和港区的运输作业发挥巨大的作用。（7） 镇江口岸为国家一类对外开放口岸。现已建成泊位139个，其中万吨级以上泊位20个，最大可停靠34、5万吨级船舶，即将开工的大港三期工程6个万吨级以上泊位建成后，港口的年吞吐能力将再上一个台阶，但这些还远远满足不了周边企业迅猛发展的生产需要，为此，省、市、区政府从战略角度考虑，根据丹徒开发区具有天然的深水岸线的独特条件，决定在本区扩大高资港的规模，同时决定新建连接有关企业和港区的铁路专用线，这些都为本公司的投资和盈利奠定了良好的基础，同时为本公司营造了发展空间巨大的宏观环境。（8） 镇江市实际利用外资的70%集中在沿江地区，基本形成了化工、造纸、建材为主的产业带；（9） 政府有关部门将进一步提升现有较高水平的镇江沿江产业带的建设规划总体水平，目标是编织以现代工业为主的临江经济走廊蓝图：建设成35、现代制造业、高新技术产业、现代物流业三大产业，其功能是建成承接国际资本和国际产业进入的重要载体。3. 镇江经济实力雄厚，外资企业众多（1） 1988年，镇江市被国务院列为沿海经济开放地区。（2） 2004年，镇江市GDP 完成781亿元，比去年增长14.7%。（3） 2004年，镇江市进出口总额完成35.2亿美元，比上年增长31.8。（4） 镇江市拥有恒顺醋业（上市公司）、金东纸业（印尼金光集团投资）、索普集团（上市公司）等一批全国著名的优秀企业。（5） 已有美国、德国、日本、英国、新加坡、香港、台湾等40多个国家和地区的外商来镇江投资。至2003年，累计批准项目3000多个，到位外资47亿美36、元，投产企业1000余家。包括：美国ITT、泰克西、嘉吉，法国道达尔、罗克韦尔，意大利菲亚特，德国默勒，日本日商岩井、住友商事、三菱化学，台湾奇美、国亨、李长荣、嘉新、大华等世界知名企业，主要涉及行业有化工、医药、建材、电子、电气、机械、造纸、食品、纺织、制罐、汽车和船舶零部件等。(二) 丹徒经济开发区简介1. 地理位置（1） 地处长江三角洲，南京、上海两大都市经济圈交汇处，沪宁经济走廊中部，长江与京杭大运河的交汇处；（2） 位于镇江西郊高资镇，东距上海230公里，西邻南京50公里，距镇江市区10公里，与扬州市隔江相望。（见附件1）2. 经济特色（1） 2002年底本开发区已被列为江苏省沿江开37、发的核心区域；（2） 本开发区沿江岸线有镇江港重要的高资工业港区和重点规划开发的龙门深水外贸港区；（3） 本开发区是镇江港口工业区的重要组成部分；（4） 本开发区以基础化工为主导，形成能源、冶金及其它加工产业相结合的经济园区，具有现代港口、现代物流之特色；（5） 本开发区与南京化工园区、仪征、六合经济开发区共同形成南京石化产业集群区；（6） 本开发区内适合建设大用水量、大运输量、大用汽量、大用电量的项目；（7） 已有一批国内外知名的企业落户开发区，如：马来西亚国家石油公司、比利时国家动力集团、台湾李长荣化学工业股份有限公司、香港金海宏业能源有限公司、镇江发电有限公司(500万KW、华东最大)等38、。3. 建筑及劳动力成本较低与上海相比，丹徒开发区的建筑成本低30%； 劳动力成本低40%。(三) 项目可享受的财税优惠政策在丹徒经济技术开发区内的企业，执行所得税率15%，按两年免税三年税赋减半征收。从第6年至第10年，每年实缴所得税中:地方提留部分的50享受减免优惠。六、 劳动人员管理(一) 劳动定员人员总编制暂定为60人，根据运营实际情况逐步到位。(二) 劳动合同公司将参照有关政策、劳动法规，与员工签订劳动合同，保障员工合法权益。(三) 员工奖惩1. 员工回报（报酬、奖金、福利、假期、培训、保险、职称、住房、荣誉等）与业绩紧密挂钩。2. 员工惩处与劣绩（怠工、误工、不服从调配、违反操作规39、程、违反安全规程等）紧密挂钩。(四) 人员培训公司将建立人员培训制度，按照国家规定提取和使用人员培训经费，根据公司实际，有计划地培训业务骨干和专业人才，必要时送相关学校进修。(五) 劳动保护与安全卫生根据国家有关法律法规，结合公司具体情况，建立健全劳动卫生制度，提供符合国家规定的劳动安全卫生条件和必要的劳动防护用品，保证职工的安全卫生。七、 消防安全(一) 明确消防工作方针项目坚持“以防为主、防消结合”的消防工作方针，切实做好消防工作。(二) 规范消防安全制度依据GBJ16-87建筑设计防火规范、GBJ140-90建筑灭火器配置设计规范等防火规范，制定防火措施，保证安全生产，完善消防报警与灭火40、系统。(三) 主要防火措施1. 建筑防火建筑结构和装饰用材料尽量采用防火阻燃材料；疏散楼梯和通道设置明显的标志和事故照明灯；划分防火、防烟区。2. 电气设备防火电气设备、避雷装置等的接地装置，每年至少进行两次绝缘及接地电阻的测试。3. 消防报警与灭火系统配备常用灭火器，设火灾报警装置，采用火灾报警和消防联动设备统一管理系统；建筑物、露天货场安装避雷装置，以防雷击；建立、健全完善的物流中心消防管理制度，并监督严格执行。八、 环境保护及项目的环境评价(一) 概述本项目对所经区域的生态、水、大气、声环境产生的影响不大。主要污染形式为：噪声污染、水污染、大气污染。1. 噪声污染源分布及分析本铁路线路位41、于开发区内，周边地区规划为大型企业，线路远离生活区。因此，铁路噪声不会影响周围的环境。2. 水污染源分布及污染物分析水污染源主要为沿线新设或改扩建车站生活污水和生产废水，将集中进入园区内已有的污水处理厂。3. 本项目大气污染源及污染物分析主要为内燃机车及蒸汽机车流动源，沿线排放。蒸汽机车产生的烟尘，不易扩散；且走行时间较短，发放量小，不致产生大的污染。(二) 项目拟采用的环境保护标准执行建设项目环境保护条例中规定的“三同时”原则。主要采用的标准有：1. GB3096-93城市区域环境噪声标准2. GB10070-88城市区与环境振动标准3. GB12525-90铁路边界噪声限制值及其测量方法(42、三) 环保方案1. 对路基建筑过程中的边坡采用喷播植草防护、部分采用片石护坡，以免冲刷而造成水土流失；2. 桥梁设计贯彻“宁宽勿空”的设计原则，保证原有河道通航及泄洪的要求；3. 对专用线建成通车后，机车车辆发出的噪声，将采取在路基两边植树造林的措施以降低噪音。第二部分 机构设置和管理团队一、 机构设置(一) 铁路专用线项目一期组织结构见图2-1：图2-1 铁路专用线物流中心组织结构图总经理副总经理财务部综合部调度部运输部市场开拓信息调研文秘档案成本核算材料核算人事劳资仓储管理铁路调度公路调度铁路运输公路运输水路运输以项目实际情况为出发点，根据现代物流企业管理的基本需要和精简管理层降低管理成本43、的要求，设总经理一名，副总经理一名，设部门经理四名，对应各部门为：财务部、综合部、调度部、运输部。由于项目初期业务量不大，在进行机构设置时，考虑将仓储、人事、信息资源等归到综合部管理，由总经理负责，以达到降低管理成本的目的。以后随着物流中心的扩大和业务的不断增加，再增设其它分管部门，甚至调整组织结构。(二) 项目一期工程运营期管理岗位设置及人员编制方案序号部 门岗位名称人员编制部门小计备 注1综合部部 长1人8人市场拓展2人文秘档案1人信息调研1人人事劳资1人仓储管理2人2财务部部 长1人4人成本会计1人材料会计1人出 纳1人兼资料3调度部部 长1人3人铁路调度1人公路调度1人4运输部部 长144、人4人铁路运输1人公路运输1人水路运输1人二、 管理团队主要成员介绍(一) 主要成员董事长：徐伟忠总经理：吕建明副总经理：王军(二) 成员主要经历简介1. 董事长：徐伟忠性 别：男年 龄：45岁民 族：汉学 历：大学本科工作经历：工作二十年来历任助教、副研究员、教授、校产业集团副总经理、大型公司总经理，对市场研究、企业管理、企业风险、资产重组、政策环境、企业文化、社会政治有相当专业的研究，并在长期的实践中积累了丰富的综合性经验。主要负责：在本项目中负责企业上层运作、高层企业文化及企业管理、融资、企业发展方向、企业战略贮备等方面。2. 总经理：吕建明性 别：男年 龄：47岁学 历：大学本科工作经45、历：工作二十余年，在大型运输企业、物流公司从事管理工作多年，历任企业、公司主任、经理等职务。熟知铁路运输业管理工作流程，实际操作经验丰富，对物流管理工作和第三方物流发展壮大，服务效率等方面，有较高较深的研究和经验。主要负责：在本项目中分管计划安排、物流管理、项目运作、企业效益等方面。3. 