1、2013年10月xx网融资商业计划书概览行业业务财务预测发展战略 本次融资团队概览简介-钢材流转过程 xx网成立于2012年初，成立以来取得了爆炸式的增长，目前已成为中国遥遥领先的现货钢材网络分销平台。经过不到两年的快速发展，xx网目前下游活跃用户超过5000家，上游供货商超过1000家，每月交易近2万笔；2013年预计全年实现200亿元的交易规模，并预计将在相当长的时期维持高速增长态势。中国是全球第一钢铁生产大国，产量占全球45%；2013年全国粗钢产量及消费量预计为8亿吨左右；钢铁产业链(制造、流通、仓储、加工等）占中国GDP15%20%；过去几年全国钢材流通交易额在年12万亿左右。xx网2、是唯一一家在此巨大行业中成功摸索出在线交易模式的公司，已建立起明确的市场领导地位。公司已与著名专业投资机构携手，完成两轮股权融资，投资者包括经纬中国、险峰华兴、真格基金。概览在钢贸行业面临着重新洗牌的市场背景下，xx网赶在了这个重大的历史窗口介入，随着高效率分销平台做大做强，将会优化整个钢材产业链，并很有希望成为巨无霸天量交易规模的电商平台。行业钢材行业概览v总量巨大的钢材市场中国是全球第一钢铁生产大国，产量占全球45%。2013年全国粗钢产量及消费量预计为8亿吨左右。钢铁产业链(制造、流通、仓储、加工等）占中国GDP15%20%，过去几年全国钢材流通交易额在年12万亿左右。v钢材市场增长预期3、城市化进程的发展、中产阶级人数的增多及消费能力的提高、经济机构调整带动的节能环保及信息行业等的高速增长，都需要持续增长的钢铁产品支撑，从而导致未来较长的时期，钢材流通交易额预计将以不低于GDP增速的速度增长。v产能过剩、供大于求国家统计局数据显示，06年至12年，国内累计减少的粗钢产能为7600万吨，此期间累计新增粗钢产能却高达到4.4亿吨。钢铁行业产能过剩、供大于求的状况将维持较长一段时期。钢材贸易行业概览目前全国有1000家以上的大、中、小型钢厂；钢厂分布比较分散，各地钢铁需求的重点及钢厂产品侧重有较大差异;钢材品种规格繁杂，高达万种以上；且贸易价格波动频繁，贸易高度依赖信息钢材行业从厂家4、到终端的流通环节多，传统的交易模式中，从钢厂到终端，钢材平均流转5次（中钢协统计数字）从事有高额库存的买断批发给终端客户提供赊账、加工、配送等服务“倒货”中间环节中间商钢贸代理商服务商钢材终端用户钢材生产厂家通常的钢贸流通环节为传统钢材贸易模式较为粗放，占主导地位的钢材交易模式为“买断代理制”：传统钢材贸易交易模式概览由钢贸代理商向钢厂买断产品，并“赌”价格行情择机向下游销售；代理商主要从价格上涨中获利，同时承担价格波动风险。此一模式的弊病显而易见：1涨价时，贸易商获取该笔货物大部分利润，厂家得不到合理利润；2跌价时，贸易商损失惨重，厂家表面看单笔获利，长久看代理商可能由于库存量大，一波跌价行5、情就会导致巨幅亏损，无法支撑，严重不利于厂家渠道稳定，厂家会面临存货无法消化的尴尬局面这种陈旧的模式，不管对于钢厂还是对于贸易商，都是一种双败模式，导致厂商矛盾日益尖锐，使得很多厂家丧失了稳定的销售渠道，产品销售范围大幅缩小，产能利用率急剧下降；同时，由于买断代理不断给贸易商造成亏损，所以造成相当一部分代理商因为资金断裂破产。业务撮合业务针对钢材市场产能过剩、交易环节过多、品种规格繁杂，且价格波动频繁的状况，xx网自2012年上线以来，凭借专业打造的互联网电商平台，立足服务下游、信息透明、价格反应迅速，大力发展钢材交易撮合业务，自上线以来取得了爆炸式增长。目前撮合业务下游活跃用户超过5000家6、；上游供货代理商超过1000家；每月交易近2万笔撮合业务为平台集聚了大量优质下游买家资源，掌握了海量交易数据、采购习性等信息，并分派专人对重点客户进行维护服务。