副总经理：王军性 别：男年 龄：50岁民 族：汉学 历：大学本科工作经历：工作二十余年，在港口货物的运输工作和物流管理方面有十分丰富的经验，熟悉铁路运输管理，具备较强的沟通与协调能力，对物流业务有全面的了解，同时具备全局观念，善于作系统思考，可以承担一线操作员工和公司领导的双重压力，同时在物流技术和铁路运输经46、济方面有很高的专业技能。主要负责：铁路、物流方面的管理，在本项目中主要分管调动管理、人员调配，运输管理等方面。第三部分 产品与服务一、 业务介绍(一) 业务形式 一期主要形式为：铁路运输、仓储服务、公路运输项目建成后，主要从事货物、集装箱的运输及仓储、装卸搬运、分拣包装、流通加工、长短途配送、各种运输方式中转对接、货源配载以及供应链管理等综合物流服务。(二) 业务性质：物流1. 物流概念物流，是供应链的一部分，是一种计划、执行和控制活动，其目的是满足客户需求，提高货物流动、储存的效率、效益。2. 物流的组成物流的主要组成部分，包括运输、仓储、包装等，还有多联式运输和行业协作等方面。3. 物流与47、货运的关系货运是物流的一个重要环节，本项目以提供铁路货运服务为基础，逐步向提供综合性服务的大型物流发展。(三) 业务对象1. 主要在现有的镇江焦化煤气集团有限公司、香港金海宏业能源有限公司等四条专用线上进行运行操作；2. 其次，逐步扩展到区内其他企业货运服务和高资港区以及半径100公里运输圈内的企业货运服务，主要采取建立汽车挂靠系统和多式联运方式实现。(四) 业务优势企业具有铁路货运专用线可节省运输成本，大大降低企业经营成本。(五) 业务发展1. 铁路专用线与汽运、仓储配套后将逐步发展为以铁路运输为主的大型、多功能综合物流中心。2. 中心将开展社会物流资源整合、信息处理、中转交易、多式联运、集48、中仓储、配送加工等服务。二、 服务体系(一) 服务宗旨热情、周到、快捷、高效、安全。(二) 服务管理系统1. 主营业务管理系统含有以下分系统:（1） Internet支持系统运用全球完善的Internet网络、连接各功能区域和操作界面的终端平台，建立国内外物流通讯、商务、管理、监控综合系统。（2） 客户信息反馈系统上传下达，及时处理客户反馈的各种信息。（3） 用户服务抽样调查系统定期对客户进行随机抽样调查，了解客户的需求。（4） 客户物流方案设计系统向客户提供物流业务重组、物流网络结构设计与选点、仓储功能与规模定位、优化运输系统、最优库存管理、商务信息采集等服务，为客户提供物流与信息流的一体化49、解决方案。（5） 业绩考评系统对服务体系内部建立一套科学、公平、公正、公开的考评系统。2. 汽车挂靠管理系统（1） 系统概述A、 何谓“汽车挂靠系统”本项目所指的汽车挂靠系统，即本公司采取他方加盟、他我双方按一定比例分配经营纯利的方式，把社会各方优势资源、闲散车辆进行有机整合，并以之实现业务综合管理的一种经营体系；对于该系统将面向并为其提供服务的客户而言，本汽车挂靠系统即为一个大型的物流公司。就此，本公司可注册子公司，名称如：江苏省升腾海尔汽车物流联合集团公司（注：运作前期，将与“海尔物流”建立品牌借用关系）。B、 合作他方的选择本系统将选择的合作他方包括：a. 大量已有建立初级管理模式的中、50、小型汽车运输企业；b. 拥有运输车辆，但尚处于闲散、自战状态的的个体运输者。C、 合作双方资源的组合方式a. 我方主要提供内容* 营业手续；* 企业发展战略、经营策划；* 高级管理人员及系统性培训；* 以最先进的网络化管理（包括多媒体可视动态电脑系统），实现便捷、高效的定单分配、经营结算、业务监控、信息反馈等综合管理流程。b. 他方主要提供内容* 中小运输企业：运输车辆、驾驶人员、相应的停车位等硬件设施以及车辆的维修维护；* 个体运输者：经营业者及相应的运输车辆。（2） 系统特点A、 品牌借用系统拟借用世界最知名的物流企业之一海尔物流的品牌，并借鉴其成功的运作经验。B、 网络化管理本系统将以丹51、徒开发区（项目所在地）为中心，实现高起点的辐射状网络化运行：a. 合理布点本系统对加盟者精心选择，综合考虑其地域分布情况，大约每30公里设立一处子系统（子公司），并由其分管区域内其他运输企业和个体业者，对相应的车辆实施局部调配。b. 统一品牌由我公司投入部分资金，对系统内的所有子系统实行统一标识、统一规则、统一宣传等一体化品牌包装。（3） 系统业务A、 本系统的业务由总公司与所有加盟方一起承接；B、 本系统通过电子网络高效运作，除了对业务运营进行优化分配、统一调度之外，将大大提高车辆往返的满载率，根据系统整体服务范围测算，满载率可达70%以上。（4） 我方主要工作A、 组织宏观、微观策划，制定52、整体的战略方案、经营计划；B、 组织相应的资金系统，对经营收入统一控管；C、 引进中国和世界最知名的物流企业的优秀管理经验；D、 组织物流行业的高级专用人才；E、 建立先进、完备的电脑管理网络。（5） 加盟方主要工作A、 接受总公司确立的经营战略理念；B、 接受总公司定期组织的理念、业务等培训；C、 配合总公司统一品牌标识（包括门头、围墙、宣传等项目）；D、 负责所拥有车辆的保养、整修等工作。（6） 系统利益分配我方采取在一定年限内买断使用的方式引进“海尔物流”品牌，对本系统的业务收入，则就税后纯利实行以下分配方式：A、 与中小运输企业上述指出，此中小型运输企业已建立初级管理模式，拥有部分管理53、人员，则他我方按“他方90%，我方10%”的方案分配税后纯利；B、 与个体运输者业务收入的税后纯利，个体方得80%，我方得20%。3. 多式联运管理系统利用丹徒经济开发区的区位优势，可建立多联式运输体系，将原本各自为政的水运、汽运、铁运、仓储各行业联合起来，进行资源整合和重组，由我方进行总策划、总负责，将公路、铁路、水运等组成综合式运输网络。可增加我方盈利点，提高我方竞争力和盈利水平。（1） 多联式运输的特点A. 一次托运、一次付费、一单到底、统一理赔、全程负责；B. 提高运输效率、质量，降低成本，实现门到门运输，减少中间环节。（2） 利润分配：我方占 20% 其他合作企业占80%（3） 我方54、优势A. 本公司拥有属于国家垄断行业的铁路专用线，在江苏民营铁路物流没有竞争对手的情况下具备了铁路运输的一些优势属性。B. 建立一套汽车运输挂靠系统，可调度社会汽运资源。C. 我方正积极参与码头建设项目，并将铁路线串接码头。利用丹徒经济开发区的长江岸线优势（水运发达），联合水路运输，可大大提高经济利益。D. 本公司具有机制灵活、决策市场化、科学化的优势。就国内而言，本公司在资金投入、高级管理人员储备、项目规划、科学管理、物流内容等方面都具备一流的竞争优势。总之，本公司将在物流的全方位服务上，下大工夫、出奇制胜。“多联运输系统”能在本质上将企业从“运输”水平提高到“物流”水平，其投入产出比应该比55、本项目的一般经营情况下的经济指标要好的多。4. 拓宽服务管理系统（1） 尽可能的开展特种货物的运输服务，最大限度的满足社会需要，大幅度的增加企业的收入（2） 变临时仓库为仓储保管中心，开展专业化保管、存储型保管、流通型保管及短暂保管等；尤其重要的是尽可能的开展特种保管业务。（3） 发展物流代理，铁路运输代理、公路运输代理、仓储代理业务。上述做法，在完善了服务手段的同时，也将促使物流企业的“生产活动”与“业务组织”分离，使物流企业内部的“业务组织”专业化、社会化、市场化。(三) 本系统的能力监督、成本评估、控制本服务体系由副总经理具体分管，并聘请专业的管理顾问公司和财务公司对货物的仓储、装卸、运56、输、代理等作业进行调查、评估、监督，并提出权威改进建议，以提高该系统的服务效率、质量，降低成本。第四部分 行业与市场一、 货物运输方式(一) 货物运输方式分类主要有五种：公路运输、水路运输、铁路运输、航空运输、管道运输。(二) 铁路运输特点明显1. 具备特点：运输能力大、速度快、运输成本较低、受气候条件限制较小、安全可靠、环境污染程度小。2. 适用范围：是长途、大宗物资运输的通常选择；是大批量、长距离物资运输的理想选择；是煤炭、石油、矿石等重点物资运输的最重要选择。二、 国内货运发展情况(一) 地域是决定市场空间的要素之一中国属于大陆国家，长距离、大运量的货物运输需求存在很大的市场空间。(二)57、 需求高速增长在过去的10年间，中国货运市场以年平均15%的速度增长。中国的货运市场早已呈现出良好的发展态势，早已成为全球货运量增长速度最快的国家。