撮合业务（续）xx网坐拥上海这个中国最大的钢材交易市场，目前交易规模已占上海市场的三分之一，已成为遥遥领先的全国最大的钢材分销平台。平台通过平台通过QQQQ、电话、微信、网站等形式采集下、电话、微信、网站等形式采集下游客户（买家）采购需求游客户（买家）采购需求通过资源池找到和匹配的上游资源通过资源池找到和匹配的上游资源平台进行报价、确认、锁货平台进行报价、确认、锁货买家打款成交买家打款成交平台收取客户采购凭证，确认交易，平台收取客户采购7、凭证，确认交易，同时协助提货及索要发票同时协助提货及索要发票撮合交易流程：直营业务随着平台影响力的逐渐增强及交易规模的逐渐扩大，我们凭借在下游的强大销售能力及自身的电子商务信息优势，于2013年推出直营业务-xx商城，以创新的“保价代销”模式，直接打通产业链中的钢厂到服务商，优化了整体产业链保价代销模式简介：贸易商从钢厂购货，以暂结款先厘清货款。钢厂每日根据市场行情定价，贸易商根据当天钢厂定价进行销售。根据贸易商当月销售吨数，厂家给予贸易商返利。保价代销模式的优势显而易见：厂家保价，贸易商赚取固定佣金，厂商利益共享，风险共担厂商关系稳固，双方利益点一致，厂家与贸易商都更加看重销售周转和销售规模8、在保价代销模式下，贸易商不存在价格风险，只需专注于渠道建设，研究如何服务好采购客户群体即可通过不断扩大销售规模，用薄利多销的模式获取高额利润相比线下传统代理商而言，电商企业在保价代销模式下，更容易迅速做大做强直营业务（续）商城业务一经推出，即获得钢材生产厂家及下游众多服务商的青睐，自3月上线以来，业务增长极其迅猛直营业务（续）直营主要业务模式有二：模式一模式一的盈利点为：一、销售量返利；二、提货出库费收入。模式二的盈利点为：一、成交量返利。目前直营业务上述模式的业务量各占50%左右。下游客户向网上商城提交采购需求；公司交易员提供配货、比价服务，提出采购方案经客户确认；客户付清货款，公司向上游钢9、厂锁货并支付货款；客户到钢厂仓库提货；根据网上商城每月成交吨数，钢厂给予公司返利。模式二模式一交易部门基于对下游市场的分析，每日确定拟采购的产品数量、规格、厂家；从钢厂购货，以暂结款先厘清货款；钢厂负责运输至公司仓库；钢厂根据市场行情定价，公司根据当天钢厂定价在公司网上商城进行销售；买方向公司付款后，到公司仓库提货，同时向公司缴纳出库费；根据每月销售吨数，钢厂给予公司返利。直营业务（续）自3月上线以来，已签约合作15家钢厂，并已成为多家钢厂最重要的销售渠道。案例：金X钢厂与我商城合作前，在上海地区的月度销售不足3000吨，合作后4-6月的销售分别为3600吨、5100吨、7500吨，7月销售突10、破万吨。同时，通过我商城向该钢厂采购的服务商已超过140家，而合作之前不足10家。美国可比公司业务简介：Reliance Steel&Aluminum Company是美国金属材料加工及分销的领军企业，面向全世界12万家客户提供加工及分销金属产品的服务。公司从初级生产者那里购得大量的钢材及有色金属，切割成合适的大小出售给小买家。面向的市场包括航空、建筑、制造、半导体、电子及运输行业。该公司成立于1939年，于1994年在纽交所上市，2012年的销售额为84亿美元，净利润为4亿美元，目前市值56亿美元。（http:/）在产能过剩、供大于求的市场背景下，厂家有渠道扁平化、分销稳定及高效的需求，这正11、是电商发展的大好时机。直营业务（续）我们建立了行业内第一个“资源单平台+搜索+交易”的网上交易系统（TP系统），极大地优化了钢贸交易产业链直营业务（续）供应链融资公司在直营业务模式一中，需要先支付给钢厂暂结款；作为轻资产公司，目前与一家国有物流公司合作，由其作为垫资方，先行支付钢厂款项，公司与其每月结算支付资金利息。