随着中国经济全球化的不断深入，随着中国经济的快速增长，随着中国加入WTO后融入世界贸易大环境，在未来5年到10年内，中国经济发展更加稳健、持久，必将引发货物运输需求的高速增长。(三) 重工业的拉动作用中国重工业等的快速发展，使得中国货物运输量大幅增加，尤其是钢铁、石油、化工产业较快增长，带动了运力需求的快速增加。(四) 存在问题中国的货物运输业从管理水平到运输能力都显现出严重不足，如2004年我国需要运输的物品量增长20%左右，而实际完成的货运总量58、只增长了10.6%，货物运输业成为制约国民经济发展的“瓶颈”。三、 江苏省货运统计、铁路运力情况(一) 江苏省近年货运量统计数据1. 2003年，全省完成货运量9.35亿吨，增长5.6%，完成周转量1817.44亿吨公里，增长17.3%；2. 2004年，全省货物运输量为10亿吨，增长6.9%。货物周转量为2100.7亿吨公里，增长15.7%。其中：铁路营业里程786.8公里，铁路正线延展长度1482.6公里。铁路货运量为0.5亿吨，增长4.1%。货物周转量为434.3亿吨公里，增长6.6%。上述数据明显反映了铁路运输量的增长低于货运总量的增长，也印证了本公司介入铁路运输行业的发展前景广阔。(59、二) 近年全省铁路等各种运输方式比重变化表及数据分析1. 比重变化表 (%)货运量比重(%)货物周转量比重(%)2002年2003年2004年2002年2003年2004年铁 路4.45.1523.922.120.7公 路68.568.46923.421.318.4水 路2525.52549.55458.4管 道2.11.01.03.22.62.52. 从上表的数据可看出：（1） 近几年，铁路和公路运输的货运量都有所上升，且存在较大的上升空间；（2） 公路货运量比重接近70，但货物周转量的比重仅在20左右，这说明：江苏省公路运输的短途运送特点明显。以上数据证明，本项目的投资方向和拓宽服务范围的60、思路都是符合当地市场现状的。(三) 铁路及其它运力紧张近年来，以铁路为主的各种货物运输方式中铁路运输能力不足已成为焦点。另外，影响其他各主要运输方式的内外部因素难以短期内根本改变，所以社会总运输供求差距明显。(四) 经济的增长，对铁路需求更强江苏省经济增长一直维持在较高水平上平均每年GDP增长13%，是以省内企业对能源和基础原材料的需求增长不断提高为前提的，另外随着一些大的能源项目的陆续投产，将使江苏省的工业基础更加完善，也使当地工业发展更加迅猛，电煤、石油、钢铁、铁矿石等大宗物资的货运需求也会快速增长。虽然铁路运输能力也有增长，但缺口仍然很大。四、 铁路货运市场(一) 全国铁路货运情况1. 61、基本情况（1） 2004年中国铁路通过第五次大提速，提速网基本覆盖全国，时速160公里及以上提速线达7700公里；（2） 铁道部在繁忙干线和煤运通道，实施“短平快”的技术改造，大幅增加重载列车数量；（3） 2004年，铁路全年货车周转率（即来回一次）为4.94天/次，同比压缩0.11天，货车运用效率大大提高使铁路在一年时间里日均装车由9万车跃上了10万车，运输效率处于世界铁路的领先水平；（4） 中国铁路现有营业里程7.4万公里，年发送货物20多亿吨。中国铁路以占世界铁路6%的营业里程，完成了世界铁路24%的运输量，铁路平均运输密度居世界第一位，是世界上最繁忙的铁路。2. 最近几年铁路货运量及货62、物周转量情况（1） 2002年：货运量19亿吨，同比增长4.6%；货物周转量1.5万亿吨公里，同比增长5.9%。（2） 2003年：货运量22亿吨，同比增长7.9%；货物周转量1.7万亿吨公里，同比增长10.2%。（3） 2004年：货运量24亿吨，同比增长9%；货物周转量1.7万亿吨公里，同比增长11.8%。（4） 2004年货物发送量等4项主要指标，均位居世界第一。3. 铁路货运需求分析（1） 由于我国矿产资源分布不均，特别是我国煤矿、原油等物资，需要通过铁路从产地长距离运往全国各地，而后再通过与之衔接的水路运输、公路运输将其运送至最终的目的地。同样，公路运输和水路运输的货物也主要通过铁路63、输送到国内更远的地方。（2） 在选择运输方式时，国内企业以及跨国企业大多数选择公路运输和铁路运输，在各种运输方式的选择上，有48%左右的企业会采取铁路的运输方式。4. 铁路货运缺口分析（1） 全社会需要铁路装运的物资日均保持在28万至30万车，而每天实际只能装运10万车，满足率仅为35%，大量货物不能及时承运，平均铁路运力缺口占2/3左右；（2） 最近十几年，铁路货运量绝对数在稳定上升。但是，铁路货运量在全社会货运量中的比例却呈下降趋势，这表明铁路运力跟不上国民经济发展的需要；（3） 铁路货运服务的主要客户是工业部门，国家铁路货运量的50%左右是煤炭、焦炭和石油。铁路运能和运量之间的矛盾未能得64、到有效缓解，货运需求旺盛，运力将持续偏紧。因此，目前中国铁路运输能力与需求的矛盾仍然十分突出，成为制约社会经济发展的瓶颈。5. 铁路货运发展情况预测（1） 预计到2010年A. 全国货运量180亿吨220亿吨，其中铁路货运量28亿吨34亿吨；B. 全国货物周转量82000亿吨公里84000亿吨公里，其中铁路货物周转量30000亿吨公里32000亿吨公里；C. 铁路货运平均运距970公里。 （2） 预计到2020年A. 全国货运量290亿吨320亿吨，其中铁路货运量40亿吨45亿吨；B. 全国货物周转量130000亿吨公里150000亿吨公里，其中铁路货物周转量49000亿吨公里56000亿吨公65、里；C. 铁路货运平均运距1200公里。(二) 镇江铁路货运分析1. 镇江市一般货运和铁路货运量穿越镇江的铁路是一条繁忙的京沪干线，沪宁线上几乎所有的列车均停靠镇江。（1） 2003年，镇江市完成货运量4498万吨，比上年增长2.6%。其中：铁路货运量472万吨，增长8.1%；（2） 2004年，镇江市完成货运量5187万吨，比上年增长11.5%，其中：铁路货运量557万吨，增长18.0%。2. 沪宁线货运情况（1） 沪宁线是京沪快速干线上的“黄金通道”，货运密度近年平均达到6175万吨/公里；（2） 沪宁线货运密度是全国铁路平均水平的2.5倍，是最繁忙的干线之一；（3） 尽管沪宁线长度不足上66、海铁路局运营线的九分之一，但运输收入却占到该局总量的36.4%；（4） 沪宁线货运能力与货运量预测：既有沪宁线已实现电气化，牵引定数提高到5000吨，预测2010、2015年南京至常州间货运量为6400万吨、6831万吨；常州至上海间货运量为5300万吨、5774万吨。（5） 沪宁线货运能力与货运量适应情况表：区段年度输送能力(万吨)货流密度(万吨)能力适应(万吨)南京常州201010195640037952015933468312503常州上海2010105985300529820159737577439633. 丹徒经济开发区铁路货运高资站货运情况（1） 丹徒经济开发区岸线优势：拥有长江岸67、线6.32公里，均为-15M深水优良岸线，水流平顺，深水贴岸，不坍不淤，长年维持在-15M以下深水泊位，被称为长江的“黄金岸线”。可再建10座5万吨级公共码头。现已建成万吨级以上泊位4座，目前规划建3座5万吨级公共码头。丹徒铁路货运站高资站，距离长江码头大约有2-3公里，开车仅需5分钟。本铁路公用线连接公共码头将极大地增加本线的运输业务量。（2） 现高资站货运情况高资站货运规模较小，几无装卸设备，主要用于当地驻军军需物资的运输，兼为车站周边企业（主要为水泥厂）运输部分物资，其运输货物的主要种类为煤炭和矿建材料，主要来源和去向均为长江以北地区。高资站近年来货物运输情况如下表：高资站货物运输情况统68、计表（1999年-2002年） 单位：万吨年 度发 送到 达合 计1999年9.411.420.82000年17.613.4312001年12.721.3342002年11.218.830分析：经济开发区内目前大部分企业为石化企业，运输需求较大，高资站对此无力承担，目前，这些货物主要依靠长江水路和铁路运输（货物多由汽车短途往返40公里外的上隍山货站，运费高达50.2元/吨）。说明：随着开发区经济的发展及入园企业规模化的生产，铁路货运需求量将会不断上升，对本铁路线的需求也会更显迫切。（3） 本铁路公用线设计货运量A. 铁路专用线：铁路线进入某企业的生产厂区称为铁路专用线。B. 铁路公用线：货运站69、的铁路线再加上进入多家企业生产厂区的专用线，合称为：铁路公用线。本铁路专用线一期工程即将投入建设，据我方调查、测算，建成后第一年的运输量即可达到200万吨，以后随着经济的增长及区内企业的增加，铁路公用线的实际运输量将以25%35%的增长速度递增。(三) 铁路专用线货运需求分析1. 现有需求分析（1） 镇江焦化煤气集团有限公司A. 建设情况该公司是首批进入丹徒经济开发区的大型高科技企业。根据规划，将从原址镇江市焦山风景区搬迁到丹徒经济开发区，现丹徒新厂区一期工程正在建设当中，预计2006年12月竣工投产。B. 主要产品主要产品为冶金焦、铸造焦及锻烧石油焦3个系列，20多个品种，拥有6个国家级高新70、技术产品。C. 产品产量一期工程年产70万吨特种碳材；二期工程年产12万吨预焙阳极及40万吨铸铁；D. 公司建成后对本专用线的运输需求情况：该集团公司视铁路专用线为企业的生命线，竣工后第一年度（2006年12月至2007年12月），镇江焦化煤气集团有限公司通过我公司铁路专用线运输的原料和产品可达到100万吨，以后逐年递增、跳跃。（2） 香港金海宏业能源有限公司A. 建设情况a. 2002年10月在开发区成立，一期投资2980万美元；b. 2004年，一期第一部分已建成投产；c. 2005年上半年，一期第二部分开工建设，新建改性沥青、乳化沥青、溶剂油等生产装置。B. 主要产品：重交沥青及其副产品71、。C. 产品产量a. 一期第一部分年产基础沥青50万吨，各类燃料油90万吨。b. 一期第二部分建成投产后，将年产改性沥青15万吨，乳化沥青10万吨等。c. 一期完工后，将形成加工原油140万吨的能力d. 未来510年，规划原油加工能力提高到8001000万吨。D. 公司建成后对本专用线的运输需求情况a. 第一年：该公司将建设2条铁路装卸线（目前已完成场地平整），将部分货物交由铁路运输，现每年已有稳定的60万吨货物的铁路运输需求。b. 香港金海宏业能源有限公司计划在开发区进一步扩大生产规模， 2007年，该公司通过铁路运输的油品将达到120万吨。c. 该公司有意在开发区内合作建设大型石化仓储物流72、中心，通过铁路向长江中上游和内陆辐射。（3） 台湾李长荣石化公司A. 建设情况a. 1997年在开发区成立。b. 目前拥有2条甲醛生产线、1条多聚甲醛生产线和1条甲缩醛生产线；拥有三万吨级化工码头。c. 最近该公司计划与瑞典柏斯托普公司合作建设多元醇系列溶剂的生产。d. 正在开展甲醛等三套生产装置的报批工作，计划投资1000万美元。B. 主要产品甲醛、多聚甲醛、甲缩醛等甲醇后加工系列产品。C. 产品产量目前该公司年产量48万吨。D. 公司建成后对本专用线的运输需求情况：本专用线建成后第一年度，该公司对本专用线的运输需求不少于10万吨。以后，随着该公司的发展，其对本专用线的运输需求也会随之增加。73、（4） 镇江发电厂、普特纳斯公司、马来西亚国家石油公司、中华国际新加坡公司、宏顺热电厂等公司都对本铁路专用线的建设给予了高度的关注。这些企业目前的铁路运输需求可达30万吨。2. 潜在需求（1） 周边现存的京阳水泥厂、镇江水泥厂等企业，有望通过本铁路专用线运输部分物资。（2） 即将落户开发区的万向集团、华尔润等也有意将部分生产物资和产品通过本专用线运输。（3） 预计，至2010年，通过本铁路专用线，仅成品油、煤炭及化工产品的运输量就将达到400万吨。3. 前景（1） 当前，我国铁路主管部门已正式决定：通过市场化运作模式，积极发展铁路物流。（2） 丹徒经济开发区规划将铁路专用线串接到镇江西部的龙门74、港等公共码头及港区和重点企业，进一步发挥其运输优势，建成镇江西部“铁路物流干线”。 （3） 丹徒经济开发区规划利用丹徒经济开发区独特的区位优势、岸线优势，组织铁、水联运，发展大型物流中心。（4） 丹徒经济开发区的石油化工、现代制造、轻工造纸及港口物流将成为开发区四大支柱产业，这些产业的高效发展离不开铁路运力的增加。（5） 本公司正与丹徒经济开发区管理委员会商谈合作建设区内公共码头及连接各码头间铁路线项目。本公司将积极争取开发、参与建设区内公共码头及物流中心项目，将铁路专用线串接进入上述深水港码头，可充分发挥铁、水联运优势，将适当增加或组织汽车运力并建设十二万平方米的仓储规模，在充分把握市场的情75、况下，分步将高资站区域发展成大型物流中心。第五部分 市场竞争一、 市场竞争情况(一) 国际竞争1. 加入WTO，中国政府承诺逐步开放铁路货物运输市场，虽然铁路目前仍属于国家垄断产业，对外方开放需要一个过程，但随着开放程度的扩大，将会使铁路货运业面临海外资金比较严峻的挑战，而本公司的相机切入，将在此领域率先打出一片天地；2. 铁路运输业作为运输服务行业的组成部分，与国外同类企业相比，在劳动生产率、技术装备水平、产品质量及可靠性等方面均有一定差距，国内有关的法律法规也有待进一步完善，管理体制有些方面也不太适应。因此，铁路货物运输业也面临着开放运输市场带来的挑战。本公司在引进外资的同时，会更加重视引76、进国外先进的管理理念和制度，从硬件、软件上做好充分的竞争准备。(二) 国内竞争1. 与不同运输方式间的竞争由于目前铁路货运缺口过大，大部分货物由其它运输方式来解决。目前，在丹徒经济开发区内，与铁路运输竞争主要是公路运输和水路运输。公路运输有机动、灵活和可实现“门到门”运输的特点；水路运输成本低、运输能力很大，在大宗货物的长距离运输方面一直与铁路运输相竞争。2. 行业内部竞争（1） 铁路历史上属于国家垄断行业，民营及外资不易进入，其它企业很难进入此领域，竞争壁垒难以突破；（2） 铁路货运是由铁道部计划管理的。江苏省民营、外资房地产公司估计不下于几万家，但民营、外资控股的铁路经营项目寥寥无几。 二77、 竞争优势(一) 本公司较运输类企业的竞争优势1. 与国有铁路企业比较 （1） 本公司作为现代化的股份制企业具有下述特点：管理理念先进，经营手段灵活，运作效率上乘；（2） 本公司把“一切为用户服务”作为最重要的经营理念，这与国营“铁老大”在理念上有巨大的差别； （3） 本公司将在管理、信息、技术等诸方面采取综合强化措施，这些软实力是一般国营“铁老大”企业最缺乏的；（4） 本公司将在管理的硬件配置、仓储硬件系统、装卸硬件系统等几方面采取适当强化投入，一般国营“铁老大”企业在类似局部区域（专用线）的配置上是相对欠缺的，就是有，也很难达到本公司硬件的设备完好率。2. 与其他物流企业比较（1） 本公78、司拥有自己的铁路专用线；（2） 本公司相对容易组织跨行业的多联式运输铁路、公路、水路、仓储联合作业，形成一条龙服务的竞争优势；（3） 本公司的主要董事是国际航运公司的负责人，对了解国内外物流行情、组织综合运输作业会有很大的帮助；（4） 本公司与一般运输企业相比，不在同一档次，我方具有巨大的优势。(二) 本项目得到了当地政府的大力支持1. 政府大力支持本项目的建设本项目是开发区总体规划的重要组成部分，被列为开发区2004年基础设施“一号工程”，是镇江焦化煤气集团有限公司搬迁的最重要基础条件之一，也是现有一批企业得以快速发展的最重要基础条件之一，得到了政府的大力支持。2. 本项目是实现开发区“铁路79、物流中心”规划的重要步骤开发区规划建设本铁路专用线的目标是：建成镇江西部“铁路物流干线”，串接镇江市西部港区和重点企业，最终形成铁路、公路、水路运输联合的组合运输优势，本项目的实施是实现上述规划的前期步骤。三、 竞争方案（一） 广泛利用人脉关系，不断拓宽客户资源本公司将主要依托具有几十年铁路货运、物流行业资深经验的专业人士的广泛客户网络，通过与其它货运、物流企业合作，开展多种方式联运，不断拓宽客户资源。（二） 建立高素质的管理团队本公司将建立现代企业激励机制，工资、奖金、福利、假期、培训、保险、职称、住房、荣誉等与业绩紧密挂钩，最大限度吸引优秀人才，确保企业人才资源的相对稳定。（三） 提高服务80、水平，降低货运成本本公司的管理团队和全体员工在货运服务全过程中，提倡“假如我是客户”的换位思考，想客户之所想，急客户之所急，视客户为我们的衣食父母，以此全力提高服务质量。建立现代化的管理制度，严格执行、严格检查、严格督促，降低货运成本：1. 让利于客户，从而达到吸引客户、稳定货运资源的经营战略目标。2. 增效于公司，从而达到壮大企业、 建立稳定竞争优势之长期目的。