公司正在与数家商业银行洽谈，以类似“厂商银”的供应链融资方式解决流动资金问题。产品类别目前平台分销的钢厂产品按大类分，以建材、热卷、冷镀、中板等几大类为主，撮合业务的产品构成较为平均；直营业务目前以建材及中板为主，随着签约钢厂数量的不断增加，产品构成比例也将逐渐完善。仓储业务公司已12、租用两个钢材仓库，合计占地33亩，最大出库能力为每日一万吨左右，以支持直营模式一的仓储需求，并获得出库费收益。针对各地钢铁需求的重点及钢厂产品侧重有较大差异的特点，公司已逐步开始战略性布局，目前已在华东地区其他钢材集散地开设了4家分公司，其业务已开始良性增长；2014年将走出华东，在其他地区设立4-5家分公司，持续抢占战略制高点，扩大市场份额。地域扩张布局出库费收益远高于仓库租金及其他费用，故而仓储业务非但不导致大额资本支出，反而是公司重要的毛利来源之一。团队直营业务-团队公司创始人具有丰富的电子商务及钢材行业经验，以战略眼光明晰公司定位，并打造了一支优秀的行业电商团队。创始人CEO曾任钢钢网13、总裁(钢材行业第一家与财付通、支付宝合作开展在线交易的网站，由机票B2B行业第一的“今日天下通”及山钢实业集团联合投资)、并于此前任中国钢材网总裁。拥有四川大学学士学位及华中科技大学软件学硕士学位。联合创始人副总裁曾任原钢钢网营销总监、中国钢材网营销总监、河南星耀科贸有限公司销售经理。拥有中央财经大学市场营销专科毕业。联合创始人副总裁曾任中国钢材网运营副总裁、国云科技运营总监COO、全球石油网CEO、网易企业应用事业部运营及产品总监。拥有西安建筑科技大学学士学位。直营业务-团队（续）公司三大组织机构板块为：交易中心、财务管理中心、技术运营中心。现有交易员超过100名，多数为原大型钢贸企业的优秀14、骨干。运营技术中心总经理曾任甲壳虫（上海）网络科技有限公司技术&运营总监，此前供职于绿盒子网络科技有限公司及史泰博商贸有限公司。拥有华东师范大学软件工程硕士学位。公共事务部总监曾任百度公司公共事务部高级经理，和勤软件技术有限公司总裁助理兼政府事务部总监，利玛软件信息技术有限公司市场公关部总监。拥有兰州交通大学会计学学士学位、中国人民大学商学院MBA学位CFO曾任中视金桥（Sino-Media，香港股票代码623）CFO、华康保险CFO，此前拥有多年国际投资银行工作经验。拥有南京大学法学学士学位及中国人民大学法学硕士学位。财务预测撮合业务预测中国钢材B2B交易市场空间每年是10万亿规模量级的，x15、x网是行业中唯一一家成功摸索出在线交易模式的公司。如此巨大的市场空间，对领先的电商平台而言，几乎没有天花板，增长前景极为可观。直营业务预测自营业务目前签约钢厂15家，14年初将增加至25家左右，15年初目标增至不少于50家。凭借强大的下游销售能力，随着签约钢厂的逐渐增多，直营业务的规模将逐渐向撮合业务规模接近。直营业务预测（续）与常见的B2C电商投入巨额资本支出建设仓储业务不同，公司的仓储业务不但不是成本中心，而是重要的收益来源之一，出库费收益远高于仓库租金及其他费用之和。随着业务量的进一步提升，公司将获得更高的销售量返利并逐步获得价差收益及其他衍生收益。损益表预测如下两点导致公司与通常的B216、C电商相比，在毛利相同的情况下，能够在企业发展的较早阶段获得较为理想的盈利：1、仓储业务支出较少，且可获取出库费收益；2、公司面对下游专业的钢贸服务商，无须投入巨额营销费用。