（四） 开拓多联式运输系统、建立挂靠系统我方利用丹徒经济开发区的的区位优势，建立多联式运输和汽车挂靠系统，将原本各自为政的水运、汽运、铁运、仓储各行业联合起来，进行资源整合、重组，由我方进行总策划、总负责，将公路、铁路、水运等组成综合81、式运输网络。可增加我方盈利点，提高我方竞争力和盈利水平。第六部分 营销策略一、 确定目标市场公司创建初期主要的目标市场是丹徒经济开发区周边有储运需求的企业，现最主要的用户是镇江焦化煤气集团有限公司等企业。以开发区为中心，逐步向周围地区辐射，专用线建成一年后新增的主要用户可能是现有的发电厂（总年运量800万吨）、现有的水泥厂（总年运量1000万吨）及正在扩建的或新入驻的企业。二、 制定合理的物流价格（一） 定价的原则1. 多赢，即用户、本公司、铁路系统、政府部门都有利可图。2. 对用户：在有可比单价的情况下，我方尽量做到与市场平均价相仿或略低。3. 对我方：以“保证适当的投资回收期”为主要依据制82、定单价。4. 对铁路部门和政府：至少不损害它们的既得利益（含税收）。（二） 定价的依据可从以下方面综合考虑价格定位：1. 当地市场的价格水平；2. 主要服务客户目前采用的非铁路运输方式的费用；3. 客户对定价的承受能力；4. 市场运输量的需求情况；5. 本项目投资的经济要求；（三） 定价的要点1. 要重点处理好：本公司的短、中、长期利益问题；2. 要重点处理好：本公司与融资方的利益问题；3. 要重点处理好：服务种类、市场需求和竞争因素等多种要素。（四） 定价的细节、技巧、盈利空间1. 所谓定价，即指单价2. 主要有下列几个方面组成（1） 装卸费：这与铁道部的基本定价、与本地区的平均价、与客户的83、原定价、承受能力，特别是与所运货物的种类有关；（2） 专用线运费：参照其它专用线收费标准制定；（3） 干线运费：与货物到达至目的地的距离有关，这部分费用应该由铁路系统收取，与我方关系不大；（4） 专用线的使用费：这与装卸费一样，是我方保证正常利益和投资回收期的最重要部分。其可比性相对较小，我方发挥的余地相对较大。三、 运输方式（一） 采取高效的多式联运方式采用行业协作运作方式，建立跨行业协作体系。结合镇江市货物运输的特点（水运较为发达），把传统运输方式下相互独立的铁路、公路、水路等运输手段组合起来，将运输路线、运输时间、运输效率、运输保障、运输成本等各要素进行优化组合，形成铁、公、水联合的组合84、运输优势。具体为：分步在丹徒经济开发区及周边地区，以资本或业务为纽带，大力开展公关活动，利用丹徒经济开发区龙门港的优势，利用本铁路专用线的优势，与区内、外的相关企业进行合作，积极推进运输一体化战略，将多区段、多环节的运输体系加上全面的服务，组成一个连续有效的运输链带（物流）。（二） 组织合理的货运流程1. 实行一次托运、一次付费、一单到底、统一理赔、全程负责的运输业务模式。2. 提高管理水平，加强各环节的衔接度，提高营运效率。四、 由单一铁路货运向现代物流发展（一） 抓住机遇，建立物流中心1. 公司创立初期主要以铁路货运、公路运输、仓储为主，积极利用上海铁路局有意走市场化运作模式发展铁路物流的85、思路，取得铁路管理部门的支持，向铁路综合物流方向发展。2. 利用镇江市、丹徒经济开发区建设铁路物流干线和物流中心的规划，本公司将建立配套的专业仓储等设施，将属于垄断行业的铁路运输与水路运输、公路运输等联合起来，以形成其它物流企业所没有的优势。（二） 建立网络化的物流组织本公司将尽力、稳妥、分步的建立物流专用网络平台、终端，逐步与其他物流企业、运输企业建立各层次协作关系，扩展物流中心的业务范围，增加运输品种，完善服务功能，使铁路货运和铁路综合物流向更高层次的物流形态转化。（三） 积极拓展新的合作模式适时积极开展与海内、外优秀物流企业的各种合作，使项目公司尽快进入品牌运作阶段，进一步提高投入产出比86、。五、 市场开拓与巩固（一） 巩固现有市场公司将尽力提高作业质量，从大力提倡“亲善”服务等方面入手，巩固现有市场。（二） 分析现有市场，开发新客户1. 基本优势（1） 本公司与国家铁道部、上海铁路局有传统的、紧密的人脉关系，尽可能多的组织车皮（车厢），满足客户需要；（2） 本项目的经营总经理及主要专业人员，有丰富的运输、物流管理经验，有的从业已达2030年；（3） 丹徒经济开发区是江苏省沿江开发的核心区域之一，是南京重石化产业集群的重要组成部分。区内有能源、冶金、建材等大型企业，因此铁路货运、物流市场空间巨大。2. 开拓市场的主要方法（1） 以镇江焦化煤气集团有限公司等几家企业的基本运量作为本87、公司业务的基本支撑，充分发挥本公司业务专家的关系网，不断拓展公司的业务。（2） 对客户资料进行分析和处理，逐步建立覆盖周边地区（甚至扩大到全国相关区域）的物流服务网络，开发新客户。（3） 严密制定相应的运输计划，确定货流及车流数量、方向，加强计划的互相衔接，改进运输产品的周期及形式，方便货主、缩短提报周期，为客户提供优质服务，建立良好口碑，拓展客户群（尤其是大客户）。第七部分 融资说明一、 融资规模项目一期投资： 5440万美元 （折合人民币4.4亿元）其中：国外融资： 5400万美元（折合人民币4.38亿元）自 筹： 40万美元 （折合人民币336万元）项目二期投资：待定二、 融资年限本项目88、融资年限为10年，每年固定融资回报15.5%，一期工程建设期为一年，十年到期不还本。三、 资金使用方向（一） 资金用途资金主要用于建设专用线工程、建设大型物流中心及铁路专用线连接公共码头项目。（二） 项目资金使用计划 时间用途资金（万元人民币）2005.112006.5拆迁及征地费用153202005.112007.5专用线主体建设、安装工程费用7792前期费10002006.5-2007.5特种运输2090汽车挂靠系统建立费用34002005.11-2007.5大型仓储设施28552006.5-2007.5沿江铁路建设工程76732005.11-2007.5流动资金与不可预见费3000合计：89、 44130四、 融资方在公司经营管理中的地位和作用（一） 融资方在项目的营运过程中对公司实施财务监督；（二） 融资方可向公司委派财务监督员，监督公司资金运用情况；（三） 融资方对本公司每月提供的现金流量表、资产负债表和损益表予以审核；（四） 融资方接受本公司总经理当月经营状况、下月、下季、下半年经营预测等相关通报。五、 资本退出机制（一） 退出原则融资方在投入本项目后，可根据合同规定，按合同规定方式退出。根据双方合作协议，融资方在实现利润后，合作期满可按时退出，若需要扩大合作，可另定合作协议（二） 退出保证1. 严格的合同条款，严密的法律保护措施；2. 项目良好的成长性和巨大的利润空间能确保90、融资资金按期安全退出；3. 项目巨大的市场潜力能保证项目投产后满负荷运行，从而使财务目标计划能顺利实现；4. 由于项目有良好的利润业绩，融资者的固定回报额是可以如期按合同实现的。（三） 退出方式1. 根据项目融资合同规定，以固定比例每年偿付；2. 上市后，股份出让套现退出；3. 协议股份转让兑现退出；4. 由本公司回购股权贴现退出。所以，融资资金的退出通道是安全而畅通的。第八部分 财务分析一、 编制说明本分析以可行性报告确定的经营和建设方案为基础，依据国家和江苏省镇江市的建设、投资规定和要求进行各项分析，说明如下：（一） 工程及设备费用依据镇江市同类工程实际发生的费用估算。（二） 其他费用1、91、 勘察设计费、建设监理费、建设单位管理费、供电费、其它配套费分别按有关规定计取。2、 土地费用按丹徒开发区有关政策规定估算。二、 项目投入总投资估算表 单位：万元 表8-1序号项目单位单价数量金额征地与拆迁1征地费用亩30500150002拆迁费用3202.1拆迁工程962.2拆迁补偿费2243小计15320铁路专用线4路基29984.1站场土石方22604.2路基加固及防护6124.3植被1265桥涵座13106轨道公里1217706.1站线15806.2线路有关工程1907通信及信号14407.1通信497.2信号行车指挥设备闭塞设备联锁装置组组组13911201903008电力及电力牵引92、供电160供电线路电源设备其他电力组组组6752419房屋：生产及办公房屋居住及公共福利房屋安装工程设备工器具265141102121010其他运营生产设备28811大型临时设施及过度工程46012其他费用33013基本预备费77114小计8792汽车挂靠系统15购置车辆辆15.1普通车辆 25吨辆251025015.2普通车辆 15吨辆202040015.3普通车辆 10吨辆102020015.4集装箱车辆 40吨辆451045015.5集装箱车辆 25吨辆30927016媒体营销50017车辆整修50018统一标设39019研发10020培训24021微机，网络10022小计3400特种运93、输23特种车辆辆40145023.1油罐车 辆401560023.2汽灌车辆351035023.3保鲜车辆301030023.4其他特种车辆405200 24场地、内部道路11025检修、保养设备组7026安全生产设备组18027房屋28028小计2090仓储部分29钢构散货半封闭场平方米0.032000060030高站台全封闭仓库平方米0.0820000160031露天货场平方米0.0056000030032码跺叉车部分台33619833场内钢结构排架组0.193005734场内红外防盗系统套0.22004035场内消防自动喷淋系统套0.0415006036小计2855沿江铁路37路基40994、738轨道152039通信及信号122040电力及电力牵引供电40241房屋43442小计767343流动资金100044前期费用100045不可预见费200046总合计44130三、 经营收入的计算（一） 本项目主要营业收入包括以下几个部分1、 四条铁路专用线的营业收入2、 公路运输挂靠系统及特种运输营业收入3、 仓储收入4、 土地升值收益（二） 逐项分析1、 铁路专用线的营业收入（1） 铁路运营收入主要来自装卸费、运费及专用线使用费，为使计算简便，将此三项费用综合，单价为40元/吨。（2） 专用线一期建成后可实现年运输量200万吨，至二期建成后，年运输量可达800万吨。铁路运营收入=总吨位95、本专用线综合单价设：YT 为专用线营业收入UT 为年运输总吨位 JT 为本项目综合单价则： YT = UTnJT其中UT有如下关系：UT1设为第一年铁路运输总吨位，UTn设为第n年铁路运输总吨位； （一般而言，项目正式开始营运后第三年营运量就比较正常了，故将UT3作为一个参照基准值）UT1=50%UT3 UT2=75%UT3 UT3=100%UT3 UT4=125%UT3 UT5=150%UT3 UT6=175%UT3 UT7=200%UT3 UT8UT10年装卸量稳定本项目UT3量为400万吨，由此算出逐年的运量（万吨）：UT1=200 UT2=300 UT3=400 UT4=500 UT596、=600 UT6=700 UT7=800 UT8UT10 =800 JT 初始价格为40元/吨，根据物价指数增长情况，综合单价将有年增长率2%的递增趋势。据以上条件得到专用线逐年收入表： 单位：万元 表8-212345678910合计80001224016646212242597830914360373675837493382432635332、 汽车运输挂靠系统及特殊运输的营业收入（1） 计算依据A、 丹徒开发区区内的运输需求增长速度较快，现年运输需求量已达一千万吨以上。B、 从市场需求出发，同时依托铁路运输的优势，年运输量可达150万吨。C、 公路运输系统将覆盖以丹徒经济开发区为中心的半径97、50公里的营运需求范围。D、 市场需求远大于可解决的运输量，因此，汽车运输可实现70%的出勤率E、 运用综合信息系统，可实现车辆往返载货。（2） 营运模式本系统采取引入加盟者，组建物流子公司的营运模式：A、 品牌借用本系统借用世界最知名的物流企业之一海尔物流的品牌，并借鉴其成功的运作经验。B、 加盟方选择本系统选择中、小型汽车运输企业和拥有车辆的个体运输经营者作为物流子公司的加盟组建方。C、 系统利益分配我方采取在一定年限内买断使用的方式引进“海尔物流”品牌，对本系统的业务收入，则就税后纯利实行以下分配方式：a. 与中小运输企业的分配按“他方90%，我方10%”的方案分配税后纯利；b. 与个体98、运输者的分配业务收入的税后纯利，个体方得80%，我方得20%。（3） 计算设定A、 设 YG 为 本项目的公路运输营业收B、 设定购入车辆与社会车辆的总运力实现年运输量在150万吨以上，年增长率为10%。设UT为车辆总运输量C、 设L为营运里程，平均营运里程为50公里。D、 设XG为单价，由于在总运量中包含很大一部分的特殊运输，因此，在计算中取普通运输与特殊运输的综合单价为： 2元/吨公里E、 设G为管理费用率，不同模式占总运量的百分比为C G1=20% C1=70% G2=12% C2=20% G3=7% C3=10%F、 设车辆出勤率为K 70%G、 车辆可实现往返运载则：YG =XG*U99、T* G*L* C*K*2综合以上各条件有汽车运输系统利润如下表： 单位：万元 表 8-312345678910合计2772311034903915439349295530620569627811491173、 仓储运营总收入分析（1） 仓储运营总收入取决于仓库的可使用面积、市场价格及利用率。利用率即已使用面积与总使用面积之比值。（2） 仓储年运营总收入=室内仓储收入+半封闭仓库收入+露天仓储收入 室内仓储收入=单价*吨位*天数 半封闭仓库收入=单价*吨位*天数 露天仓储收入=单价*吨位*天数室内仓储收入用公式表示为： Yn=365Dn MnKn半封闭仓库收入用公式表示为： Yb=365Db 100、MbKb露天仓储收入用公式表示为： YL=365DLMLKL其中：Yn设为室内仓储营业收入Dn设为 室内仓储营运吨位： 单位为吨， 仓库总建筑面积为20000平方米其中营运面积占总建筑面积的70% 即：仓库使用面积=20000*70%=14000平方米 物资堆放平均高度为2米每立方的比重为1吨/立方米则：Dn=14000*2*1=2.8万吨Mn 设为 市场平均价格：第一年的初始价格取市场平均价格1元/吨天，年增长率为2%。 Kn 设为仓库年利用率：KC1 设为第一年的利用率KC2 为第二年的利用率KC3KC10 为第二年第十年的KC1 设为60%，KC 为70%KC3KC10 为80%Yb设为101、半封闭仓库营业收入Db设为 室内仓储营运吨位： 单位为吨， 仓库总建筑面积为20000平方米其中营运面积占总建筑面积的70% 即：仓库使用面积=20000*70%=14000平方米 物资堆放平均高度为2米每立方的比重为1吨/立方米则：Db=14000*2*1=2.8万吨Mb 设为 市场平均价格：第一年的初始价格取市场平均价格0.6元/吨天，年增长率为2%。 Kb 设为仓库年利用率：Kb1 设为第一年的利用率Kb2 为第二年的利用率Kb3Kb10 为第二年第十年的Kb1 设为60%，Kb 为70%Kb3Kb10 为80%YL设为露天仓储营业收入DL设为 露天仓储营运吨位，单位为吨： 仓库总面积为102、60000平方米，其中使用面积占总面积的85% 即：露天仓储面积=60000*85%=5.1万平方米 物资堆放平均高度为2米每立方的比重为1.2吨/立方米 则：DL=5.1*2*1.2=12.24万吨ML 设为 市场平均价格： 第一年的初始价格取市场平均价格0.3元/吨天， 年增长率为2%。 KL 设为仓库年利用率：KL1 设为第一年的利用率KL2 为第二年的利用率KL3 KL10 为第二年第十年的KL1 为60%，KL2 为70%KL3KL10 为80%仓储逐年营业收入见下表： 单位：万元人民币 表8-412345678910合计1785212424772526257726282681273103、42789284525166说明：此收入均指一般性货物仓储收入，其他特殊商品仓储收入高于普通货物的部分可做为余量。4、 土地增值收益根据镇江近年土地增值的现状和趋势，四年以后、既项目建成后第三年若将土地转让，其地价会是原征用价格的三倍左右。考虑到各种税收、成本，最保守的估算其税后净收入也会是原购入成本的1.3倍左右。本项目共征用土地500亩，其中铁路专用线及辅助设施将占用300亩左右的土地，其他土地作为持续发展的后续投入部分，可进行转让等操作。即运营第三年有一笔土地转让的一笔税后净收入为：30*200*1.3=7800万。三年后的土地增值，作为本项目的利润余量。本项目各部分收入的综合营业税均按104、4%计算。