（公司发展至今，累计营销投入仅20万元左右）对比B2C分销电商唯品会：2012年运营费用为毛利109%，其中仓储物流费用占毛利62%，营销费用占21%，均远远高于我们业务达到l类似规模时的预期水平。发展战略巨大增长空间撮合交易方面，目前没有一家竞争对手能达到xx网十分之一的交易规模；直营业务方面，目前尚无与我们竞争的电商分销平台。钢材贸易行业的市场空间极其巨大，远远超出一些已有成功电商企业的行业，如机票行业。对比10万亿的17、行业规模，作为绝对领先的市场领导者，我们13年预计200亿的总交易规模，也只占行业总量的0.2%，增长空间无限。宏观政策面方面，xx网亦面对重大利好。新一届政府提出的“新四化”中的工业化与信息化的高度融合的理念将带来来近10年的大宗商品市场化的黄金发展期。xxxx网做的是一件优化产业链、将信息化与工业化高度融合的伟大的事业。我们面对的是一个年10万亿规模量级的、有着稳健增长率及普遍供大于求的B2B交易市场。xx网是行业中唯一一家成功摸索出在线交易模式的公司，目前市场地位遥遥领先，已建立起明确的市场领导地位。具体战略增加签约钢厂数量，丰富产品线，在全国范围内进行分支机构布局，进一步推动撮合业务及18、直营业务的高速增长。自营业务目前签约钢厂15家，14年初将增加至25家左右，15年初目标增至不少于50家。除目前已在华东地区其他钢材集散地开设的4家分公司外，2014年将走出华东，在其他地区设立4-5家分公司，持续抢占战略制高点，扩大市场份额。伴随业务规模的持续增长，公司的议价能力将进一步提高，从而可获得更高的销售毛利和仓储出库收益。1234现有业务具体战略在钢贸行业面临着重新洗牌的市场背景下，xx网赶在了这个重大的历史窗口介入，随着我们高效率分销平台做大做强，将会优化整个钢材产业链，并很有希望成为巨无霸天量交易规模的电商平台。大利发展衍生业务，进一步打通产业链，在业务高速增长的同时，通过衍生19、业务明显提升毛利率水平，获得倍增的利润增长。我们经过审慎的调研，未来三年将逐步展开如下衍生业务：出库后加工业务、物流、下游金融服务、咨询服务、铝材产品分销等。以加工业务为例，即使是粗加工领域，单吨毛利也是目前分销毛利的数倍，而固定资产投入相对较小，对下游而言，我们进行出库与粗加工的无缝链接，更是其求之不得的事。根据目前的调研，我们出库产品中至少有30%的产品可进行粗加工，从而明显提升整体的单吨毛利水平。xx网未来，是一个“平台、数据、金融”的庞大综合体，随着分销规模的扩展，市场影响力的提高，逐步切如上几个领域，是一个自然衍生的过程。同时，xx网将择机切入产业链环节相近的其他大宗产品电商分销市场20、，进一步获取市场份额和扩大盈利增长点。目前已对铝材市场进行了调研，将从14年开始逐步布局。衍生业务本次融资本次融资集团架构采用通常的返程投资VIE结构；于2012年6月获得险峰华兴及真格基金等值1000万人民币的美元天使投资；于2013年3月获得经纬中国及险峰华兴的第二轮融资，以后期已行使的Warrant价格计，投资后公司估值为6000万美元。本轮拟融资2500-3000万美元，融资用途主要为：1、直营业务的流动资金需求约1500万美元；以可支持50家钢厂的合作量并进行部分供应链融资计；2、仓库租金合计支出约300万美元；以本部直营业务新增仓库3个，分公司择机租赁仓库计；3、新设分公司支出约200万美元；以从14年初开始，走出华东，设立武汉、重庆、广东乐从、天津分公司计；4、钢贸资源单办事处支出约200万美元；以在全国其他钢材集散地成立15个办事处计；5、后续IT技术研发预算约200万美元，主要用于持续开发业务支持系统、业财对接系统及远程管理系统等；6、机动营销推广费用及其他管理费用支出约200-300万美元。过往融资情况本次融资