综合以上四部分的总营业收入，加上税金 编制成汇总表如下：84江苏升腾铁路物流有限公司营 业 收 入 、 税 金 汇总表项目建设期经 营 期（10年）112345678910合计一、营业收入1、铁路营业收入（万元）80001224016646212242597830914360373675837493382432635332、公路营业收入（万元）2772311034903915439349295530620569627811491173、仓储营业收入（万元）1785212424772526257726282681273427892845251664、土地增值收益（万元）78007800105、合计12557174743041327665329483847144248456974724448899345616二、综合营业税金（包括：1、营业税2、城维税3、教育费附加税）共合计502.28698.96904.51106.61317.921538.841769.921827.881889.761955.9613512.6 表：8-5四、 成本费用估算（一） 计算设定物流中心年总成本费用=年工资及福利费+年企业管理费+年财务费用+年水电费+年摊消费+折旧费+维修费1、 年工资及福利本项目定员60人，人均工资及福利费为5万元/年，则年工资及福利费为300万。根据工资及人员数量的变动，年工资及106、福利有10%的递增幅度。2、 年企业管理费用由上缴管理费、职工教育费、咨询费、技术开发费、审计费、律师费、招待费、绿化费、各种摊派、坏帐损失、差旅费、办公费用等组成，约为营业收入的8%3、 年财务费用约占销售收入的3.2%4、 水电费 按相关行业的平均水平估算：铁路、公路、仓储项目水电费约占各自营业收入的5%5、 维修费 按本行业的平均水平估算，大约为营业收入的2%6、 营销费用 按照本行业平均水平，取营业收入的0.5%7、 综合营业税金综合营业税金约占营业收入的4%8、 年摊销费年摊销额约占营业收入的3%9、 年折旧费根据国家税法有关规定，本项目固定资产折旧采用直线法，残值率6，折旧年限分别107、为：建筑物20年，设备10年计算。 建筑物原值（6） 设备原值（6）年折旧费 + 折旧年限 （20） 折旧年限（10） 0.62亿（6） 0.9亿（6） + 1137.4万 20 10据以上各条目，成本费用估算见下表：费 用 成 本 表单位：万元 表：8-6 年份项目建设期第一年第二年第三年第四年第五年第六年第七年第八年第九年第十年合计工资及福利3003303633994394835315856437074781管理费用100513981809221326363078354036563780391227651财务费用402559724885105412311416146215121565110108、60水电费用6288741131138316471924221222852362244517281年摊销费用3775246788309881154132713711417146710367综合税金502699905110713181539177018281890195613826折旧费1137.41137.41137.41137.41137.41137.41137.41137.41137.41137.411374维修费2513494525536597698859149459786911合计4602.45870.47312.48507.49878.411315.412818.413238.413109、686.414167.4102974五、 利润(毛利)计算（一） 代数设定 M=毛利(利润额) YZ =年营业总收入 YT =铁路年营业收入 YG =公路年营业收入 YC =仓储年营业收入 J=建筑总额=0.62亿N建=建筑折旧年限 =20年 S=设备总额=0.9亿 N设=设备折旧年=10 年 残值率=6%。（二） 毛利的计算毛利=总收入营业税总成本毛利=总收入综合营业税金工资及福利企业管理费财务费用水电费维修费年折旧费年摊销费 =(1铁路物流平均税率)总收入（8%+3.2%+5%+2%+3%）总收入工资及福利折旧费M=(14%)* YZ 21.2% YZ 300*(1+0.1)n-11137110、.4（三） 第三年利润计算值1、 计算说明财务评价中取计算期为11年，其中建设期1年，经营期10年。但运营期的第三年的经营数据总体上表证了本项目十年内的平均水平，是典型值。2、 具体计算按照上述经营规划，参照铁路、公路、仓储部门收费标准及同类物流中心货物中转收入情况，本项目运输货物第三年收入是典型值。（1） 年工资及费用 363万 （2） 年企业管理费用 1809万 （3） 年财务费用 724万 （4） 水电费 1131万 （5） 年摊销费 678万 （6） 年折旧费 1137.4万（7） 维修费 452万（四） 本项目损益表及现金流量表：见表87 、 表88损 益 表 单位：万元人民币表87111、项目建设期1年经营期12345678910合计营业收入12557174743041327665329483847144248456974724448899345616总成本费用4602.45870.47312.48507.49878.411315.412818.413238.413686.414167.4103251利润额（毛利）7954.611603.623100.619157.623069.627155.631429.632458.633557.634731.6242365所得税（15%）001594143717304073471448695034521028661税后利润7954.611112、603.621506.617720.621339.623082.626715.627589.628523.629521.6213704.4项 目建设期营 业 期合计112345678910现金流入1、营业收入125571747430413276653294838471442484569747244488993456162、回收资产余值310031003、回收流动资金4、 小 计12557174743041327665329483847144248456974724451999348716现金流动5、建设投资43130431306、自有资金100010007、经营成本4602.45870.473113、12.48507.49878.411315.412818.413238.413686.414167.41032518、所 得 税0015941437173040734714486950345210286619、其 它10、小 计441304602.45870.48906.49944.411608.415388.417532.418107.418720.419377.4131912税前净现金流量-441307954.611603.621248.619157.623069.627155.631429.632458.633557.634731.6累计税前净现金流量-44130-36175.4-245114、71.8-3323.215834.43890466059.697489.2129948163505198237税后净现金量-441307954.611603.619654.617720.621339.623082.626715.627589.628523.629521.6累计税后净现金流量-44130-36175.4-24571.8-4917.212803.43414357225.683941.2111531140054169576计 算 指 标财务内部收益率投资回收期（年） 税前 税后 37% 34% 3.2年 3.3年 现金流量表 单位：万元 表：88六、 盈利能力分析（一） 本项目主要经115、济指标1、 总资产利润率 总资产利润率年净利润总额总资产年平均余额100% =2137139130 100% =55%2、 投资利润率 投资利润率=年净利润总额初始投资额100% =2137144130100% =48%3、 投资利税率 投资利税率年均毛利总额总投资100% =24236.544130100% =55%4、 投资回收期： 税前 3.2年 税后 3.3年（静态）5、 内部收益率： 税前 37% 税后 34%6、 折现率 ：12% 净现值 ： 税前 76929万 税后 64249万（二） 不确定性分析1、 敏感性分析就项目营业收入、建设投资、经营成本等单因素变化对各项评价指标的影响116、进行分析，结果见表89。从表中可以看出，在营业收入减少10%，或经营成本增加10%，或建设投资增加10%的情况下，项目的税前收益率依然远远大于12%，说明项目具有较强的抗风险能力。敏感性分析表 表89变化因素变化率（%）内部收益率（%）投资回收期（年）贷款偿还期（年）税前税后税前税后基本方案37%34%3.23.310经营成本-10%10%39%36%36.5%33%33.23.13.31010销售收入-10%10%33%43%30%40%3.52.83.631010建设投资-10%10%38%36%35%33%3.13.33.23.410102、 盈亏平衡分析盈亏平衡分析结果如下:固定成本B117、EP(营业能力利用率)=100%（营业收入可变成本税金）其中固定成本包括，年折旧费，年摊销费，维修费，水电费。可变成本包括年工资及福利，企业管理费，财务费用。其中税金按年营业收入的4%计算。固定成本BEP(营业能力利用率)=100%（营业收入可变成本税金） =1500.4/21532100%=7%七、 余量分析（一） 在仓储收入中，特殊货物的仓储单价远远高于普通货物的单价，此处均作普通仓储处理，其单价差额部分为重大余量；（二） 在土地增值收益分析中，只体现了前三年的增值部分，而四至十年的增值部分未加说明，此处也为一重大余量；（三） 本项目属基础设施建设项目，投资规模超过了3000万美元，除税率118、为15，税赋免两减三外，当地还有返还50留存税金作为奖励的优惠政策，在计算中未予考虑，此处也可作为一重大余量。八、 财务分析结论综合以上定量分析可以看出：（一） 本项目经济效益良好丹徒开发区的运输需求量远大于现有运输能力，并且有逐年大幅递增的趋势。本项目的一二期工程设计量可短期内实现饱和，项目正式运营后3年左右即可回收投资。（二） 盈利能力较强运输方式多样化，整合了大量的社会资源，创造了很多的社会效益。（三） 项目自身具有良好的抗风险能力在与项目财务指标相关的因素发生一定幅度波动的情况下，项目本身仍有较强的盈利能力。（四） 财务评价分析，本项目是可行的。第九部分 风险分析与规避措施一、 风险概119、述本项目可能面临的风险主要包括：经济衰退所带来的行业风险、相关国家政策变动带来的政策风险、经营管理风险、财务风险等。项目风险的存在具有不可预见性，在风险控制和规避上，我们一定要做到充分估计，科学规划，充分利用本公司现有的高级专门人才其所具有的几十年行之有效的经验和相应资源，有助于项目在投产经营前建立起一整套风险预测、防范、控制、规避机制。在制定科学的方案的同时，采取灵活、得力的措施，把可能发生的风险降到最低程度。二、 项目风险分析及规避措施 （一） 经济波动所带来的行业风险风险防范措施主要归纳为以下几点：1. 经济预高涨期：本司适度扩张铁路的营运能力2. 经济预平稳期：本司基本保持铁路的营运能120、力3. 经济预衰退期：本司适度调整经营方式公司将在今后的发展中，制定铁路运行的长远发展战略，抓住市场机遇，提高竞争实力，从而增强企业持续发展的能力，减少因经济总量波动而带来的风险。（二） 相关国家政策变动带来的风险相关国家政策、法令、行政措施的变动可能从某种程度上影响项目的运行；近年来，国家对铁路的政策将逐步放开，新的行业法规将不断出台，鉴于政策风险所具有的不可预见性，公司将从以下几方面规避政策风险1. 做好准备，时刻关注政策的最新动向，加强与政府部门的联系，提早获知政策变更消息和变更方向，及早制定防范措施；2. 及时与各相关部门进行沟通和协调，利用新政策最终出台之前的时间段，及时应对，确保项121、目不受或少受政策变更的影响；3. 及时调整经营战略，依据有关专家、权威机构对国家政策局势的详尽分析，随时掌握最新动向，尽可能早地做出政治、经济上的判断，及时调整以经营重点、经营模式等内容为主的战略目标。 （三） 经营管理风险1. 本项目是一个投资较大的铁路物流项目，由于营运规模较大，各部门系统相对复杂，容易存在管理上的疏忽；2. 解决方案：公司聘请管理经验丰富的专家，组建本公司管理团队。这支高素质、会经营、懂管理的物流专业队伍，可有效地抵御和规避项目风险。 （四） 财务风险由于公司在项目实施过程中，为实现项目的收益目标，需要筹措大量资金，进行负债经营。因此，公司在负债经营过程中，必然会面临财务122、风险。本项目可能面临的财务风险主要是资金短缺风险、筹资风险、项目收益不确定性风险。项目财务风险的可控程度较高，可采取以下措施规避项目财务风险：1. 完善企业财务制度，建立有效的财务监督、制衡机制，科学、有效、合理地使用、调配流动资金及其他资金；2. 实施财务预算、决算制度，加强对资金运行情况的监控，最大限度的提高资金使用效率，把企业财务风险控制在最小的范围内；3. 在项目经营过程中，利用现有的各种社会资源、人才优势，积极开发货运、仓储市场，发展长期、稳定的客户，稳定项目收益，进一步增强融资方信心，确保将财务风险降到最低程度。第十部分 项目进度计划一、 项目一期工程实施进程的阶段分隔与概述 （一123、） 项目前期工作主要是项目相关文件的编制、批准、项目的规划、定点等工作。（二） 融资、合资调研、洽谈、合同签订期即融资方来我方实地考察，并对我方提供的相关资料进行分析、研究，双方进行洽谈、签订合作协议的一个过程和时间段。（三） 委托工程勘察、设计期铁路专用线项目建设规模较大，要对项目工程进行科学、严格的勘察、设计，以保证项目建设的顺利实施。（四） 征地、拆迁工作期即：土地的征用，临时设施的搭建，地面上原有建筑物的拆迁，土地的平整等。（五） 项目主体工程建设期主要是铁路专用线主体工程建设，配套、辅助设施的建设。这些工程规模较大，预计需要10个月的时间进行建设。例如：路基、桥涵、隧道及明洞、轨道的124、铺设等。（六） 安全管理、指挥调度、管理与营运中心建立期1. 安全管理、指挥调度、管理与营运中心是本公司最主要的机构2. 铁路专用线项目机构较为复杂，这些机构在项目主体建设开始时就必须建立，其职能就需要开始发挥作用，这样才能满足项目正常开展的需要。（七） 安装工程期主要是项目主体设施和配套辅助设施的购置、安装。例如：辅助系统、电力、通信线路、运营生产设备、办公设施等的购置、安装。（八） 建筑装修期主要是项目建筑如办公场所的装修、绿化等。（九） 竣工验收期项目工程建成后，公司将按照有关规定对项目工程质量进行严格的验收，以确保项目的正常营运。（十） 项目营运期1. 制定公司发展战略目标，为公司发展125、前景做好规划，并对市场的一系列问题，如行业竞争、风险防范等方面做出分析，及时做出对策。2. 不断完善管理、营运机构，制定营销策略，实现项目盈利目标。二、 一期工程实施进程与时间安排 (表)本项目一期工程计划于2005年11月开工建设一期工程，2006年11月正式交付使用，建设期一年，其进度安排详见“项目进度计划表”。 时间项目内容2004年2005年(月)2006年(月)1-67-121-5678910111212-345-678-1011.1、项目前期工作2、融资、合资调研、洽谈、合约期3、工程勘察、设计期4、征地、拆迁工作期5、项目主体建设期6、安全、调度、管理与营运中心建立期7、安装工程126、期8、建筑装修期9、竣工验收期10、项目营运期项目进度计划表第十一部分 结论一、 丹徒经济技术开发区铁路专用线物流中心建设项目属国家交通物流货运基础设施建设项目，符合国家产业政策，已获铁路主管部门铁道部和上海铁路局批准立项。二、 该项目位于丹徒经济技术开发区内，是开发区的重大基础设施建设项目，符合镇江市及丹徒区的城市建设发展规划；项目的规模和建设速度及经营业绩直接影响到开发区的发度速度和质量，该项目的建设深受省、市各级政府的高度关注，将享受最大限度的政策优惠和政府相关部门的大力支持。三、 该项目属国家垄断行业，门槛较高，一般投资者不易进入无序竞争的格局不易出现，财务收入相对稳定，利润空间较大，投资回报率较高，回收期短且安全可靠；从项目风险分析中可以看出：融资者除有可观的固定经济回报外，安全、畅通的绿色退出通道也是十分可靠的。四、 该项目的法人治理结构设置科学、合理管理团队的专业水平高且经验丰富，而且有庞大的关系密切的市场网络，给经营业绩的稳定提升打下了坚实的基础。五、 该项目的风险分析全面，规避风险的措施得力可靠加上财务预测和经营业务拓展空间留有较大余地，因此项目的投资风险极小，是一个值得投资的好项目。